Chicago Ticaret Borsası (CME)

Chicago Ticaret Borsası Nedir?

Halk arasında Chicago Merc olarak bilinen Chicago Ticaret Borsası (CME), vadeli işlem ve opsiyon ticareti için organize bir borsadır. CME, tarım, enerji, hisse senedi endeksleri, döviz, faiz oranları, metaller, gayrimenkul ve hatta hava durumu sektörlerinde vadeli işlemler ve çoğu durumda opsiyon ticareti yapmaktadır.

Chicago Ticaret Borsasını (CME) Anlamak

1898'de kurulan Chicago Ticaret Borsası, 1919'da adını değiştirmeden önce hayata "Chicago Butter and Egg Board" olarak başladı. 2000 yılında " demutualize " olan ve halka açık, hissedarlara ait bir şirket haline gelen ilk finansal borsaydı.

CME, ilk vadeli işlem sözleşmelerini 1961'de dondurulmuş domuz karınları üzerine başlattı. 1969'da finansal vadeli işlemler ve döviz sözleşmelerini, ardından 1972'de ilk faiz oranı, tahvil ve vadeli işlem sözleşmelerini ekledi.

CME Grubunun Oluşturulması

2007'de Chicago Board of Trade ile birleşme,. dünyanın en büyük finansal borsalarından biri olan CME Group'u yarattı. 2008 yılında CME, New York Ticaret Borsası (NYMEX) ve Commodity Exchange, Inc (COMEX) 'in ana şirketi olan NYMEX Holdings, Inc.'i satın aldı . 2010 yılına kadar CME, Dow Jones hisse senedi ve finansal endekslerde %90'lık bir hisse satın aldı.

CME, sert kırmızı kış buğdayında baskın oyuncu olan Kansas City Board of Trade'in 2012 yılında satın alınmasıyla yeniden büyüdü. Ve 2017 yılının sonlarında, Chicago Ticaret Borsası Bitcoin vadeli işlemlerinde işlem görmeye başladı.

CME Group'a göre, yılda yaklaşık 1 katrilyon dolar değerinde ortalama 3 milyar sözleşmeyi yönetiyor. 2021'de CME Group, çoğu emtia için açık tepki ticaretini sona erdirdi, ancak Eurodollar opsiyon çukurunda tepki ticareti devam ediyor. Ayrıca CME Group, önde gelen bir merkezi karşı taraf takas sağlayıcısı olan CME Clearing'i işletmektedir.

1 katrilyon dolar

Bir yıldaki tüm CME sözleşmelerinin yaklaşık toplam değeri.

CME Vadeli İşlemleri ve Risk Yönetimi

Dünyada her zaman belirsizlikler varken, para yöneticilerinin ve ticari kuruluşların, risklerinden korunmak ve ticari faaliyetler için kritik olan fiyatları sabitlemek için ellerinde araçlara sahip olmaları yönünde bir talep vardır. Vadeli işlemler, altta yatan emtia satıcılarının, ürünleri için piyasada alacakları fiyatı kesin olarak bilmelerini sağlar. Aynı zamanda, altta yatan emtiaların tüketicilerinin veya alıcılarının, gelecekte belirli bir zamanda ödeyecekleri fiyatı kesin olarak bilmelerini sağlayacaktır.

Bu ticari kuruluşlar, riskten korunma için vadeli işlemler kullanırken, spekülatörler genellikle, temel alınan emtia fiyatındaki değişikliklerden kâr elde etmeyi umarak ticaretin diğer tarafını alırlar. Spekülatörler, reklamların riskten korunma riskini üstlenirler. CME Group gibi büyük bir vadeli işlem borsası ailesi, bu tür işleri yürütmek için düzenlenmiş, likit, merkezi bir forum sağlar. Ayrıca, CME Group, sorunsuz bir ticaret ortamına izin veren uzlaştırma, takas ve raporlama işlevleri sağlar.

İpucu

CME, Bitcoin vadeli işlemlerinde işlem yapmak için düzenlenmiş tek pazarlardan biridir.

