Icke-kvalificerad aktieoption (NSO)

Vad är icke-kvalificerade aktieoptioner?

Icke-kvalificerade aktieoptioner är aktieoptioner som inte får förmånlig skattebehandling när de utnyttjas men som ger ytterligare flexibilitet för det emitterande företaget. Vinster från icke-kvalificerade aktieoptioner beskattas som normalinkomst. Det företag som beviljar icke- kvalificerade aktieoptioner kan dra av kostnaden som en driftskostnad, medan inget sådant avdrag är tillgängligt för incitamentoptioner.

Djupare definition

Aktieoptioner beviljas av vissa företag som en form av uppskjuten ersättning. De ger anställda och vissa andra parter rätt att köpa ett visst antal av bolagets aktier till ett fast pris - kallat bidragspriset eller lösenpriset - efter att en viss tid har gått. Innehavare utnyttjar i allmänhet aktieoptioner när marknadspriset har stigit över tilldelningspriset, vilket ger dem en rabatt på aktierna. De innehar antingen aktierna som erhållits vid utnyttjande av en aktieoption eller säljer dem omedelbart med vinst.

Incitamentoptioner — även kallade kvalificerade personaloptioner — får endast utnyttjas om marknadspriset är lika med tilldelningspriset. Om priset är lägre än bidragspriset skulle det innebära att en premie betalas för aktierna. Icke-kvalificerade aktieoptioner kan säljas till vilket marknadspris som helst, antingen högre eller lägre än tilldelningspriset.

Även om icke-kvalificerade aktieoptioner har en mindre förmånlig skattebehandling för innehavaren än kvalificerade aktieoptioner, erbjuder de andra fördelar. Icke-kvalificerade aktieoptioner kan utfärdas till vem som helst - anställda, styrelseledamöter, leverantörer - medan kvalificerade aktieoptioner endast kan utfärdas till anställda. Det finns inga begränsningar för det totala marknadsvärdet av aktier som kan utnyttjas av en given innehavare, medan det finns strikta begränsningar för det totala marknadsvärdet av incitamentsaktieoptioner som kan utnyttjas under ett kalenderår.

Den största fördelen för företag är att så länge innehållningsskyldighet uppfylls kan de dra av kostnaden för att tilldela icke-kvalificerade personaloptioner som en driftskostnad. Dessa kostnader är lika med den vinst som innehavaren har deklarerat och som han eller hon redovisar som vanlig inkomst.

Exempel på icke-kvalificerade aktieoptioner

En anställd utnyttjar sin option att köpa aktier till ett lösenpris på 25 USD per aktie för 100 aktier. Det aktuella marknadsvärdet på aktien är $45 per aktie. Den anställde betalar 2 500 USD för aktier som är värderade till 4 500 USD. Detta är en vinst på $2 000. Eftersom dessa är icke-kvalificerade aktieoptioner måste den anställde betala inkomstskatt på $2 000 i ersättning.

Den anställde betalar endast inkomstskatt på ersättningsmomentet en gång. När han bestämmer sig för att sälja aktien måste han betala skatt på vinsten. Den anställde kan vänta tills aktiekursen når $50 per aktie för att sälja. Han skulle betala skatt på skillnaden mellan försäljningspriset (5 000 USD) och kostnadsbasen (4 500 USD), vilket är det faktiska priset som betalas plus ersättningselementet.

Höjdpunkter

• Icke-kvalificerade aktieoptioner kräver betalning av inkomstskatt av tilldelningspriset minus priset på den utnyttjade optionen.

• NSO:er kan tillhandahållas som en alternativ form av kompensation.

– Priserna liknar ofta marknadsvärdet på aktierna.