ENKEL IRA

En ENKEL IRA erbjuder ett enkelt och billigt sätt för små arbetsgivare att upprätta en pensionsplan för sina anställda, och ENKLA IRA kan vara det bästa fordonet för att göra det.

Små företag tenderar att undvika pensionsplaner, till stor del på grund av deras komplexitet och kostnad. Bara 28 procent av företagen med färre än 10 anställda erbjöd en pensionsplan, enligt de senaste uppgifterna från SCORE, en ideell leverantör av mentortjänster till amerikanska småföretag. Och bara 51 procent av företagen med 10 till 24 anställda gör det.

Här är vad du behöver veta om SIMPLE IRA.

Hur en ENKEL IRA fungerar

Medan planen kallas en IRA, skiljer sig en ENKEL IRA fundamentalt från en traditionell IRA eller Roth IRA. Dessa senare IRA är etablerade av arbetare för sig själva, med olika årliga bidragsgränser, planregler och syften. Istället ser en ENKEL IRA mer ut som ett 401(k)-program, men det tenderar att vara lättare för företaget att sätta upp och hantera.

Det heter SIMPLE – förkortning för Savings Incentive Match Plan for Employees – av en anledning. Arbetsgivare behöver inte oroa sig för federala komplexa rapporteringskrav som de gör med 401(k)-planer. Och de kan upprätta planen genom en finansiell institution som driver den.

IRS tillåter arbetsgivare (inklusive egenföretagare) med högst 100 anställda som tjänat mer än $5 000 under föregående år att etablera en ENKEL IRA.

Liksom en traditionell pensionsplan tillåter SIMPLE IRA anställda att få löner avdragna från sin lönecheck. Anställda kan skjuta upp upp till 13 500 USD 2020. De över 50 år kan skjuta upp ett extra bidrag på 3 000 USD. Dessa bidrag är "elektiva uppskov" som räknas till den totala årliga gränsen för valbara uppskov till denna och andra pensionsplaner.

Arbetsgivare måste checka in på sina anställdas ENKLA IRA-konton, och de har två alternativ att bidra med pengar:

• Matcha arbetarnas bidrag på dollar-för-dollar-basis, upp till 3 procent av individuella inkomster.

• Ge icke-valfria bidrag upp till 2 procent av löntagares ersättning upp till den årliga ersättningsgränsen på $285 000 för 2020.

Arbetare som vill spara till pension kan finna en ENKEL IRA attraktiv av flera anledningar:

– Anställda är fullt intjänade så fort de börjar spara, så eventuella arbetsgivaravgifter blir deras direkt.

• Medan anställda inte kan dra av sina ENKLA IRA-avgifter på sina skattedeklarationer, rapporteras bidraget inte som inkomst, så effektivt kan anställda bidra med inkomst före skatt.

• Intäkterna kan växa skattefritt tills de tas ut.

När det gäller distributioner fungerar en ENKEL IRA som en traditionell IRA. Pengar på kontot beskattas först när de tas ut. Även om du kan ta ut pengar när som helst, kan en skatt på 10 procent gälla (liksom en särskild skatt på 25 procent under vissa omständigheter), såvida du inte tar ut pengarna efter 59½ års ålder eller något annat undantag.

Medel i en ENKEL IRA måste så småningom dras ut enligt IRS:s regler för minimidistribution (RMD). Den nyligen antagna SECURE Act har höjt åldern för RMD till 72.

Exempel på en ENKEL IRA

Föreställ dig att du tjänar $60 000 per år och din arbetsgivare matchar dina bidrag upp till 3 procent av din lön. Du vill spara totalt 10 procent av din lön, inklusive matchen. Så du bestämmer dig för att skjuta upp 7 procent av din egen lön i varje lönecheck.

Under året skulle du spara 4 200 USD i dollar före skatt, medan din arbetsgivare skulle bidra med 1 800 USD, för ett totalt bidrag på 6 000 USD. Eftersom du bidragit med mer än 3 procent av din lön har du fått hela arbetsgivarmatchningen på 3 procent.

I det här scenariot var du tvungen att bidra med pengar för att få arbetsgivarmatchningen. Men arbetsgivare får istället erbjuda 2 procent icke-valfritt bidrag till anställda.

I detta andra scenario skulle alla berättigade anställda få ett bidrag oavsett om de bidragit från sin egen lön. Baserat på din lön på 60 000 USD skulle du få ett totalt bidrag på 1 200 USD för året från din arbetsgivare. Då kan du bidra med valfritt ytterligare belopp upp till den årliga bidragsgränsen.

slutsats

En ENKEL IRA är ett utmärkt alternativ för ett litet företag att skapa en pensionsplan för sina anställda, med mindre krångel och kostnader än en typisk 401(k)-plan, och anställda kan dra nytta av skatteförmånerna och matchande fördelar med planen.

Men småföretag har också andra attraktiva alternativ – en SEP IRA och solo 401(k), som båda kan erbjuda högre bidragsgränser – och det är viktigt att undersöka vilken plan som fungerar bäst för din situation.

##Höjdpunkter

• EN ENKEL IRA, eller Savings Incentive Match Plan for Employees, är en typ av skatteuppskjuten pensionssparplan.

– ENKLA IRA är enkla att sätta upp, och de kan vara ett bra alternativ för småföretag.

– De har vissa nackdelar, och företag som har råd att sätta upp andra planer kan överväga det.