Force Index
Vad är kraftindexet?
Kraftindex är en teknisk indikator som mäter mängden kraft som används för att flytta priset på en tillgång. Termen och dess formel utvecklades av psykologen och handlaren Alexander Elder och publicerades i hans bok Trading for a Living från 1993.
Förstå kraftindexet
Kraftindexet använder pris och volym för att bestämma mängden styrka bakom en prisrörelse. Indexet är en oscillator,. som fluktuerar mellan positivt och negativt territorium. Det är obegränsat vilket betyder att indexet kan gå upp eller ner på obestämd tid. Det används för att bekräfta trender och utbrott, samt för att upptäcka potentiella vändpunkter genom att leta efter avvikelser.
Formeln är:
Beräkningen är som följer:
Sammanställ den senaste stängningskursen (aktuell), föregående periods stängningskurs och volymen för den senaste perioden (nuvarande volym).
Beräkna kraftindexet för en period med hjälp av dessa data.
Beräkna det exponentiella glidande medelvärdet med hjälp av flera enperiodiska kraftindexberäkningar. Till exempel kommer beräkning av ett kraftindex (20) att kräva minst 20 kraftindex (1) beräkningar.
Upprepa kontinuerligt stegen efter varje periods slut.
Ett kraftindex för en period är att jämföra det aktuella priset med ett tidigare pris och sedan multiplicera det med volym under den perioden. Värdet kan vara positivt eller negativt. Normalt sätts ett medelvärde för kraftindexet över flera perioder, till exempel 13 eller 100. Därför berättar kraftindexet om priset har gjort mer framsteg uppåt eller nedåt, och även hur mycket volym eller kraft som ligger bakom flytten.
Höga kraftindexavläsningar är förknippade med mycket starka prisrörelser och mycket hög volym. Stora prisrörelser som saknar volym kommer att resultera i ett kraftindex som inte är lika högt eller lågt (jämfört med om volymen var stor). Eftersom kraftindexet hjälper till att mäta marknadsmakt eller kraft, kan det användas för att bekräfta trender och utbrott.
Starka prisuppgångar bör också få kraftindexet att stiga. Under pullbacks och sidledsrörelser kommer kraftindexet ofta att falla eftersom volymen och/eller storleken på prisrörelserna blir mindre.
Vid kraftiga nedgångar bör kraftindexet falla. Under rallyn på björnmarknaden eller sidledskorrigeringar kommer kraftindexet att plana ut eller gå upp eftersom volymen och storleken på prisrörelserna vanligtvis avtar.
Breakouts, från ett diagrammönster, till exempel, bekräftas vanligtvis genom att öka volymen. Eftersom kraftindexet påverkar både pris och volym, kan en kraftindexspik i riktning mot utbrottet hjälpa till att bekräfta prisutbrottet. Brist på volym, eller icke-bekräftelse, från kraftindexet kan innebära att utbrottet är mer sannolikt att misslyckas.
När ovanstående riktlinjer misslyckas kan det indikera ett problem med priset/trenden, och därför en potentiell prisvändning. Till exempel, om priset gör högre toppar men kraftindexet gör lägre toppar, kallas det en baisseartad divergens och priset kan bero på en nedgång. Om priset gör lägre dalar och kraftindexet gör ett högre låg, är det en hausseartad divergens och priset kan snart stiga.
Force Index vs. Money Flow Index (MFI)
Penningflödesindexet (MFI), liksom kraftindexet,. använder pris och volym för att hjälpa till att bedöma styrkan i en trend och upptäcka potentiella prisvändningar. Beräkningarna av indikatorerna är dock ganska olika, där MFI använder en mer komplex formel som inkluderar det typiska priset (högt + lågt + nära / 3) istället för att bara använda stängningspriser. MFI är också bundet mellan noll och 100. Eftersom MFI är bundet och använder en annan beräkning, kommer det att ge annan information än kraftindexet.
Force Index Begränsningar
Kraftindexet är en eftersläpningsindikator. Den använder tidigare pris- och volymdata, och sedan används dessa data för att beräkna ett genomsnitt (EMA). Eftersom data vanligtvis sätts in i ett genomsnitt kan det ibland vara långsamt att ge handelssignaler. Det kan till exempel ta ett par perioder för kraftindexet att börja rallyt efter ett uppåtriktat breakout, men vid det här laget kan priset redan ha rört sig betydligt bortom breakoutpunkten och kan därför inte längre motivera ett inträde.
Ett kortsiktigt kraftindex (10, 13 och 20 till exempel) skapar många pisksågar,. eftersom även måttliga prisrörelser eller volymökningar kan orsaka stora svängningar i indikatorn. Ett långsiktigt kraftindex (50, 100 eller 150 till exempel) kommer inte att göra så många svängningar, men det kommer att vara långsammare att reagera på prisförändringar och kommer att vara mer försenat med att ge handelssignaler.
##Höjdpunkter
- Om kraftindexet gör högre swing lows medan priset gör lägre swing lows, är detta hausseartad divergens och varnar för att priset snart kan komma högre.
– Ett fallande kraftindex, under noll, hjälper till att bekräfta fallande priser.
Om kraftindexet gör lägre svänghöjder medan priset gör högre svänghöjder är detta baisseartad divergens och varnar för att priset snart kan sjunka.
En breakout, eller en spik, i kraftindexet, hjälper till att bekräfta ett breakout i priset.
– Ett stigande kraftindex, över noll, hjälper till att bekräfta stigande priser.
- Kraftindexet är vanligtvis 13 perioder men detta kan justeras baserat på preferenser. Ju fler perioder som används desto jämnare är rörelserna i indexet, vilket vanligtvis föredras av långsiktiga handlare.
