Basis

Was bedeutet Basis?

Obwohl der Begriff "Basis" im Finanzwesen verschiedene Bedeutungen hat, bezieht er sich bei der Berechnung von Steuern am häufigsten auf die Differenz zwischen den Preisen und den mit Transaktionen verbundenen Kosten. Diese Verwendung bezieht sich auf die weiter gefassten Begriffe „ Kostenbasis “ oder „Steuerbasis“ und wird speziell verwendet, wenn Kapitalgewinne oder -verluste für Einkommensteuererklärungen berechnet werden.

In einem anderen Zusammenhang bezieht sich Basis auf die Schwankung zwischen dem Kassapreis einer lieferbaren Ware und dem relativen Preis des Futures-Kontrakts. Basis kann auch in Bezug auf Wertpapiertransaktionen verwendet werden. Einfach ausgedrückt ist die Basis eines Wertpapiers sein Kaufpreis nach Provisionen oder anderen Kosten.

Basis im Terminmarkt

Auf dem Futures-Markt stellt die Basis die Differenz zwischen dem Barpreis der Ware und dem Futures-Preis dieser Ware dar. Es ist ein äußerst wichtiges Konzept, das Portfoliomanager und Händler verstehen müssen, da die Beziehung zwischen Kassakursen und Futures-Preisen den Wert der zur Absicherung verwendeten Kontrakte beeinflusst. Aber das Konzept ist manchmal auch unscharf, weil es bis zum Ablauf des nächsten Kontrakts Lücken zwischen Spot- und relativem Preis gibt, daher ist die Basis nicht unbedingt genau.

Zusätzlich zu den Abweichungen, die aufgrund der zeitlichen Lücke zwischen dem Verfall des Futures-Kontrakts und dem Spot-Rohstoff entstehen, kann es aufgrund von tatsächlichen Daten, unterschiedlichen Produktqualitätsniveaus und Lieferorten zu weiteren Abweichungen kommen. Im Allgemeinen wird die Basis von Anlegern verwendet, um die Rentabilität der Lieferung von Bargeld oder die tatsächliche Rentabilität abzuschätzen, und wird auch verwendet, um nach Arbitragemöglichkeiten zu suchen.

Basis als Kosten

Grundlage eines Wertpapiers ist der Kaufpreis nach Provisionen oder sonstigen Kosten. Sie wird auch als Kostenbasis oder Steuerbasis bezeichnet. Diese Zahl wird verwendet, um Kapitalgewinne oder -verluste zu berechnen, wenn ein Wertpapier verkauft wird. Nehmen wir zum Beispiel an, Sie kaufen 1.000 Aktien einer Aktie für 7 $ pro Aktie. Ihre Kostenbasis entspricht dem Gesamtkaufpreis oder 7.000 $.

Im Zusammenhang mit IRAs stammt die Grundlage aus nicht abzugsfähigen IRA-Beiträgen und Rollover von Beträgen nach Steuern. Einkünfte aus diesen Beträgen sind steuerbegünstigt, ähnlich wie Einkünfte aus abzugsfähigen Beiträgen und Fortschreibung von Vorsteuerbeträgen. Ausschüttungen von Beträgen, die die Grundlage in einem IRA darstellen, sind steuerfrei. Um jedoch sicherzustellen, dass diese steuerfreie Behandlung verwirklicht wird, muss der Steuerzahler das IRS-Formular 8606 für jedes Jahr einreichen, in dem die Grundlage zum IRA hinzugefügt wird, und für jedes Jahr, in dem Ausschüttungen von einem der traditionellen, SEP- oder SIMPLE IRAs der Person vorgenommen werden .

Wird das Formular 8606 nicht eingereicht, kann dies zu einer Doppelbesteuerung dieser Beträge und einer vom IRS veranschlagten Strafe in Höhe von 50 US-Dollar führen. Nehmen wir zum Beispiel an, Ihre IRA ist 100.000 US-Dollar wert, von denen 20.000 US-Dollar nicht abzugsfähige Beiträge waren, was 20 % der Gesamtsumme ausmacht. Dieses Basisverhältnis gilt für Abhebungen. Wenn Sie also 40.000 $ abheben, gelten 20 % als Basis und werden nicht besteuert, was 8.000 $ entspricht.

Höhepunkte

• Die Basis hat wichtige steuerliche Auswirkungen, da sie die mit einem Produkt verbundenen Kosten darstellt.

• Es kann auch verwendet werden, um auf die Differenz zwischen dem Kassapreis eines Vermögenswerts und seinem entsprechenden Derivat-Futures-Kontrakt hinzuweisen.

• Im Finanzwesen wird Basis im Allgemeinen verwendet, um die Ausgaben oder Gesamtkosten einer Investition zu bezeichnen.