No-Load-Fonds

Was ist ein No-Load-Fonds?

Ein No-Load-Fonds ist ein Publikumsfonds, der ohne Verkaufsgebühren oder Provisionen direkt von der Investmentgesellschaft vertrieben wird. Im Gegensatz zum Namen können No-Load-Fonds weiterhin Gebühren tragen.

Tiefere Definition

Mit No-Load-Fonds sind keine Front-End-, Back-End- oder Verkaufsprovisionen verbunden. Auch wenn der Fonds als No-Load-Fonds beworben wird, kann er dennoch Gebühren erheben. Die Financial Industrial Regulatory Authority (FINRA) erlaubt Investmentfonds ohne Belastung, eine 12b-1-Gebühr (zur Deckung von Marketing- und Werbekosten) von bis zu 0,25 Prozent ihres durchschnittlichen Jahresvermögens zu erheben. Diese Gebühr ist in der Kostenquote des Fonds enthalten. No-Load-Fonds können auch Rücknahmegebühren, Umtauschgebühren und Kontogebühren erheben. No-Load-Fonds haben im Allgemeinen niedrigere Kostenquoten als Load-Fonds.

Studien haben gezeigt, dass No-Load-Fonds im Allgemeinen die gleiche Leistung erbringen wie geladene Fonds. Warum sollte ein Investor geladene Fonds kaufen? Einige Anleger treffen Anlageentscheidungen lieber erst nach Rücksprache mit einem Finanzexperten. Geladene Fonds werden von Maklern, Finanzplanern und Anlageberatern verkauft. Beim Kauf eines geladenen Fonds zahlen Sie auch für eine professionelle Anlageberatung. Außerdem erfordert das Treffen von Anlageentscheidungen Zeit und Recherche. Vielbeschäftigte Anleger haben möglicherweise nicht die Zeit, sich der Anlageforschung zu widmen.

Indem Sie No-Load-Fonds direkt bei der Investmentgesellschaft kaufen, verzichten Sie auf die Beratung durch einen Finanzexperten und verpflichten sich, das Investment-Research selbst durchzuführen.

Beispiel für No-Load-Fonds

Wenn ein Anleger 5.000 USD in einen No-Load-Fonds investiert, werden alle 5.000 USD in den Fonds investiert. Im Gegensatz zu No-Load-Fonds erheben geladene Fonds zum Zeitpunkt des Verkaufs des Fonds Provisionen oder Verkaufsgebühren. Wenn ein Anleger 5.000 US-Dollar in einen geladenen Fonds investiert, der einen Ausgabeaufschlag von 4 Prozent verlangt, beträgt der investierte Betrag nur 4.800 US-Dollar. Hat der Fonds Ausgabeaufschläge abgegrenzt, wird die Provision zum Zeitpunkt des Verkaufs vom Erlös abgezogen.