صندوق تقدير رأس المال
ما هو صندوق تقدير رأس المال؟
يشير ارتفاع رأس المال ، المعروف أيضًا باسم مكاسب رأس المال ، إلى زيادة قيمة الاستثمار. صندوق تقدير رأس المال هو صندوق يحاول زيادة قيمة الأصول بشكل أساسي من خلال الاستثمارات في الأسهم عالية النمو والقيمة. قد تسمى هذه الأموال أيضًا صناديق النمو العدوانية ، أو صناديق الفرص الرأسمالية ، أو صناديق كسب رأس المال.
فهم صناديق تقدير رأس المال
تعتبر صناديق زيادة رأس المال خيارًا جيدًا للمستثمرين الراغبين في تحمل بعض المخاطر الإضافية للاستفادة المحتملة من عوائد السوق فوق المتوسط. عادة ما يروقون للمستثمرين العدوانيين. يمكن أن تتنوع استراتيجيات الاستثمار على نطاق واسع عبر فئة الصناديق ؛ ومع ذلك ، يتم استثمار معظم الصناديق بشكل أساسي في مزيج من الأسهم ذات القيمة والنمو القوي. هذه الصناديق بشكل عام أكثر اعتدالًا في حيازاتها الاستثمارية من صناديق الأسهم ذات النمو القوي ، حيث تستثمر لتحقيق مكاسب طويلة وقصيرة الأجل مع النمو والقيمة. يمكن أن تكون هذه الصناديق مناسبة تمامًا للمستثمرين المعتدلين الذين يسعون للحصول على مخصصات في سوق الأسهم نظرًا لأنهم عادةً ما يستثمرون من عالم الأسهم في السوق الواسع. يمكن أن توفر أيضًا تعرضًا ثابتًا لأسواق الأسهم مع تقدير ثابت لرأس المال بمرور الوقت. لذلك ، يمكن أن تكون حيازة أساسية جيدة طويلة الأجل لجزء معتدل إلى قوي من المحفظة الاستثمارية.
استراتيجيات صندوق تقدير رأس المال
كما يوحي الاسم ، تسعى صناديق زيادة رأس المال إلى تقديم قيمة للمساهمين من خلال الاستثمار في الشركات التي يعتقدون أن لديها أسعار أسهم مرتفعة. لذلك ، يتم ترجيحهم بشكل كبير تجاه الأسهم. غالبًا ما يتخذون رهانات قوية على الأسهم النامية بينما يوازنون أيضًا بين المحفظة مع مخزون القيمة ومزيج من الاستثمارات المتحفظة للحفاظ على رأس المال. مع زيادة رأس المال كهدف أساسي ، عادة ما يكون لهذه الصناديق مجال واسع من الأسهم تستثمر منه. في أغلب الأحيان ، ستستهدف الاستثمارات مناطق معينة من العالم ، مع استثمار العديد من الصناديق في الأسهم الأمريكية.
مخاطر صناديق تقدير رأس المال
قد تتمتع صناديق زيادة رأس المال عمومًا بخصائص مخاطر أعلى من استثمارات المؤشر السلبي وصناديق الأسهم ذات القيمة القياسية. إنها توفر إمكانية تحقيق عوائد أعلى من المتوسط في السوق مع الاستفادة من التنويع من خلال الإدارة النشطة. هذا يمنح المستثمرين التعرض لمجموعة واسعة من الاستثمارات في الأسهم. يمكن أن يكون لهذه الصناديق تفويضات واسعة وأهداف استثمارية مرنة قد تتطلب مزيدًا من العناية الواجبة من قبل المستثمرين.
مثال صندوق تقدير رأس المال
تتوفر العديد من صناديق تقدير رأس المال في جميع أنحاء سوق الاستثمار. يقدم صندوق تقدير رأس المال الخاص بشركة BlackRock الإدارة من أحد أكبر مديري الاستثمار في العالم.
صندوق تقدير بلاك روك كابيتال
يستثمر صندوق تقدير رأس المال BlackRock في أسهم النمو الأمريكية مع السعي لتحقيق التوازن بين النمو والمخاطر. تم قياس الصندوق وفقًا لمؤشر نمو Russell 1000. اعتبارًا من 30 يونيو 2021 ، تفوق قليلاً على مؤشر نمو Russell 1000 بعائد 13.1٪ منذ بداية العام مقابل 12.99٪ منذ بداية العام.
يسلط الضوء
تعمل هذه الصناديق أيضًا على موازنة المحفظة مع الأسهم القيمة وخيارات الاستثمار المتحفظة.
تستثمر صناديق زيادة رأس المال بشكل أساسي في الأسهم ، مثل أسهم النمو والنمو القوي.
صندوق زيادة رأس المال هو صندوق يستثمر في الأصول ، مثل الأسهم عالية النمو والقيمة ، والتي من المتوقع أن ترتفع بقوة.
تحمل صناديق زيادة رأس المال مخاطر أعلى ولكنها عادة ما تقدم عوائد أعلى من المتوسط.
