Gestión Financiera Estratégica
¿Qué es la gestión financiera estratégica?
La administración financiera estratégica significa no solo administrar las finanzas de una empresa, sino administrarlas con la intención de tener éxito, es decir, alcanzar las metas y objetivos a largo plazo de la empresa y maximizar el valor para los accionistas a lo largo del tiempo.
Comprender la gestión financiera estratégica
La gestión financiera estratégica se trata de generar ganancias para el negocio y garantizar un retorno de la inversión (ROI) aceptable. La gestión financiera se logra a través de planes financieros comerciales, estableciendo controles financieros y toma de decisiones financieras.
Antes de que una empresa pueda administrarse a sí misma estratégicamente, primero debe definir sus objetivos con precisión, identificar y cuantificar sus recursos disponibles y potenciales, y diseñar un plan específico para utilizar sus finanzas y otros recursos de capital para lograr sus objetivos.
La gestión estratégica también implica comprender y controlar, asignar y obtener adecuadamente los activos y pasivos de una empresa, incluido el seguimiento de elementos financieros operativos como gastos, ingresos, cuentas por cobrar y por pagar, flujo de caja y rentabilidad.
La gestión financiera estratégica abarca, además, la evaluación, la planificación y el ajuste continuos para mantener a la empresa enfocada y encaminada hacia objetivos a largo plazo. Cuando una empresa administra estratégicamente, se ocupa de los problemas a corto plazo de manera ad hoc de manera que no descarrile su visión a largo plazo.
La gestión financiera estratégica incluye evaluar y gestionar la estructura de capital de una empresa, la combinación de financiación de deuda y capital empleada, para garantizar la solvencia a largo plazo de una empresa.
Gestión financiera estratégica versus táctica
El término "estratégico" se refiere a las prácticas de gestión financiera que se centran en el éxito a largo plazo, a diferencia de las decisiones de gestión "tácticas", que se relacionan con el posicionamiento a corto plazo. Si una empresa está siendo estratégica en lugar de táctica, toma decisiones financieras basadas en lo que cree que logrará resultados en última instancia, es decir, en el futuro, lo que implica que para obtener esos resultados, una empresa a veces debe tolerar pérdidas en el presente.
La gestión "estratégica" se centra en el éxito a largo plazo y la gestión "táctica" se relaciona con el posicionamiento a corto plazo.
Por lo tanto, parte de una gestión financiera estratégica eficaz puede implicar sacrificar o reajustar las metas a corto plazo para alcanzar los objetivos a largo plazo de la empresa de manera más eficiente. Por ejemplo, si una empresa sufrió una pérdida neta el año anterior, puede optar por reducir su base de activos mediante el cierre de instalaciones o la reducción de personal, lo que reduce sus gastos operativos. Tomar tales medidas puede resultar en costos de reestructuración u otros elementos únicos que afectan negativamente las finanzas de la empresa a corto plazo, pero que posicionan mejor a la empresa para tener éxito a largo plazo.
Estas compensaciones a corto plazo frente a largo plazo a menudo deben realizarse teniendo en cuenta a varias partes interesadas. Por ejemplo, los accionistas de empresas públicas pueden disciplinar a la gerencia por decisiones que afectan negativamente el precio de las acciones de una empresa a corto plazo, aunque la salud a largo plazo de la empresa se vuelve más sólida por las mismas decisiones.
Los elementos de la gestión financiera estratégica
Una empresa aplicará la gestión financiera estratégica a lo largo de sus operaciones organizativas, lo que implica diseñar elementos que maximizarán los recursos financieros de la empresa y los utilizarán de manera eficiente. Aquí, una empresa debe ser creativa, ya que no existe un enfoque único para la gestión estratégica, y cada empresa diseñará elementos que reflejen sus propias necesidades y objetivos particulares. Sin embargo, algunos de los elementos más comunes de la gestión financiera estratégica podrían incluir los siguientes.
Planificación
Definir objetivos con precisión.
Identificar y cuantificar los recursos disponibles y potenciales.
Redactar un plan financiero empresarial específico.
Presupuesto
Ayudar a la empresa a funcionar con eficiencia financiera y reducir el desperdicio.
Identificar las áreas que incurren en la mayor parte de los costos operativos, o superan el costo presupuestado.
Asegurar liquidez suficiente para cubrir los gastos operativos sin recurrir a recursos externos.
Descubrir áreas en las que una empresa puede invertir ganancias para lograr objetivos de manera más efectiva.
Gestión y evaluación de riesgos
Identificar, analizar y mitigar la incertidumbre en las decisiones de inversión.
Evaluar el potencial de exposición financiera; examinar los gastos de capital (CapEx) y las políticas del lugar de trabajo.
Emplear métricas de riesgo como el grado de cálculos de apalancamiento operativo, desviación estándar y estrategias de valor en riesgo (VaR).
Establecimiento de procedimientos continuos
Recoger y analizar datos.
Tomar decisiones financieras que sean coherentes.
Realice un seguimiento y analice la variación, es decir, las diferencias entre los resultados presupuestados y los reales.
Identificar problemas y tomar las acciones correctivas apropiadas.
Estrategias basadas en la industria
Así como las estrategias de gestión financiera variarán de una empresa a otra, también pueden diferir según la industria y el sector.
Las empresas que operan en industrias de rápido crecimiento, como la tecnología de la información o los servicios técnicos, querrán elegir estrategias que mencionen sus objetivos de crecimiento y especifiquen el movimiento en una dirección positiva. Sus objetivos, por ejemplo, pueden incluir el lanzamiento de un nuevo producto o el aumento de los ingresos brutos en los próximos 12 meses.
Por otro lado, las empresas en industrias de crecimiento lento, como la fabricación de azúcar o la producción de energía a base de carbón, podrían elegir objetivos que se centren en proteger sus activos y administrar los gastos, como reducir los costos administrativos en un cierto porcentaje.
Reflejos
La planificación financiera estratégica varía según la empresa, la industria y el sector.
La gestión financiera estratégica tiene que ver con la creación de beneficios para la empresa a largo plazo.
Esto difiere de la gestión táctica, que busca aprovechar las oportunidades a corto plazo.
Un plan financiero es estratégico y se enfoca en la ganancia a largo plazo.
Busca maximizar el retorno de la inversión para los stakeholders.
PREGUNTAS MÁS FRECUENTES
¿Cuál es el objetivo final de la gestión financiera estratégica?
El objetivo de la gestión financiera estratégica es garantizar que los objetivos a largo plazo se planifiquen adecuadamente y, en última instancia, se cumplan.
¿Cuáles son los beneficios de la gestión estratégica?
Tener un enfoque a largo plazo ayuda a una empresa a mantener sus objetivos, incluso cuando los momentos difíciles u oportunidades a corto plazo van y vienen. Como resultado, la administración estratégica ayuda a mantener la rentabilidad y la estabilidad de la empresa al ceñirse a su plan a largo plazo. La gestión estratégica no solo establece los objetivos de la empresa, sino que también establece las pautas para lograr esos objetivos incluso cuando aparecen desafíos en el camino.
¿Cuál es el alcance de la gestión financiera estratégica?
La gestión estratégica puede abarcar todos los aspectos de los objetivos a largo plazo de una empresa. La gestión financiera a menudo juega un papel clave en esto, lo que implica la reducción de costos, la gestión de riesgos y la elaboración de presupuestos.
