Månedlig verdiøkningsindeks (VAMI)
Hva er en månedlig verdiøkningsindeks (VAMI)?
En månedlig verdiøkningsindeks (VAMI) sporer den månedlige ytelsen til en hypotetisk investering på 1000 USD, forutsatt reinvestering,. over en tidsperiode.
Forstå en månedlig verdiøkningsindeks (VAMI)
En månedlig verdiøkningsindeks viser den totale avkastningen en investor oppnår over en spesifisert tidsperiode. Det inkluderer kapitalgevinster samt reinvestering av eventuelle utbetalinger, for eksempel utbytte og tilleggsrenter opptjent gjennom sammensetning. Et annet viktig aspekt ved VAMI er at det beregnes ved å bruke NET månedlig avkastning. Dette betyr at eventuelle gjeldende gebyrer, som administrasjon, insentiv, megleravgifter, allerede er trukket fra, og det som gjenstår er den reelle avkastningen.
Dette er en av de mest brukte beregningene for å skildre et fonds samlede ytelse til investorer. VAMIs popularitet stammer fra det faktum at det er ganske beskrivende, ved at det viser en investor hvordan $1000 har prestert over en gitt periode, og at det er lett å forstå.
En månedlig verdiøkningsindeks kan brukes til en rekke formål. Det kan gi innsikt i veksten av investert kapital over tid. Noen ganger kan det brukes til å evaluere ytelsen til en fondsforvalter. Det er også nyttig for å sammenligne flere fond og indeksreferanser. VAMI beregnes ved å multiplisere forrige måneds VAMI med inneværende måneds NETTO avkastning.
VAMI første poeng = 1000 * (1 + inneværende måneds NETTO avkastning)
Påfølgende VAMI = Forrige VAMI x (1 + inneværende måneds nettoavkastning)
Bruker VAMI for sammenligning
VAMI-diagrammer kan være en pålitelig måte å sammenligne veksten til ulike fond og referanseindekser på tvers av markedet. Investorer kan tilpasse disse diagrammene for å velge fra alternativene i et fondsselskaps fondsfamilie. VAMI-diagrammer gir investorer et perspektiv på hvordan en investering har prestert over tid. De kan også gi innsikt i potensielle forventninger med fremtidige anslag.
VAMI-diagrammer kan også gi en visuell representasjon av hvordan lignende fond, eller fond fra forskjellige aktivaklassekategorier,. har prestert over en spesifisert tidsramme, med referanseavkastning også inkludert for bredere analyse.
VAMI-verktøy
Tallrike markedsplattformer tilbyr VAMI-verktøy for investoranalyse. Disse verktøyene kan tillate varierende input som høyere startkapitalverdier og varierende varighet.
En månedlig verdiøkende indeks kan konstrueres ved hjelp av teknisk programvareprogrammering. Det begynner vanligvis med en hypotetisk investering på 1000 dollar. Imidlertid kan initiale investeringsnivåer variere. Når du bruker denne modelleringsteknikken, er det viktig å sikre tilgjengeligheten og kvaliteten på data for å gi relevant kartlegging, da estimerte utfall kan være skjev av datakvalitet. VAMI-diagrammer kan bygges i Microsoft Excel eller andre tekniske programmer. Nettversjoner leveres ofte av finanstjenester for å gi en grafisk representasjon av investeringsverdier over tid.
Morningstar gir et eksempel med sitt VAMI-verktøy, som er en del av forskningstilbudet for aksjefond. Under diagramfanen får investorer den hypotetiske veksten til en innledende investering på $10 000. Når du undersøker Vanguard 500 Index Fund for ettårsperioden fra 26. januar 2017 til 26. januar 2018, viser VAMI-diagrammet at en investors investering på $10 000 ville ha økt til mer enn $12 500.
Høydepunkter
VAMI beregnes ved å bruke netto månedlig avkastning som starter med $1000 ved null.
En månedlig verdiøkningsindeks (VAMI) viser hva den månedlige avkastningen ville vært over tid på en foreslått investering på 1000 dollar.
VAMI er en av de mest brukte beregningene for å vise et fonds samlede ytelse til investorer.
