Hedgefond

Hedgefond er høyrisikoinvesteringer som benytter seg av samarbeidsfond og bruker innflytelse for å øke avkastningen. Investorer belastes med høyere gebyrer på grunn av økt avkastning for å dekke driftskostnadene. Andre honorarer er resultathonorarer, som betales til fondsforvalteren dersom fondet overgår det anslåtte resultatet. Honorartak kan innføres for å avskrekke ledere fra å være for risikable.

Høydepunkter

• Antallet hedgefond har vokst med omtrent 2,5 % de siste fem årene, men de er fortsatt kontroversielle.

– Hedgefond tar mye høyere gebyrer enn konvensjonelle investeringsfond og krever høye minimumsinnskudd.

• Hedgefond er aktivt forvaltede alternative investeringer som vanligvis bruker utradisjonelle og risikable investeringsstrategier eller aktivaklasser.

– Hedgefond ble feiret for sine markedsslående resultater på 1990-tallet og begynnelsen av 2000-tallet, men mange har underprestert siden finanskrisen 2007-2008, spesielt etter at avgifter og skatter er tatt med.

FAQ

Hvorfor investerer folk i hedgefond?

En velstående person som har råd til å diversifisere seg til et hedgefond kan bli tiltrukket av forvalterens rykte, de spesifikke eiendelene som fondet er investert i, eller den unike strategien det benytter. I noen tilfeller kan teknikkene som brukes av hedgefond. – for eksempel å kombinere innflytelse med komplekse derivattransaksjoner – ville ikke engang vært tillatt av regulatorer hvis det ble forfulgt av et aksjefond eller en annen type regulert investeringsinstrument.

Hva er et hedgefond?

Et hedgefond er et investeringsmiddel som henvender seg til personer med høy nettoverdi, institusjonelle investorer og andre akkrediterte investorer. Begrepet "hedge" brukes fordi disse fondene historisk fokuserte på å sikre risiko ved samtidig å kjøpe og shorte eiendeler i en lang-short aksjestrategi. Dagens hedgefond tilbyr et veldig bredt spekter av strategier på tvers av praktisk talt alle tilgjengelige aktivaklasser, inkludert eiendom, derivater og utradisjonelle investeringer som kunst og vin. Mange bruker innflytelsesstrategier, noe som betyr at de låner penger for å øke potensiell avkastning. Hedgefond er per definisjon lett regulerte og risikable sammenlignet med aksjefond.

Hvorfor anses hedgefond som risikofylte?

En konvensjonell "sikring" i investering er et strategisk grep for å dempe potensielle tap. Dette gjøres ved å satse en liten sum penger på det motsatte resultatet enn det investoren forventer. Dagens hedgefond søker etter overdimensjonert avkastning. De kan bruke hvilken som helst av en rekke brede investeringsstrategier for sine fond, men de står fritt til å investere i alle typer investeringer, inkludert svært spekulative instrumenter, i søket etter avkastning. Noen av de unike risikoene ved hedgefond: - En konsentrert investering strategi utsetter hedgefond for potensielt store tap.- Disse fondene krever vanligvis at investorer låser opp penger i en periode på år.- Bruk av giring, eller lånte penger, kan gjøre et mindre tap til et katastrofalt tap.

Hvordan sammenligner hedgefond seg med andre investeringer?

Hedgefond, verdipapirfond og børshandlede fond (ETFer) er alle sammensetninger av penger bidratt av mange investorer som har som mål å tjene profitt for seg selv og sine kunder. Hedgefond, som noen aksjefond, men få ETFer, forvaltes aktivt av profesjonelle forvaltere som kjøper og selger visse investeringer med det uttalte målet om å overgå avkastningen til markedene, eller en sektor eller indeks i markedene. Hedgefond sikter etter størst mulig avkastning og tar størst risiko mens de prøver å oppnå dem. mer løst regulert enn konkurrerende produkter, noe som gir dem fleksibiliteten til å investere i omtrent alle tilgjengelige aktivaklasser, inkludert opsjoner og derivater og esoteriske investeringer som verdipapirfond ikke kan berøre. En annen forskjell er kostnadene. Hedgefond har mye høyere gebyrer enn andre investeringsvalg.