Финансовая подверженность

Что такое финансовый риск?

Финансовый риск — это сумма, которую инвестор может потерять при инвестировании в случае неудачи вложения. Например, финансовый риск, связанный с покупкой автомобиля, будет равен сумме первоначальных инвестиций за вычетом страховой части. Знание и понимание финансового риска, который является альтернативным названием риска, является важной частью инвестиционного процесса.

Понимание финансового риска

Как правило, инвесторы всегда стремятся ограничить свои финансовые риски, что помогает максимизировать прибыль. Например, если 100 акций, купленных по цене 10 долларов за акцию, подорожают до 20 долларов, продажа 50 акций устранит финансовый риск. Первоначальная покупка обошлась инвестору в 1000 долларов. По мере роста стоимости акций продажа 50 акций по 20 долларов возвращает инвесторам первоначальную долю. Этот метод означает «снятие денег со стола».

Единственный риск в будущем будет связан с полученной прибылью, поскольку инвестор уже возместил основную сумму. И наоборот, если цена акции снизилась с первоначальной покупной цены в 10 долларов до 5 долларов за акцию, инвестор потерял бы половину первоначальной основной суммы.

Финансовый риск применяется не только к инвестированию в фондовый рынок, но и возникает всякий раз, когда человек может потерять какую-либо часть потраченной основной стоимости. Покупка дома является отличным примером финансового риска. Если стоимость недвижимости снижается и домовладелец продает ее по более низкой цене, чем первоначальная цена покупки, домовладелец признает убыток от инвестиций.

Снижение финансового риска

Самый простой способ свести к минимуму финансовые риски — вложить деньги в инвестиции с защитой основной суммы практически без риска. Депозитные сертификаты (CD) или сберегательные счета — это два способа резко снизить финансовые риски. Федеральная корпорация страхования депозитов (FDIC) гарантирует как инвестиции в компакт-диски, так и сберегательный счет до суммы квалифицированного покрытия в размере 250 000 долларов США. Однако без риска инвестиции приносят небольшую прибыль. Кроме того, если финансовый риск невелик, это делает консервативного инвестора уязвимым для других рисков, таких как инфляция.

Еще один способ уменьшить финансовые риски — диверсифицировать многие инвестиции и классы активов. Чтобы создать менее волатильный портфель, инвестор должен иметь комбинацию акций, облигаций, недвижимости и других различных классов активов. В рамках акций должна быть дальнейшая диверсификация между рыночной капитализацией и выходом на внутренние и международные рынки. Когда инвестор успешно диверсифицирует свой портфель среди многих классов активов, это должно снизить общую волатильность. Если рынок станет медвежьим, некоррелирующие классы активов сведут к минимуму падение.

Пример финансового риска

Хеджирование — еще один способ уменьшить финансовые риски. Есть много способов хеджировать портфель или инвестиции. Авиакомпании часто покупают фьючерсные контракты на сырую нефть по текущим ценам в расчете на будущую пассажиропоток в качестве хеджирования. Позже, если цены на нефть взлетят до небес и заставят авиаиндустрию поднять цены на билеты и сократить маржу, эти хеджированные авиакомпании смогут поддерживать более низкие цены на билеты и захватить долю рынка у конкурентов.

Инвестор может хеджировать на фондовом рынке, используя опционы, обратные биржевые фонды или фонды, ориентированные на медведей. Золото является одним из наиболее распространенных инструментов хеджирования, и обычно оно растет в цене при росте доллара или волатильных рынках.

Особенности

• Распределение активов и диверсификация портфеля являются широко используемыми стратегиями управления финансовым риском.

• Опытные инвесторы обычно стремятся оптимально ограничить свои финансовые риски, что помогает максимизировать прибыль.

• Финансовый риск относится к риску, присущему инвестициям, и указывает на сумму денег, которую инвестор может потерять.