Conta discricionária limitada
O que é uma conta discricionária limitada?
Uma conta discricionária limitada é um tipo de conta em que um cliente permite que um corretor atue em seu nome na compra e venda de títulos. Uma conta discricionária limitada é um intermediário entre uma conta discricionária e não discricionária.
Em uma conta discricionária limitada, o corretor pode fazer certos tipos de negociações sem o consentimento prévio do cliente. Para que esse acordo ocorra, o investidor deve assinar um acordo declarando que está permitindo certas negociações sem consentimento. Exceto conforme explicitamente declarado no contrato, a conta pode ser considerada uma conta não discricionária.
Entendendo as contas discricionárias limitadas
Uma conta discricionária limitada também é chamada de "conta controlada", que é qualquer conta para a qual a negociação é direcionada por alguém que não seja o proprietário. Também é chamada de conta gerenciada,. uma conta de investimento que é de propriedade de um investidor individual e supervisionada por um gerente de dinheiro profissional contratado. Ao contrário dos fundos mútuos,. que são administrados profissionalmente em nome de muitos titulares de fundos mútuos, as contas gerenciadas são carteiras de investimento personalizadas adaptadas às necessidades específicas do titular da conta.
Por exemplo, em uma conta discricionária limitada, o investidor pode concordar em permitir que o corretor se envolva em transações para reequilibrar automaticamente a conta para manter uma proporção especificada de ações, títulos ou outros ativos, mas não se envolver em outros tipos de negócios no nome do titular da conta.
Contas discricionárias limitadas versus contas não discricionárias
Um arranjo de conta discricionária limitada permite que um corretor ou consultor inicie uma determinada negociação em nome do cliente. O acordo também especificará qualquer uma das limitações do cliente. Um cliente que dá a um corretor ou consultor esse tipo de poder deve ter total confiança na pessoa, pois o acordo pode ser arriscado. No entanto, quaisquer decisões tomadas por um corretor ou consultor devem estar alinhadas com os objetivos de investimento declarados do cliente.
Em uma conta não discricionária, o trabalho do corretor é executar a transação desejada ao melhor preço disponível. Dependendo da natureza exata do relacionamento corretor-cliente, um corretor que supervisiona uma conta não discricionária recomendará negociações ao cliente. No entanto, os corretores não têm autoridade legal para comprar ou vender títulos sem primeiro obter a aprovação do cliente.
Vantagens de contas discricionárias limitadas versus contas não discricionárias
Alguns investidores preferem o arranjo de uma conta discricionária limitada porque estão ocupados demais para acompanhar os desenvolvimentos diários do mercado. Um dos principais benefícios de usar uma conta discricionária limitada, como uma conta discricionária, é que ela permite que uma pessoa invista sem dedicar muito tempo à atividade. Também permite que o cliente se beneficie plenamente do conhecimento especializado e da experiência do corretor em relação aos investimentos.
Por outro lado, muitos investidores preferem contas não discricionárias por alguns motivos. Muitos investidores querem gerenciamento prático de suas contas e têm medo de confiar demais em seu corretor; esse relacionamento simplesmente não é adequado para todos os investidores. Esses investidores podem desejar alguma orientação de um profissional, mas ainda podem desejar estar fortemente envolvidos no processo de tomada de suas decisões de investimento. Para investidores práticos, uma conta não discricionária é normalmente a melhor opção.
Destaques
Uma conta discricionária limitada está no meio do caminho entre uma conta discricionária e uma conta não discricionária, com alguns dos benefícios de cada uma.
O critério do corretor deve ser explicitamente declarado no contrato da conta e não se estende a qualquer negociação não acordada antecipadamente no contrato.
Uma conta discricionária limitada permite que um corretor faça certas negociações em nome de um cliente.
