الحساب المدار الموحد (UMA)
ما هو الحساب المُدار الموحد؟
الحساب المُدار الموحد (UMA) هو حساب استثمار خاص مُدار باحتراف ويمكن أن يشمل أنواعًا متعددة من الاستثمارات كلها في حساب واحد. قد تشمل الاستثمارات الصناديق المشتركة والأسهم والسندات والصناديق المتداولة في البورصة. غالبًا ما تتم إعادة موازنة الحسابات المُدارة الموحدة وفقًا لجدول زمني محدد.
فهم الحساب المُدار الموحد (UMA)
الحساب المُدار الموحد هو أحد الخيارات القليلة التي يمتلكها مستثمر ذو ثروة كبيرة لإدارة أصوله. الحساب المُدار الموحد هو تطور للحساب المُدار بشكل منفصل ، وهو مشابه من حيث أنه حساب مُدار بشكل احترافي تتم إعادة موازنته كثيرًا. ومع ذلك ، لا تُعرف الحسابات المُدارة بشكل منفصل عادةً بتجميع استثمارات متعددة وأدوات استثمار ذات أهداف مختلفة. الحسابات المدارة بشكل منفصل هي بديل استثماري عالي القيمة ، وعادة ما يقدمه مدير الاستثمار ، والذي يركز عادة على استراتيجية مستهدفة تدار كحساب منفصل للمستثمر. إذا أراد المستثمر الاستثمار عبر استراتيجيات متعددة ، فمن المحتمل أن يضطر إلى فتح حسابات متعددة مُدارة بشكل منفصل.
غالبًا ما يكون الحساب المُدار الموحد بديلاً أفضل للمستثمر الذي يسعى إلى الجمع بين استثمارات متعددة. يزيل UMA الحاجة إلى امتلاك أكثر من حساب ويمكنه دمج جميع أصول المستثمر في حساب واحد.
يدفع مستثمرو UMA رسوم إدارة سنوية بناءً على إجمالي الأصول الخاضعة للإدارة (AUM) ؛ تنخفض الرسوم مع ارتفاع الأصول المُدارة.
الاستثمار من خلال حساب مُدار موحد
تقدم نفس البنوك وشركات الوساطة عادةً حسابات مُدارة موحدة كحسابات مُدارة بشكل منفصل. كما اتسع نطاق عروضهم ليشمل مستشاري الاستثمار المسجلين ومديري الثروات الخاصة. كانت التكنولوجيا عاملاً دافعًا لدعم توسعها. يتمتع موفر الحساب المُدار الموحد بمسؤولية ائتمانية عامة أكبر بكثير نظرًا لأنه يعمل كمشرف على العديد من الاستثمارات ، والتي يمكن أن تشمل أوضاع الأسهم وخطط خيارات أسهم الموظفين وإدارة الحسابات المنفصلة للطرف الثالث والمزيد.
يعمل موفرو UMA مع مستثمرين من أصحاب الثروات العالية لدمج جميع أصول العميل. بمجرد تجميع الأصول ، سيعمل موفر UMA مع العميل بعدة طرق. يمكن لمزود UMA فحص الحافظة الإجمالية لخطة شاملة. يمكن أن يتضمن تخطيط حساب UMA إستراتيجية تراكب تسعى إلى إدارة المحفظة من نهج التنويع المستهدف لتخصيص الأصول. يوفر موفرو UMA أيضًا للمستثمرين خيارات جديدة مع الشركات التابعة والمنتجات التي قد يرغب المستثمر في الاستثمار فيها بمرور الوقت. غالبًا ما يقوم مزود UMA بتحليل المحفظة لتتوافق مع نظرية المحفظة الحديثة نظرًا للحدود الشاملة والفعالة التي يتم إنشاء الأصول المدمجة من أجلها. قد تساعد الخيارات البديلة لمزود UMA العميل على مواءمة محفظته الإجمالية لتحسين عائد المخاطر بشكل أفضل.
يقدم موفرو UMA أيضًا للعملاء ذوي الملاءة المالية العالية تقارير أكثر انسيابية عن استثماراتهم مع دعم أكبر للتخطيط الضريبي الشامل. يعمل موفرو UMA أيضًا مع العملاء لتحديد جدول إعادة التوازن الذي يناسب إستراتيجية الاستثمار الشاملة الخاصة بهم.
تختلف معايير UMA حسب المزود ، وعادة ما يوقع المستثمرون على اتفاقية توضح بالتفصيل إدارة الحساب ورسومه والاستثمارات والهيكلة المسموح بها. يدفع مستثمرو UMA عادةً رسوم إدارة سنوية بناءً على إجمالي الأصول الخاضعة للإدارة. تنخفض الرسوم عادة مع وجود أصول أكبر تحت الإدارة ويمكن أن تتراوح من 1.50٪ سنويًا إلى 3٪.
يسلط الضوء
عادة ما يتم إعادة موازنة UMA وفقًا لجدول زمني منتظم ، مع التأكد من أن المقتنيات تعكس التوازن الصحيح للاستثمارات.
الحساب المُدار الموحد (UMA) هو حساب استثمار مُدار بشكل خاص يمكن أن يشمل مجموعة متنوعة من الاستثمارات ، مثل الصناديق المشتركة والأسهم والسندات.
يعمل مقدمو UMA مع المستثمرين لتصميم محفظة متكاملة تتضمن استثمارات متعددة ، وتقديم الدعم للتخطيط الضريبي ، وإنشاء جدول فعال لإعادة التوازن.
إنه نوع من الحسابات غالبًا ما يفضله المستثمرون أصحاب الثروات العالية الذين يريدون نطاقًا أكبر من الاستثمارات مما يمكنهم الحصول عليه من خلال حساب مُدار بشكل منفصل.
