صرف العملات الأجنبية (فوركس)

ما هو صرف العملات الأجنبية (فوركس)؟

الصرف الأجنبي ( فوركس أو فوركس) هو تداول عملة بأخرى. على سبيل المثال ، يمكن للمرء مبادلة الدولار الأمريكي باليورو. يمكن إجراء معاملات الصرف الأجنبي في سوق الصرف الأجنبي ، المعروف أيضًا باسم سوق الفوركس.

يعد سوق الفوركس أكبر الأسواق وأكثرها سيولة في العالم ، حيث يتم تداول تريليونات الدولارات يوميًا. لا يوجد موقع مركزي. بدلاً من ذلك ، فإن سوق الفوركس عبارة عن شبكة إلكترونية من البنوك والوسطاء والمؤسسات والمتداولين الأفراد (يتداولون في الغالب من خلال الوسطاء أو البنوك).

فهم الصرف الأجنبي

يحدد السوق القيمة ، المعروفة أيضًا باسم سعر الصرف ، لغالبية العملات. يمكن أن يكون الصرف الأجنبي بسيطًا مثل تغيير عملة إلى أخرى في أحد البنوك المحلية. يمكن أن يشمل أيضًا تداول العملات في سوق الصرف الأجنبي. على سبيل المثال ، يراهن المتداول على أن البنك المركزي سوف يخفف أو يشدد السياسة النقدية وأن إحدى العملات ستقوى مقابل الأخرى.

عند تداول العملات ، يتم سردها في أزواج ، مثل USD / CAD أو EUR / USD أو USD / JPY. هذه تمثل الدولار الأمريكي (USD) مقابل الدولار الكندي (CAD) واليورو (EUR) مقابل الدولار الأمريكي والدولار الأمريكي مقابل الين الياباني (JPY).

سيكون هناك أيضًا سعر مرتبط بكل زوج ، مثل 1.2569. إذا كان هذا السعر مرتبطًا بزوج دولار أمريكي / دولار كندي ، فهذا يعني أنه يكلف 1.2569 دولارًا كنديًا لشراء دولار أمريكي واحد. إذا ارتفع السعر إلى 1.3336 ، يصبح السعر الآن 1.3336 دولارًا كنديًا لشراء دولار أمريكي واحد. زادت قيمة الدولار الأمريكي (انخفاض الدولار الكندي) لأنه يكلف الآن المزيد من الدولار الكندي لشراء دولار أمريكي واحد.

في سوق الفوركس ، يتم تداول العملات في عقود ، تسمى عقود الميكرو والميني والعادية. المايكرو لوت يساوي 1،000 من عملة معينة ، والعقد الصغير هو 10،000 ، واللوت القياسي هو 100،000. هذا يختلف عما هو عليه عندما تذهب إلى أحد البنوك وتريد استبدال 450 دولارًا لرحلتك. عند التداول في سوق الفوركس الإلكتروني ، تتم التداولات في مجموعات محددة من العملات ، ولكن يمكنك تداول أي عدد تريده من الكتل. على سبيل المثال ، يمكنك تداول سبع عقود ميكرو (7000) ، أو 3 عقود مصغرة (30.000) ، أو 75 عقدًا قياسيًا (7500000).

يعتبر سوق الصرف الأجنبي فريدًا لعدة أسباب ، ويرجع ذلك أساسًا إلى حجمه. حجم التداول في سوق الفوركس بشكل عام كبير جدًا. على سبيل المثال ، بلغ متوسط التداول في أسواق الصرف الأجنبي 6.6 تريليون دولار يوميًا في أبريل 2019 ، وفقًا لبنك التسويات الدولية ، الذي يمتلكه 63 بنكًا مركزيًا ويستخدم للعمل في المسؤولية النقدية والمالية. أكبر المراكز التجارية هي لندن ونيويورك وسنغافورة وهونغ كونغ وطوكيو.

التداول في سوق الصرف الأجنبي

السوق مفتوح 24 ساعة في اليوم ، خمسة أيام في الأسبوع عبر المراكز المالية الرئيسية في جميع أنحاء العالم. هذا يعني أنه يمكنك شراء أو بيع العملات في أي وقت خلال اليوم.

سوق الصرف الأجنبي ليس متجرًا شاملاً تمامًا. هناك مجموعة متنوعة من السبل المختلفة التي يمكن للمستثمر أن يمر بها من أجل تنفيذ تداولات الفوركس. يمكنك الذهاب من خلال تجار مختلفين أو من خلال مراكز مالية مختلفة تستخدم مجموعة من الشبكات الإلكترونية.

