Gestão Financeira Estratégica
O que é Gestão Financeira Estratégica?
A gestão financeira estratégica significa não apenas administrar as finanças de uma empresa, mas gerenciá-las com a intenção de obter sucesso – ou seja, atingir as metas e objetivos de longo prazo da empresa e maximizar o valor para o acionista ao longo do tempo.
Entendendo a Gestão Financeira Estratégica
A gestão financeira estratégica consiste em gerar lucro para o negócio e garantir um retorno sobre o investimento (ROI) aceitável. A gestão financeira é realizada por meio de planos financeiros de negócios, estabelecimento de controles financeiros e tomada de decisões financeiras.
Antes que uma empresa possa se gerenciar estrategicamente, ela primeiro precisa definir seus objetivos com precisão, identificar e quantificar seus recursos disponÃveis e potenciais e elaborar um plano especÃfico para usar suas finanças e outros recursos de capital para atingir suas metas.
A gestão estratégica também envolve entender e controlar adequadamente, alocar e obter os ativos e passivos de uma empresa, incluindo o monitoramento de itens de financiamento operacional como despesas, receitas, contas a receber e a pagar, fluxo de caixa e lucratividade.
Além disso, a gestão financeira estratégica envolve avaliação, planejamento e ajustes contÃnuos para manter a empresa focada e no caminho certo para metas de longo prazo. Quando uma empresa está gerenciando estrategicamente, ela lida com questões de curto prazo de forma ad hoc de forma que não atrapalhe sua visão de longo prazo.
A gestão financeira estratégica inclui a avaliação e gestão da estrutura de capital de uma empresa, a combinação de dÃvida e financiamento de capital empregado, para garantir a solvência de longo prazo da empresa.
Gestão Financeira Estratégica versus Tática
O termo "estratégico" refere-se às práticas de gestão financeira que estão focadas no sucesso de longo prazo, em oposição às decisões de gestão "táticas", que se relacionam com o posicionamento de curto prazo. Se uma empresa está sendo estratégica em vez de tática, ela toma decisões financeiras com base no que acha que alcançaria resultados em última análise - ou seja, no futuro - o que implica que, para obter esses resultados, uma empresa às vezes deve tolerar perdas no presente.
A gestão "estratégica" centra-se no sucesso a longo prazo e a gestão "táctica" relaciona-se com o posicionamento a curto prazo.
Assim, parte de uma gestão financeira estratégica eficaz pode envolver sacrificar ou reajustar metas de curto prazo para atingir os objetivos de longo prazo da empresa com mais eficiência. Por exemplo, se uma empresa sofreu um prejuÃzo lÃquido no ano anterior, pode optar por reduzir sua base de ativos por meio do fechamento de instalações ou redução de pessoal, diminuindo assim suas despesas operacionais. Essas medidas podem resultar em custos de reestruturação ou outros itens pontuais que afetam negativamente as finanças da empresa ainda mais no curto prazo, mas que posicionam melhor a empresa para ter sucesso no longo prazo.
Essas compensações de curto prazo versus longo prazo geralmente precisam ser feitas com várias partes interessadas em mente. Por exemplo, os acionistas de companhias abertas podem disciplinar a administração para decisões que afetam negativamente o preço das ações de uma empresa no curto prazo, mesmo que a saúde da empresa no longo prazo se torne mais sólida com as mesmas decisões.
Os Elementos da Gestão Financeira Estratégica
Uma empresa aplicará a gestão financeira estratégica em todas as suas operações organizacionais, o que envolve projetar elementos que maximizarão os recursos financeiros da empresa e os utilizarão de forma eficiente. Aqui, uma empresa precisa ser criativa, pois não existe uma abordagem única para a gestão estratégica, e cada empresa desenvolverá elementos que reflitam suas próprias necessidades e objetivos particulares. No entanto, alguns dos elementos mais comuns da gestão financeira estratégica podem incluir o seguinte.
###Planejamento
Definir objetivos com precisão.
Identificar e quantificar os recursos disponÃveis e potenciais.
Escreva um plano financeiro de negócios especÃfico.
###Orçamento
Ajudar a empresa a funcionar com eficiência financeira e reduzir o desperdÃcio.
Identificar áreas que incorrem em maiores custos operacionais, ou excedem o custo orçado.
Assegurar liquidez suficiente para cobrir as despesas operacionais sem recorrer a recursos externos.
Descobrir áreas onde uma empresa pode investir os lucros para atingir os objetivos de forma mais eficaz.
Gerenciando e avaliando riscos
Identificar, analisar e mitigar a incerteza nas decisões de investimento.
Avaliar o potencial de exposição financeira; examinar as despesas de capital (CapEx) e as polÃticas do local de trabalho.
Empregar métricas de risco, como cálculo do grau de alavancagem operacional, desvio padrão e estratégias de valor em risco (VaR).
Estabelecendo Procedimentos ContÃnuos
Coletar e analisar dados.
Tome decisões financeiras consistentes.
Acompanhe e analise a variação, ou seja, as diferenças entre os resultados orçados e reais.
Identificar problemas e tomar ações corretivas apropriadas.
Estratégias baseadas na indústria
Assim como as estratégias de gestão financeira variam de empresa para empresa, elas também podem diferir de acordo com a indústria e o setor.
As empresas que operam em setores de rápido crescimento – como tecnologia da informação ou serviços técnicos – gostariam de escolher estratégias que citem suas metas de crescimento e especifiquem o movimento em uma direção positiva. Seus objetivos, por exemplo, podem incluir o lançamento de um novo produto ou o aumento da receita bruta nos próximos 12 meses.
Por outro lado, empresas em setores de crescimento lento – como fabricação de açúcar ou produção de energia a carvão – podem escolher objetivos que se concentrem na proteção de seus ativos e gerenciamento de despesas, como reduzir os custos administrativos em um determinado percentual.
##Destaques
O planejamento financeiro estratégico varia de acordo com a empresa, indústria e setor.
A gestão financeira estratégica visa a geração de lucros para o negócio a longo prazo.
Isso difere da gestão tática, que busca aproveitar as oportunidades de curto prazo.
Um plano financeiro é estratégico e foca no ganho de longo prazo.
Busca maximizar o retorno do investimento para as partes interessadas.
##PERGUNTAS FREQUENTES
Qual é o objetivo final da gestão financeira estratégica?
O objetivo da gestão financeira estratégica é garantir que as metas de longo prazo sejam adequadamente planejadas e finalmente cumpridas.
Quais são os benefÃcios da gestão estratégica?
Ter um foco de longo prazo ajuda a empresa a manter seus objetivos, mesmo quando as dificuldades ou oportunidades de curto prazo vêm e vão. Como resultado, a gestão estratégica ajuda a manter uma empresa lucrativa e estável, aderindo ao seu plano de longo prazo. A gestão estratégica não apenas define as metas da empresa, mas também define as diretrizes para atingir esses objetivos, mesmo quando os desafios aparecem ao longo do caminho.
Qual é o Escopo da Gestão Financeira Estratégica?
A gestão estratégica pode abranger todos os aspectos dos objetivos de longo prazo de uma empresa. A gestão financeira muitas vezes desempenha um papel fundamental nisso, que envolve redução de custos, gestão de riscos e orçamento.
