Miesięczny wskaźnik wartości dodanej (VAMI)
Co to jest miesi臋czny wska藕nik warto艣ci dodanej (VAMI)?
Miesi臋czny wska藕nik warto艣ci dodanej (VAMI) 艣ledzi miesi臋czne wyniki hipotetycznej inwestycji o warto艣ci 1000 USD, przy za艂o偶eniu reinwestycji w okre艣lonym czasie.
Zrozumienie miesi臋cznego indeksu warto艣ci dodanej (VAMI)
Miesi臋czny indeks warto艣ci dodanej przedstawia ca艂kowity zwrot uzyskany przez inwestora w okre艣lonym czasie. Obejmuje dodatkowe zyski kapita艂owe, a tak偶e reinwestycj臋 wszelkich wyp艂at, takich jak dywidendy i odsetki uzyskane w wyniku kapitalizacji. Innym kluczowym aspektem VAMI jest to, 偶e oblicza si臋 go na podstawie miesi臋cznych zwrot贸w netto. Oznacza to, 偶e wszelkie obowi膮zuj膮ce op艂aty, takie jak op艂aty za zarz膮dzanie, zach臋ty, op艂aty maklerskie, zosta艂y ju偶 odj臋te, a pozosta艂a rzeczywista stopa zwrotu.
Jest to jeden z najcz臋艣ciej u偶ywanych wska藕nik贸w do przedstawienia inwestorom og贸lnych wynik贸w funduszu. Popularno艣膰 VAMI wynika z tego, 偶e jest do艣膰 opisowy, poniewa偶 pokazuje inwestorowi, jak osi膮gn臋艂o 1000 USD w danym okresie, i 偶e jest 艂atwy do zrozumienia.
Miesi臋czny indeks warto艣ci dodanej mo偶e by膰 wykorzystywany do r贸偶nych cel贸w. Mo偶e zapewni膰 wgl膮d w wzrost zainwestowanego kapita艂u w czasie. Czasami mo偶e s艂u偶y膰 do oceny wynik贸w zarz膮dzaj膮cego funduszem. Jest r贸wnie偶 pomocny przy por贸wnywaniu wielu funduszy i benchmark贸w indeksowych. VAMI oblicza si臋, mno偶膮c VAMI z poprzedniego miesi膮ca przez zwrot NETTO w bie偶膮cym miesi膮cu.
Pierwszy punkt VAMI = 1000 * (1 + zwrot NETTO za bie偶膮cy miesi膮c)
Kolejne VAMI = Poprzednie VAMI x (1 + zwrot NETTO w bie偶膮cym miesi膮cu)
U偶ywanie VAMI do por贸wnania
Wykresy VAMI mog膮 by膰 niezawodnym sposobem por贸wnywania wzrostu r贸偶nych funduszy i benchmark贸w na ca艂ym rynku. Inwestorzy mog膮 dostosowa膰 te wykresy, wybieraj膮c spo艣r贸d opcji w rodzinie funduszy towarzystwa. Wykresy VAMI zapewniaj膮 inwestorom perspektyw臋 realizacji inwestycji w czasie. Mog膮 r贸wnie偶 zapewni膰 wgl膮d w potencjalne oczekiwania z przysz艂ymi prognozami.
Wykresy VAMI mog膮 r贸wnie偶 zapewni膰 wizualn膮 reprezentacj臋 tego, jak podobne fundusze lub fundusze z r贸偶nych kategorii aktyw贸w osi膮gn臋艂y wyniki w okre艣lonym przedziale czasowym, z uwzgl臋dnieniem zwrot贸w z benchmarku dla szerszej analizy.
Narz臋dzia VAMI
Liczne platformy rynkowe zapewniaj膮 narz臋dzia VAMI do analizy inwestor贸w. Narz臋dzia te mog膮 pozwoli膰 na r贸偶ne dane wej艣ciowe, takie jak wy偶sze pocz膮tkowe warto艣ci kapita艂u i r贸偶ne czasy trwania.
Miesi臋czny indeks warto艣ci dodanej mo偶e by膰 skonstruowany przy u偶yciu oprogramowania technicznego. Zwykle zaczyna si臋 od hipotetycznej inwestycji w wysoko艣ci 1000 USD. Jednak pocz膮tkowe poziomy inwestycji mog膮 si臋 r贸偶ni膰. Podczas korzystania z tej techniki modelowania wa偶ne jest zapewnienie dost臋pno艣ci i jako艣ci danych, aby zapewni膰 odpowiednie wykresy, poniewa偶 szacowane wyniki mog膮 by膰 wypaczone przez jako艣膰 danych. Wykresy VAMI mo偶na tworzy膰 w programie Microsoft Excel lub innym oprogramowaniu technicznym. Wersje online s膮 cz臋sto dostarczane przez firmy 艣wiadcz膮ce us艂ugi finansowe, aby zapewni膰 graficzn膮 reprezentacj臋 warto艣ci inwestycji w czasie.
Morningstar podaje przyk艂ad ze swoim narz臋dziem VAMI, kt贸re jest cz臋艣ci膮 jej oferty badawczej dla funduszy inwestycyjnych. W zak艂adce wykresu inwestorzy otrzymuj膮 hipotetyczny wzrost pocz膮tkowej inwestycji o warto艣ci 10 000 USD. Podczas badania funduszu Vanguard 500 Index przez okres jednego roku od stycznia. 26 stycznia 2017 26, 2018, wykres VAMI pokazuje, 偶e inwestycja inwestora w wysoko艣ci 10 000 USD wzros艂aby do ponad 12 500 USD.
##Przegl膮d najwa偶niejszych wydarze艅
VAMI oblicza si臋 na podstawie miesi臋cznych zwrot贸w netto, zaczynaj膮c od 1000 USD w czasie zero.
Miesi臋czny indeks warto艣ci dodanej (VAMI) pokazuje, jakie miesi臋czne zwroty by艂yby w czasie z proponowanej inwestycji o warto艣ci 1000 USD.
VAMI jest jednym z najcz臋艣ciej u偶ywanych wska藕nik贸w przedstawiaj膮cych inwestorom og贸lne wyniki funduszu.
