Tvöföld undanþága
Hvað er tvöfalt undanþegið?
Tvöföld undanþága vísar til skattastöðu verðbréfa, svo sem sveitarfélagsskuldabréfs,. þar sem afsláttarmiðagreiðslurnar eru ekki háðar bæði alríkis- og ríkistekjuskatti.
Skilningur á tvöfaldri undanþágu
Sérstaklega vísar hugtakið tvöfalt undanþegið til tegundar skattaívilnunar sem fylgir ákveðnum skuldabréfum sem gerir kleift að vextir sem aflað er af skuldabréfunum séu lausir við að vera skattlagðir sem brúttótekjur bæði á sambands- og ríkisstigi. Til dæmis eru bæjarskuldabréf ("munis") venjulega undanþegin alríkistekjusköttum og í sumum ríkjum eru þau einnig undanþegin tekjusköttum ríkisins.
Staða sveitarfélagsskuldabréfa sem tvöfalt undanþegin þýðir að áunnnir vextir eru ekki háðir sköttum hvorki á sambands- eða ríkisstigi. Þó að skuldabréfatekjur sveitarfélaga séu undanþegnar alríkissköttum, gætu þær verið háðar ríkissköttum. Flest ríki skattleggja ekki íbúa af vaxtatekjum af skattfrjálsum skuldabréfum sem gefin eru út innan þess ríkis. Þessi undanþegnu skuldabréf innihalda þessar útgáfur frá stofnunum, borgum og öðrum pólitískum aðilum. Hins vegar skattleggja nánast öll ríki einstaklinga af vöxtum af skuldabréfum sem gefin eru út af sveitarfélögum eða stofnunum utan ríkis.
Skuldabréf sveitarfélaga, þar með talið þau sem vextirnir eru ekki skattskyldir af hjá ríki eða sveitarfélögum, eru aðlaðandi fyrir skattgreiðendur sem vilja lágmarka eða komast hjá skatti af vaxtatekjum sínum. Þessi verðbréf greiða oft tiltölulega lægri vexti en skattskyldar útgáfur eins og fyrirtækjaskuldabréf.
Hins vegar, allt eftir skattþrepi fjárfesta, geta skattskyldar vörur stundum verið hagstæðari fyrir þá. Tvöfaldar undanþegnar skuldabréfatekjur geta verið valinn lágmarksskattur (AMT) í sumum tilfellum. Frá skattalegu sjónarmiði gerir þessi meðferð oft skuldabréf sem gefin eru út í heimaríki manns meira aðlaðandi en þau sem gefin eru út utan ríkis. Einnig eru nokkrir vextir af verðbréfum sveitarfélaga einnig undanþegnir útsvarsskatti í lögsagnarumdæmum þar sem slíkir skattar gilda, sem gerir þá tæknilega þrefalda skattfrjálsa.
Tvöfaldar undanþágur takmarkanir
Þótt tvöföld skuldabréf hljómi eins og þau séu undanþegin öllum skatti, þá eru nokkrar takmarkanir. Í sumum tilfellum verða vextir sem aflað er af skuldabréfunum háðir öðrum lágmarksskatti (AMT), sem er að mestu leyti annars konar alríkisskattlagning sem beinist sérstaklega að einkaskuldabréfum .
Einnig eru ekki öll borgarskuldabréf sjálfkrafa undanþegin sambands-, ríkis- eða staðbundnum sköttum. Fjárfestar ættu að athuga áður en þeir kaupa eða fjárfesta. Sumir sérfræðingar vara einnig við því að fjárfesta of mikið í skuldabréfum heimaríkis eingöngu til að tálbeita tvísköttunarstöðunni.
##Hápunktar
Skuldabréf sveitarfélaga eru venjulega undanþegin alríkistekjusköttum og í sumum ríkjum eru þau einnig undanþegin tekjusköttum ríkisins, sem gerir þau tvöfalt undanþegin.
Nánar tiltekið vísar hugtakið tvöfalt undanþegið til skattfríðinda sem gerir kleift að vextir sem aflað er af skuldabréfum séu lausir við að vera skattlagðir sem brúttótekjur bæði á sambands- og ríkisstigi.
Tvöfaldar undanþegnar skuldabréfatekjur geta í sumum tilfellum verið forgangsatriði AMT sem, frá skattalegu tilliti, gerir skuldabréf sem gefin eru út í heimaríki manns oft eftirsóknarverðari en þau sem gefin eru út utan ríkis.
