التعديل الاكتواري
ما هو التعديل الاكتواري؟
يشير التعديل الاكتواري إلى مراجعة تم إجراؤها على احتياطيات رأس المال أو الأقساط أو مدفوعات المزايا أو القيم الأخرى التي تحددها الشركات ، بناءً على تغيير واحد أو أكثر في الافتراضات الاكتوارية.
الافتراضات الاكتوارية هي تقديرات وتنبؤات لمتغيرات غير معروفة ، مثل العمر الذي من المحتمل أن يموت فيه الشخص ، مع الأخذ في الاعتبار مجموعة محددة من العوامل. عندما تحدث تغييرات في هذه الافتراضات ، يمكنها تغيير مسارات العمل التي يجب أن تتخذها صناديق التقاعد وشركات التأمين لضمان قدرتها على الحفاظ على مدفوعات المتقاعدين وحملة الوثائق. قد تستلزم التعديلات الاكتوارية خطوة أو أكثر من الخطوات التالية:
قد تضطر خطط المعاشات التقاعدية إلى زيادة مقدار الأموال المتراكمة في حسابات الاحتياطي النقدي الخاصة بها ، والتي سيحتاجون من خلالها إلى سداد مدفوعات مستقبلية للمتقاعدين.
قد تحتاج شركات التأمين إلى زيادة الأقساط التي تفرضها على الأفراد لتظل بوالصهم سارية المفعول.
قد يتعين على كل من صناديق المعاشات التقاعدية وخطط التأمين تقليل مبلغ المدفوعات المستقبلية التي تقدمها للمستهلكين.
فهم التعديلات الاكتوارية
يحدث التعديل الاكتواري عندما تتغير الافتراضات المحيطة بتوقيت أو مبلغ مدفوعات المزايا المستقبلية ، بسبب ظروف مختلفة. في ترتيبات المعاشات التقاعدية ، يتم إجراء تعديلات اكتوارية على مزايا التقاعد عندما يتقاعد الفرد قبل أو بعد المعاشات التقاعدية للسن النموذجية.
على سبيل المثال ، عندما يختار الفرد التقاعد المبكر ، يتم إجراء تخفيض لمزايا التقاعد ، للتخفيف من حقيقة أن المتقاعد سيحصل على مزايا لسنوات أكثر مما كان متوقعًا في البداية .
مثال على تعديل اكتواري
لفهم كيفية عمل التعديلات الاكتوارية بشكل أفضل ، ضع في اعتبارك المثال التالي. لنفترض أن الشركة XYZ تدفع لموظفيها معاشًا تقاعديًا عند تقاعدهم. فكر في موظف يُدعى ديفيد ، مؤهل لتلقي أموال تقاعد سنوية تساوي 80٪ من راتبه في السنة النهائية ، من سن تقاعده البالغ 65 عامًا ، حتى وفاته.
عند تصميم خطة التقاعد ، تأخذ الشركة XYZ في الاعتبار مجموعة من الافتراضات ، بما في ذلك متوسط العمر المتوقع لديفيد. ولكن إذا تغيرت جداول الوفيات فجأة ، مما يشير إلى أن الناس في المتوسط سيعيشون ثلاث سنوات أطول مما كان يعتقد سابقًا ، فسيتم بالتالي إجراء تعديلات اكتوارية على خطة المعاشات التقاعدية.
تشتمل جداول الوفيات على العديد من الخصائص ، بما في ذلك الجنس ، وحالة التدخين ، والمهنة ، والطبقة الاجتماعية والاقتصادية.
قد تبدأ الشركة XYZ في المساهمة بمزيد من الأموال في احتياطياتها النقدية ، لاستيعاب السنوات الإضافية من المدفوعات التي ستقدمها دائمًا لديفيد والموظفين المتقاعدين الآخرين على المدى الطويل. بدلاً من ذلك ، قد تقوم الشركة بتعديل محفظتها الاستثمارية لصالح أسهم النمو الأكثر قوة التي تدر عوائد أعلى ، في محاولة لتعزيز احتياطياتها النقدية.
أخيرًا ، قد تلجأ الشركة إلى تقليص الفوائد التي تدفعها للموظفين. مثال على ذلك: بدلاً من دفع 80٪ سنويًا من راتب ديفيد في نهاية العام ، قد يؤدي ذلك إلى خفض هذا الرقم إلى 75٪ ، مما يمكّنه من زيادة أمواله على مدى فترة زمنية أطول.
يسلط الضوء
التعديل الاكتواري هو مراجعة تقوم بها الشركات لاحتياطيات خطة المعاشات التقاعدية أو أقساط التأمين أو مدفوعات المزايا استجابة للتغيرات في الافتراضات الاكتوارية.
قد يؤدي تغيير الافتراضات الاكتوارية إلى قيام الشركة بتخفيض المدفوعات السنوية للموظفين المتقاعدين. على سبيل المثال ، بدلاً من دفع 80٪ من راتب الفرد في السنة النهائية ، قد تبدأ الشركة في دفع 75٪ فقط.
الافتراضات الاكتوارية قد تشمل سن التقاعد للموظف ، أو تحول في بيانات العمر المتوقع.
