Актуарная корректировка

Что такое актуарная корректировка?

Актуарная корректировка относится к пересмотру резервов капитала, страховых премий, выплат пособий или других значений, определяемых компаниями на основе одного или нескольких изменений актуарных допущений.

Актуарные предположения — это оценки и прогнозы неизвестных переменных, таких как возраст, в котором человек может умереть, с учетом определенного набора факторов. Когда происходят изменения в этих предположениях, они могут изменить курс действий, который должны предпринять пенсионные фонды и страховые компании, чтобы гарантировать, что они смогут поддерживать выплаты пенсионерам и страхователям. Актуарные корректировки могут включать один или несколько из следующих шагов:

• Пенсионным планам, возможно, придется увеличить сумму денег, которую они накапливают на своих резервных счетах наличности, с помощью которых им нужно будет производить будущие выплаты пенсионерам.

• Страховым компаниям может потребоваться увеличить взносы, которые они взимают с физических лиц, чтобы их полисы оставались в силе.

• И пенсионным фондам, и страховым планам, возможно, придется сократить сумму будущих выплат, которые они выплачивают потребителям.

Понимание актуарных корректировок

Актуарная корректировка происходит, когда предположения, касающиеся сроков или суммы будущих выплат, изменяются в силу различных обстоятельств. В пенсионных соглашениях актуарные корректировки вносятся в пенсионные пособия, когда человек выходит на пенсию до или после того, как традиционно вступают в силу типичные пенсии по возрасту.

Например, когда человек решает досрочно выйти на пенсию, пенсионные пособия сокращаются, чтобы смягчить тот факт, что пенсионер будет получать пособия в течение большего количества лет, чем первоначально предполагалось .

Пример актуарной корректировки

Чтобы лучше понять, как работают актуарные корректировки, рассмотрим следующий пример. Предположим, что компания XYZ выплачивает своим сотрудникам пенсию при выходе на пенсию. Рассмотрим сотрудника по имени Дэвид, который имеет право на получение ежегодных пенсионных фондов, равных 80% его заработной платы за последний год, начиная с пенсионного возраста 65 лет и до самой смерти.

При разработке пенсионного плана компания XYZ учитывает ряд допущений, в том числе ожидаемую продолжительность жизни Дэвида. Но если таблицы смертности внезапно изменятся, указывая на то, что люди в среднем будут жить на три года дольше, чем предполагалось ранее, актуарные корректировки будут внесены в пенсионный план.

Таблицы смертности учитывают множество характеристик, включая пол, статус курения, род занятий и социально-экономический класс.

Компания XYZ может начать вносить больше денег в свои денежные резервы,. чтобы компенсировать дополнительные годы выплат, которые она неизменно будет выплачивать Дэвиду и другим вышедшим на пенсию сотрудникам в долгосрочной перспективе. В качестве альтернативы компания может изменить свой инвестиционный портфель, чтобы отдать предпочтение акциям с более агрессивным ростом, которые приносят более высокую доходность, чтобы увеличить свои денежные резервы.

Наконец, компания может прибегнуть к сокращению выплат, выплачиваемых сотрудникам. Показательный пример: вместо того, чтобы ежегодно выплачивать 80% зарплаты Дэвида за последний год, компания может снизить эту цифру до 75%, что позволит растянуть свои деньги на более длительный период времени.

Особенности

• Актуарная корректировка – это пересмотр, который компании вносят в свои пенсионные резервы, страховые взносы или выплаты пособий в ответ на изменения в актуарных предположениях.

• Изменение актуарных допущений может привести к тому, что компания сократит ежегодные выплаты пенсионерам. Например, вместо того, чтобы платить 80% от заработной платы человека на конец года, компания может начать выплачивать только 75%.

• Актуарные допущения могут включать пенсионный возраст работника или изменение данных о продолжительности жизни.