CME Yönetmeliği

Amerika Birleşik Devletleri'ndeki tüm emtia ve türev sözleşmelerini denetleyen Emtia Vadeli İşlemler Ticaret Komisyonu tarafından düzenlenir . CFTC, komisyoncuların ve tüccarların gözetiminden sorumludur, türev alım satımlarının risk gözetimini yürütür ve piyasa manipülasyonunu ve diğer kötü niyetli ticaret uygulamalarını araştırır. Ayrıca Bitcoin gibi sanal varlıkların ticaretini de düzenler .

Chicago Ticaret Borsası ve Chicago Ticaret Borsası

Chicago Board of Trade (CBOT), 1848'de kurulan Chicago merkezli bir başka vadeli işlem borsasıdır. CBOT, başlangıçta buğday, mısır ve soya fasulyesi gibi tarımsal ürünlere odaklanmıştı; daha sonra altın, gümüş, ABD Hazine bonoları ve enerji gibi finansal ürünlere genişledi. CME, her iki kuruluşun hissedarları tarafından onaylanan bir hareketle 2006 yılında CBOT ile birleşti.

Chicago Ticaret Borsası Örneği

Çoğu emtia herhangi bir yerde alınıp satılabilir, ancak yalnızca CME'de ticaret yapabileceğiniz bir tane var: hava durumu. CME, hava olaylarına dayalı türevler sunan tek vadeli işlem borsasıdır ve tüccarların soğuk hava, güneş ışığı veya yağış üzerine bahis oynamasına olanak tanır. 2020'de CME, günlük toplam hacmi 1 milyar doların üzerinde olan, günde 1.000'e kadar hava durumu ile ilgili sözleşme ticareti yaptı.

Alt çizgi

Chicago Ticaret Borsası, Amerika'nın finansal altyapısının önemli bir parçasıdır. Başlangıçta tarımsal vadeli işlemler için bir pazar yeri iken, şimdi değerli metaller, yabancı para birimleri, hazine bonoları, kripto para birimleri ve birçok türev için önemli bir ticaret merkezidir.

Chicago Ticaret Borsası SSS'leri

Chicago Ticaret Borsası Ne Kadar Aktif?

CME, günlük hacme göre en büyük vadeli işlem ve opsiyon borsasıdır. CME Group'a göre, borsa yılda yaklaşık 1 katrilyon dolar değerinde 3 milyar sözleşme yapıyor.

Chicago Ticaret Borsası Ne Kadar Büyük?

CME Group, 2020'de 26 milyar dolar değerindeydi. Chicago Mercantile Exchange'e ek olarak, CME Group ayrıca Chicago Board of Trade, New York Mercantile Exchange ve diğer altı borsaya da sahiptir. CME Group'un 2020'de 4.370 çalışanı vardı.

Chicago Ticaret Borsası Ne Kadar Para Kazanıyor?

CME Group, 2020'de 2,1 milyar dolar net gelir ve 4,9 milyar dolar toplam gelir bildirdi.

Öne Çıkanlar

Günümüzde CME, Bitcoin vadeli işlemleri ve hava durumu türevleri gibi olağandışı emtiaların ticaretini yapmakla da tanınmaktadır.
Chicago Ticaret Borsası veya Merc, vadeli işlem ve opsiyon ticareti için organize bir borsadır.
CME başlangıçta Chicago Butter and Egg Board olarak adlandırılıyordu ve buğday ve mısır gibi tarımsal ürünlerin ticaretinde kullanılıyordu.
1970'lerde CME finansal vadeli işlemleri ekledi, ardından kısa süre içinde değerli metaller, Hazine tahvilleri ve diğer varlıklar geldi.
2007'de CME, dünyanın en büyük finansal değişim operatörlerinden biri olan CME Group'u oluşturmak için Chicago Ticaret Kurulu ile birleşti. CME Group şimdi farklı şehirlerde birkaç borsaya daha sahip.