Dobbelt fritaget
Hvad er Double Exempt?
Dobbelt fritaget refererer til skattestatus for et værdipapir, såsom en kommunal obligation,. hvor kuponbetalingerne ikke er underlagt både føderal og statslig indkomstbeskatning.
ForstĂĄelse af dobbeltfritagelse
Specifikt refererer udtrykket dobbeltfritaget til en type skattefordel knyttet til visse obligationer, som gør det muligt for renter optjent fra obligationerne at være fri for at blive beskattet som bruttoindkomst på både føderalt og statsligt niveau. For eksempel er kommunale obligationer ("munis") normalt fritaget for føderale indkomstskatter, og i nogle stater er de også fritaget for statslige indkomstskatter.
En kommunal obligationsstatus som dobbelt fritaget betyder, at optjente renter ikke er underlagt skat på hverken føderalt eller statsligt niveau. Mens kommunale obligationsindtjening er fritaget for føderale skatter, kan de være underlagt statsskatter. De fleste stater beskatter ikke indbyggere af renteindtægter fra skattefrie obligationer udstedt i denne stat. Disse fritagne obligationer omfatter disse udstedelser fra agenturer, byer og andre politiske enheder. Men stort set alle stater beskatter enkeltpersoner på renter fra obligationer udstedt af kommuner eller agenturer uden for staten.
Kommunale obligationer, herunder dem, for hvilke renten ikke er skattepligtig på stats- eller lokalplan, er attraktive for skatteydere, der ønsker at minimere eller undgå skat på deres renteindtægter. Disse værdipapirer betaler ofte en tilsvarende lavere rente end skattepligtige udstedelser såsom virksomhedsobligationer.
Afhængigt af investorens skatteramme kan afgiftspligtige produkter dog nogle gange være mere fordelagtige for dem. Dobbeltfritaget obligationsindkomst kan i nogle tilfælde være en alternativ minimumsskat (AMT) præferencepost. Fra et skattemæssigt perspektiv gør denne behandling ofte obligationer udstedt i ens hjemstat mere attraktive end obligationer udstedt uden for staten. Også nogle renter fra kommunale værdipapirer er også fritaget for lokal indkomstskat i jurisdiktioner, hvor sådanne skatter gælder, hvilket teknisk gør dem tredobbelt skattefritaget.
Dobbeltfritaget begrænsninger
Selvom dobbeltfritagne obligationer lyder som om de er fritaget for al skat, er der nogle begrænsninger. I nogle tilfælde vil renter optjent på obligationerne være underlagt en alternativ minimumsskat (AMT), som for det meste er en anden form for føderal beskatning rettet eksplicit mod private acuity-obligationer .
Desuden er ikke alle kommunale obligationer automatisk fritaget for føderale, statslige eller lokale skatter. Investorer bør tjekke, før de køber eller investerer. Nogle eksperter advarer også mod at investere for tungt i hjemstatsobligationer kun for at lokke den dobbelte skattefritagelsesstatus.
Højdepunkter
Kommunale obligationer er normalt fritaget for føderale indkomstskatter, og i nogle stater er de også fritaget for statslige indkomstskatter, hvilket gør dem dobbeltfritaget.
Specifikt refererer udtrykket dobbeltfritaget til den skattefordel, som gør det muligt for renter optjent fra obligationer at være fri for at blive beskattet som bruttoindkomst på både føderalt og statsligt niveau.
Dobbeltfritaget obligationsindkomst kan i nogle tilfælde være en AMT-præferencepost, hvilket skattemæssigt ofte gør obligationer udstedt i ens hjemstat mere attraktive end obligationer udstedt uden for staten.