من وجهة نظر تاريخية ، كان النقد الأجنبي ذات يوم مفهومًا للحكومات والشركات الكبيرة وصناديق التحوط. ولكن في عالم اليوم ، أصبح تداول العملات أمرًا سهلاً مثل نقرة على الفأرة - لا تعد إمكانية الوصول مشكلة ، مما يعني أنه يمكن لأي شخص القيام بذلك. تقدم العديد من شركات الاستثمار الفرصة للأفراد لفتح حسابات وتداول العملات كيفما وشيئوا.

عندما تقوم بصفقات في سوق الفوركس ، فأنت تشتري أو تبيع عملة بلد معين. لكن لا يوجد تبادل فعلي للمال من يد إلى أخرى. هذا مخالف لما يحدث في كشك صرف العملات الأجنبية - فكر في سائح يزور تايمز سكوير في مدينة نيويورك من اليابان. قد يقومون بتحويل الين (المادي) إلى نقود فعلية بالدولار الأمريكي (وقد يتم تحصيل رسوم عمولة للقيام بذلك) حتى يتمكنوا من إنفاق أموالهم أثناء سفرهم.

ولكن في عالم الأسواق الإلكترونية ، عادة ما يتخذ المتداولون مركزًا بعملة معينة ، على أمل أن يكون هناك بعض الحركة الصعودية والقوة في العملة التي يشترونها (أو ضعف إذا كانوا يبيعونها) لذلك هم يمكن أن تحقق ربحًا.

الاختلافات في أسواق الفوركس

هناك بعض الاختلافات الجوهرية بين العملات الأجنبية والأسواق الأخرى. بادئ ذي بدء ، هناك عدد أقل من القواعد ، مما يعني أن المستثمرين غير ملتزمون بمعايير أو لوائح صارمة مثل تلك الموجودة في أسواق الأسهم أو العقود الآجلة أو أسواق الخيارات . هذا يعني أنه لا توجد غرف مقاصة ولا هيئات مركزية تشرف على سوق الفوركس.

ثانيًا ، نظرًا لأن التداولات لا تتم في بورصة تقليدية ، فلن تجد نفس الرسوم أو العمولات التي قد تجدها في سوق آخر. بعد ذلك ، لا يوجد حد للوقت الذي يمكنك فيه التداول ولا يمكنك ذلك. نظرًا لأن السوق مفتوح على مدار 24 ساعة في اليوم ، يمكنك التداول في أي وقت من اليوم. أخيرًا ، نظرًا لكونه سوقًا سيولة ، يمكنك الدخول والخروج وقتما تشاء ويمكنك شراء أكبر قدر ممكن من العملات.

السوق الفوري

السعر الفوري لمعظم العملات هو يومي عمل ؛ الاستثناء الرئيسي هو الدولار الأمريكي مقابل الدولار الكندي ، والذي يستقر في يوم العمل التالي. الأزواج الأخرى تستقر في يومي عمل. خلال الفترات التي تحتوي على إجازات متعددة ، مثل عيد الفصح أو عيد الميلاد ، يمكن أن تستغرق المعاملات الفورية ستة أيام لتسويتها. يتم تحديد السعر في تاريخ التداول ، ولكن يتم استبدال الأموال في تاريخ الاستحقاق.

وفقًا لتقرير صرف العملات الأجنبية الصادر في أبريل 2019 من بنك التسويات الدولية ، فإن الدولار الأمريكي هو العملة الأكثر تداولًا. الأزواج الأكثر شيوعًا هي الدولار الأمريكي مقابل اليورو والين الياباني والجنيه الإسترليني والدولار الأسترالي. يشار إلى أزواج التداول التي لا تشتمل على الدولار على أنها أزواج. الأزواج الأكثر شيوعًا هي اليورو مقابل الجنيه والين.

يمكن أن يكون السوق الفوري متقلبًا للغاية. يهيمن التداول الفني على الحركة على المدى القصير ، والتي تركز على الاتجاه وسرعة الحركة. غالبًا ما يُشار إلى الأشخاص الذين يركزون على الأمور الفنية على أنهم رسامو الخرائط. تحرك تحركات العملات على المدى الطويل عوامل أساسية مثل معدلات الفائدة النسبية والنمو الاقتصادي.

السوق الآجلة

التجارة الآجلة هي أي تجارة تستقر في المستقبل أكثر من التداول الفوري. السعر الآجل هو مزيج من السعر الفوري زائد أو ناقص النقاط الآجلة التي تمثل فرق سعر الفائدة بين العملتين. معظمها لديها فترة استحقاق أقل من عام في المستقبل ولكن يمكن أن تكون أطول. كما هو الحال مع السعر الفوري ، يتم تحديد السعر في تاريخ المعاملة ، ولكن يتم استبدال الأموال في تاريخ الاستحقاق.

