구매 및 판매 명세서(P&S)

구매 및 판매 명세서란 무엇입니까?

구매 및 판매(P&S) 명세서는 선물 또는 옵션 포지션의 판매 및 상쇄를 자세히 설명합니다. 선물 수수료 판매자 ( FCM) 는 포지션이 상쇄(마감)된 후 고객에게 명세서를 보냅니다. 여기에는 매매한 계약의 수와 받은 가격, 총 손익, 수수료 및 거래에 대한 순이익 또는 손실이 포함됩니다. 확인서가 함께 제공될 수도 있습니다.

구매 및 판매 명세서(P&S) 이해

P&S 명세서는 열린 포지션을 마감하는 가장 최근의 상계 거래 활동에 대한 요약으로 사용됩니다. 거래 세부 정보 및 마진 변경 사항을 제공합니다. 선물 거래에 대한 영수증과 유사합니다. 또한 포지션의 손익과 고객이 자금을 추가하거나 인출할 때 계정의 새로운 잔액을 보고합니다.

선물 수수료 판매자(FCM) 도 보낸 확인서 에는 선물 또는 옵션 포지션의 개시 또는 개시에 대해 자세히 설명되어 있습니다. 이 명세서는 매수 또는 매도된 계약의 수와 계약을 매수 또는 매도한 가격에 대해서도 자세히 설명합니다.

선물 수수료 판매자는 계정 잔액을 변경하는 다른 이벤트 후에 P&S 명세서도 보냅니다. 여기에는 고객 예치금, 증거금 인출, FCM 자체가 고객의 수익을 극대화하기 위해 이자가 붙는 상품에 초과 증거금을 넣는 경우가 포함됩니다.

선물 커미션 가맹점은 고객이 선물 시장에 참여할 수 있도록 하는 중요한 역할을 합니다. FCM은 NFA( National Futures Association )에 등록된 개인 또는 조직으로, 고객으로부터 금전(커미션) 또는 기타 자산을 지불하는 대가로 선물 또는 선물 옵션에 대한 매수 또는 매도 주문을 권유하거나 수락하는 일에 관여합니다. FCM은 또한 고객으로부터 마진 을 수집할 책임이 있습니다.

오프셋 위치

유일한 기능은 아니지만 구매 및 판매 명세서를 통해 고객은 롱 또는 숏에 관계없이 기존 포지션이 마감되는 시점을 알 수 있습니다. 이를 상쇄라고 합니다. 특히, 상계 거래 는 포트폴리오에 있는 다른 상품의 위험과 이익을 정확히 상쇄하는 활동입니다. 거래자는 원하는 대로 원래 거래를 닫거나 종료할 수 없을 때 이를 사용합니다. 포지션을 청산할 수 없는 것은 옵션 및 기타 더 복잡한 금융 거래 상품에서 자주 발생합니다.

예를 들어 고객이 하나의 선물 계약을 구매한 경우 해당 계약의 추후 판매는 P&S에 자세히 설명되어 있습니다. 그러나 고객이 공매도 포지션을 보유하고 있는 경우 등가 선물 계약을 매수하면 해당 공매도를 상쇄하여 해당 시장에 대한 고객의 익스포저를 효과적으로 제거할 수 있습니다.

부분 판매 및 상쇄도 P&S 명세서에 나타납니다.

하이라이트

• 이 진술은 포지션 개시를 자세히 설명하는 확인 진술과 대조됩니다.

• P&S 명세서는 선물 계정에서 거래의 가격과 효과를 자세히 설명합니다.

• 마감 거래의 선물 또는 옵션 계약 수와 잔액 변경 사항을 나열합니다.