Teoria chaosu

Czym jest teoria chaosu?

Teoria chaosu to koncepcja matematyczna, która wyjaśnia, że możliwe jest uzyskanie losowych wyników z normalnych równań. Główną zasadą stojącą za tą teorią jest leżące u jej podstaw pojęcie małych zdarzeń znacząco wpływających na wyniki pozornie niepowiązanych zdarzeń. Teoria chaosu jest również określana jako „dynamika nieliniowa”.

Zrozumienie teorii chaosu

Teoria chaosu została zastosowana do wielu różnych rzeczy, od przewidywania wzorców pogodowych po rynek akcji. Mówiąc najprościej, teoria chaosu jest próbą zobaczenia i zrozumienia podstawowego porządku złożonych systemów, które na pierwszy rzut oka mogą wydawać się pozbawione porządku.

Pierwszy prawdziwy eksperyment w teorii chaosu został przeprowadzony w 1960 roku przez meteorologa Edwarda Lorenza. Pracował z układem równań, aby przewidzieć, jaka będzie prawdopodobnie pogoda. W 1961 chciał odtworzyć sekwencję pogody z przeszłości, ale zaczął ją w połowie i wydrukował tylko pierwsze trzy miejsca po przecinku zamiast pełnych sześciu. To radykalnie zmieniło kolejność, co do której można racjonalnie założyć, że dokładnie odzwierciedla pierwotną kolejność z niewielką tylko zmianą trzech miejsc po przecinku. Lorenz udowodnił jednak, że pozornie nieistotne czynniki mogą mieć ogromny wpływ na ogólny wynik. Teoria chaosu bada skutki małych wydarzeń, które dramatycznie wpływają na wyniki pozornie niepowiązanych wydarzeń.

Teoria chaosu na giełdzie

Teoria chaosu jest kontrowersyjną i skomplikowaną teorią, która została wykorzystana do wyjaśnienia niektórych cech systemów, które tradycyjnie trudno było dokładnie modelować. Rynki finansowe należą do tej kategorii z dodatkową korzyścią w postaci bogatego zestawu danych historycznych. Jednym z interesujących zjawisk finansowych, które teoria chaosu może pomóc zilustrować, jeśli nie wyjaśnić, jest to, jak pozornie zdrowe rynki finansowe mogą cierpieć z powodu nagłych wstrząsów i krachów.

Zwolennicy teorii chaosu uważają, że cena jest ostatnią rzeczą, którą można zmienić w przypadku akcji, obligacji lub innych papierów wartościowych. Sugeruje to, że okresy niskiej zmienności cen niekoniecznie odzwierciedlają prawdziwą kondycję rynku. Patrzenie na cenę jako opóźniony wskaźnik stawia inwestorów w ciemności, o ile są w stanie wykryć awarie, zanim się wydarzą. To oczywiście pasuje do doświadczenia większości inwestorów, którzy doświadczyli wydarzeń związanych z czarnym łabędziem i krachów finansowych. Są tacy, którzy wydają się być w stanie z wyprzedzeniem przygotować się na spadki na rynku, ale często kopią znacznie głębiej niż dane cenowe, aby zrozumieć strukturalne słabości, które większość rynku przeoczyła.

Wielkie zastrzeżenie związane z teorią chaosu polega na tym, że jest ona zbyt często wykorzystywana jako sposób na dyskontowanie inwestycji. Chociaż rynki są prawie niemożliwe do przewidzenia w krótkim okresie, są bardziej spójne w dłuższej perspektywie. Tylko dlatego, że nie możesz zmierzyć się z następnym krachem, nie oznacza to, że nie powinieneś inwestować w akcje o silnych fundamentach, które mają tendencję do osiągania wyników w długim okresie.