العقد الآجل مصمم خصيصًا لمتطلبات الأطراف المقابلة. يمكن أن تكون بأي مبلغ وتستقر في أي تاريخ ليس عطلة نهاية الأسبوع أو عطلة في أحد البلدان.

سوق العقود الآجلة

العقود الآجلة العقود الآجلة من حيث تسويتها بعد الصفقة الفورية ، ولكنها للحجم القياسي وتاريخ التسوية ويتم تداولها في سوق السلع. التبادل يعمل كطرف مقابل.

مثال على الصرف الأجنبي

يعتقد المتداول أن البنك المركزي الأوروبي (ECB) سوف يقوم بتيسير سياسته النقدية في الأشهر المقبلة مع تباطؤ اقتصاد منطقة اليورو. نتيجة لذلك ، يراهن المتداول على أن اليورو سينخفض مقابل الدولار الأمريكي ويبيع على المكشوف 100000 يورو بسعر صرف 1.15. على مدى الأسابيع العديدة المقبلة ، يشير البنك المركزي الأوروبي إلى أنه قد يخفف بالفعل من سياسته النقدية. يؤدي ذلك إلى انخفاض سعر صرف اليورو إلى 1.10 مقابل الدولار. يحقق ربحًا للتاجر 5000 دولار.

من خلال بيع 100000 يورو على المكشوف ، حصل التاجر على 115000 دولار للبيع على المكشوف. عندما انخفض اليورو ، وقام المتداول بتغطية مراكز البيع الخاصة به ، لم يكلف المتداول سوى 110 آلاف دولار لإعادة شراء العملة. الفرق بين الأموال المستلمة في البيع على المكشوف والشراء لتغطيتها هو الربح. لو تعزز اليورو مقابل الدولار ، لكان قد نتج عن ذلك خسارة.

يسلط الضوء

• الصرف الأجنبي (فوركس أو فوركس) هو سوق عالمي لتبادل العملات الوطنية مع بعضها البعض.

• تعد العقود الآجلة والعقود الآجلة طريقة أخرى للمشاركة في سوق الفوركس.

• يستخدم تداول العملات الأجنبية أزواج العملات ، مسعرة من حيث إحداهما مقابل الأخرى.

• تضم أماكن صرف العملات الأجنبية أكبر سوق للأوراق المالية في العالم من حيث القيمة الاسمية ، مع تداول تريليونات الدولارات كل يوم.

التعليمات

كيف تختلف العملات الأجنبية عن الأسواق الأخرى؟

هناك بعض الاختلافات الجوهرية بين العملات الأجنبية والأسواق الأخرى. لا توجد غرف مقاصة ولا هيئات مركزية للإشراف على سوق الفوركس مما يعني أن المستثمرين ليسوا ملتزمين بالمعايير أو اللوائح الصارمة مثل تلك الموجودة في أسواق الأسهم أو العقود الآجلة أو الخيارات. ثانيًا ، لا توجد رسوم أو عمولات للأسواق الأخرى ذات التبادلات التقليدية. لا يوجد وقت محدد للتداول ، باستثناء عطلة نهاية الأسبوع ، لذلك يمكن للمرء أن يتداول في أي وقت من اليوم. أخيرًا ، تضفي السيولة على سهولة الوصول إلى التداول.

ما هو تداول العملات الأجنبية؟

عندما تقوم بصفقات في سوق الفوركس ، فأنت تشتري عملة بلد معين وتبيع عملة بلد آخر في نفس الوقت. لكن لا يوجد تبادل فعلي للمال من يد إلى أخرى. عادة ما يتخذ المتداولون مركزًا بعملة معينة ، على أمل أن تكون هناك قوة ما في العملة ، مقارنة بالعملة الأخرى ، التي يشترونها (أو ضعفها إذا كانوا يبيعون) حتى يتمكنوا من تحقيق ربح . في عالم الأسواق الإلكترونية اليوم ، أصبح تداول العملات سهلاً مثل نقرة على الماوس.

ما حجم سوق الصرف الأجنبي؟

يتسم سوق الصرف الأجنبي بالسيولة الشديدة ويقزم ، بمقدار كبير ، حجم التداول اليومي لأسواق الأسهم والسندات. وفقًا لآخر مسح كل ثلاث سنوات أجراه بنك التسويات الدولية ( BIS ) ، بلغ متوسط التداول في أسواق الصرف الأجنبي 6.6 تريليون دولار يوميًا في عام 2019. وعلى النقيض من ذلك ، بلغ إجمالي القيمة الاسمية لأسواق الأسهم الأمريكية في 31 ديسمبر 2021 حوالي 393 مليار دولار. أكبر مراكز تداول العملات الأجنبية هي لندن ونيويورك وسنغافورة وهونغ كونغ وطوكيو.