Force-Index
Was ist der Kraftindex?
Der Kraftindex ist ein technischer Indikator, der die Menge an Kraft misst, die verwendet wird, um den Preis eines Vermögenswerts zu bewegen. Der Begriff und seine Formel wurden vom Psychologen und Trader Alexander Elder entwickelt und 1993 in seinem Buch Trading for a Living veröffentlicht.
Den Kraftindex verstehen
Der Kraftindex verwendet Preis und Volumen,. um die Stärke hinter einer Preisbewegung zu bestimmen. Der Index ist ein Oszillator,. der zwischen positivem und negativem Bereich schwankt. Es ist unbegrenzt, was bedeutet, dass der Index unbegrenzt steigen oder fallen kann. Es wird zur Trend- und Breakout-Bestätigung sowie zur Erkennung potenzieller Wendepunkte verwendet, indem nach Divergenzen gesucht wird.
Die Formel lautet:
Die Berechnung ist wie folgt:
Stellen Sie den letzten Schlusskurs (aktuell), den Schlusskurs der vorherigen Periode und das Volumen für die letzte Periode (aktuelles Volumen) zusammen.
Berechnen Sie den Ein-Perioden-Force-Index mit diesen Daten.
Berechnen Sie den exponentiellen gleitenden Durchschnitt unter Verwendung mehrerer Force-Index-Berechnungen für eine Periode. Beispielsweise erfordert die Berechnung eines Kraftindex (20) mindestens 20 Berechnungen des Kraftindex (1).
Wiederholen Sie die Schritte kontinuierlich, nachdem jede Periode endet.
Ein Ein-Perioden-Force-Index vergleicht den aktuellen Preis mit einem früheren Preis und multipliziert diesen dann mit dem Volumen über diesen Zeitraum. Der Wert kann positiv oder negativ sein. Typischerweise wird der Force-Index über mehrere Perioden gemittelt, z. B. 13 oder 100. Daher gibt der Force-Index an, ob der Preis mehr Fortschritte nach oben oder unten gemacht hat und wie viel Volumen oder Kraft hinter der Bewegung steckt.
Indexwerte mit hoher Kraft sind mit sehr starken Preisbewegungen und sehr hohem Volumen verbunden. Große Preisbewegungen ohne Volumen führen zu einem Kraftindex, der nicht so hoch oder niedrig ist (im Vergleich zu einem großen Volumen). Da der Force-Index dabei hilft, Marktmacht oder -kraft einzuschätzen, kann er verwendet werden, um Trends und Ausbrüche zu bestätigen.
Starke Kurserholungen sollten auch den Kraftindex steigen lassen. Während Pullbacks und Seitwärtsbewegungen fällt der Kraftindex oft, weil das Volumen und/oder die Größe der Preisbewegungen kleiner wird.
Bei starken Rückgängen sollte der Kraftindex fallen. Während Bärenmarkt-Rallyes oder Seitwärtskorrekturen wird sich der Force-Index einpendeln oder steigen, da das Volumen und die Größe der Kursbewegungen typischerweise nachlassen.
Ausbrüche, zum Beispiel aus einem Chartmuster, werden normalerweise durch steigendes Volumen bestätigt. Da der Kraftindex sowohl den Preis als auch das Volumen berücksichtigt, kann eine Kraftindexspitze in Richtung des Ausbruchs helfen, den Preisausbruch zu bestätigen. Mangelndes Volumen oder Nichtbestätigung durch den Kraftindex könnte bedeuten, dass der Ausbruch wahrscheinlicher scheitert.
Wenn die oben genannten Richtlinien versagen, kann dies auf ein Problem mit dem Preis/Trend und daher auf eine mögliche Preisumkehr hindeuten. Wenn zum Beispiel der Preis höhere Höchststände erreicht, der Force-Index jedoch niedrigere Höchststände erreicht, spricht man von einer bärischen Divergenz, und der Preis kann für einen Rückgang fällig sein. Wenn der Preis niedrigere Tiefs bildet und der Force-Index ein höheres Tief bildet, ist das eine bullische Divergenz und der Preis könnte bald steigen.
Force Index vs. Money Flow Index (MFI)
Der Geldflussindex (MFI) verwendet wie der Kraftindex Preis und Volumen, um die Stärke eines Trends einzuschätzen und potenzielle Preisumkehrungen zu erkennen. Die Berechnungen der Indikatoren sind jedoch ganz anders, da MFI eine komplexere Formel verwendet, die den typischen Preis (Hoch + Tief + Schluss / 3) enthält, anstatt nur Schlusskurse zu verwenden. Der MFI ist ebenfalls zwischen null und 100 gebunden. Da der MFI gebunden ist und eine andere Berechnung verwendet, liefert er andere Informationen als der Force-Index.
Indexbeschränkungen erzwingen
Der Kraftindex ist ein nachlaufender Indikator. Es verwendet frühere Preis- und Volumendaten, und diese Daten werden dann zur Berechnung eines Durchschnitts (EMA) verwendet. Da die Daten normalerweise in einen Durchschnitt umgewandelt werden, kann es manchmal langsam sein, Handelssignale zu liefern. Beispielsweise kann es einige Perioden dauern, bis der Force-Index nach einem Aufwärtsausbruch zu steigen beginnt, aber zu diesem Zeitpunkt hat sich der Preis möglicherweise bereits deutlich über den Ausbruchspunkt hinaus bewegt und rechtfertigt daher möglicherweise keinen Einstieg mehr.
Ein kurzfristiger Force-Index (z. B. 10, 13 und 20) erzeugt viele Schwankungen,. da selbst moderate Preisbewegungen oder Volumensteigerungen große Schwankungen im Indikator verursachen können. Ein längerfristiger Force-Index (zum Beispiel 50, 100 oder 150) wird nicht so viele Schwankungen machen, aber er reagiert langsamer auf Preisänderungen und liefert Handelssignale mit größerer Verzögerung.
Höhepunkte
Wenn der Force-Index höhere Swing-Tiefs bildet, während der Kurs niedrigere Swing-Tiefs bildet, ist dies eine bullishe Divergenz und warnt davor, dass der Kurs bald steigen könnte.
Ein fallender Kraftindex unter Null hilft, fallende Preise zu bestätigen.
Wenn der Force-Index niedrigere Swing-Highs bildet, während der Kurs höhere Swing-Highs bildet, ist dies eine bärische Divergenz und warnt davor, dass der Kurs bald fallen könnte.
Ein Ausbruch oder eine Spitze im Kraftindex hilft, einen Preisausbruch zu bestätigen.
Ein steigender Kraftindex über Null hilft, steigende Preise zu bestätigen.
Der Kraftindex beträgt normalerweise 13 Perioden, kann jedoch je nach Präferenz angepasst werden. Je mehr Zeiträume verwendet werden, desto glatter sind die Bewegungen des Index, was normalerweise von längerfristigen Händlern bevorzugt wird.
