Investieren

Was ist Investieren?

Investieren bedeutet im Allgemeinen, Geld für eine bestimmte Zeit in ein Projekt oder Unternehmen zu investieren, um positive Renditen zu erzielen (dh Gewinne, die den Betrag der Anfangsinvestition übersteigen). Es ist der Akt der Zuweisung von Ressourcen, normalerweise Kapital (dh Geld), mit der Erwartung, ein Einkommen, einen Gewinn oder Gewinne zu erzielen.

Man kann in viele Arten von Unternehmungen (entweder direkt oder indirekt) investieren, z. B. in die Verwendung von Geld zur Gründung eines Unternehmens oder in Vermögenswerte wie den Kauf von Immobilien in der Hoffnung, Mieteinnahmen zu erzielen und/oder sie später zu einem höheren Preis weiterzuverkaufen.

Investieren unterscheidet sich vom Sparen dadurch,. dass das eingesetzte Geld für die Arbeit eingesetzt wird, was bedeutet, dass ein gewisses implizites Risiko besteht, dass das/die damit verbundene(n) Projekt(e) scheitern, was zu einem Geldverlust führt. Investieren unterscheidet sich von Spekulation auch dadurch, dass bei letzterem das Geld nicht per se eingesetzt wird, sondern auf die kurzfristigen Kursschwankungen gesetzt wird.

Investieren verstehen

Investieren bedeutet, sein Geld im Laufe der Zeit zu vermehren. Die Erwartung einer positiven Rendite in Form von Erträgen oder Kurssteigerungen mit statistischer Signifikanz ist die Kernprämisse des Investierens. Das Spektrum an Vermögenswerten, in die man investieren und eine Rendite erzielen kann, ist sehr breit.

Risiko und Rendite gehen beim Investieren Hand in Hand; Niedriges Risiko bedeutet im Allgemeinen niedrige erwartete Renditen, während höhere Renditen normalerweise mit einem höheren Risiko einhergehen. Am risikoarmen Ende des Spektrums befinden sich Basisanlagen wie Einlagenzertifikate (CDs); Obligationen oder festverzinsliche Instrumente stehen auf der Risikoskala weiter oben, während Aktien oder Aktien als riskanter gelten. Rohstoffe und Derivate gelten allgemein als die riskantesten Anlagen. Man kann auch in etwas Praktisches wie Grundstücke oder Immobilien oder empfindliche Gegenstände wie Kunst und Antiquitäten investieren.

Risiko- und Ertragserwartungen können innerhalb derselben Anlageklasse stark variieren. Beispielsweise hat ein Blue Chip,. der an der New Yorker Börse gehandelt wird, ein ganz anderes Risiko-Rendite-Profil als ein Micro-Cap,. der an einer kleinen Börse gehandelt wird.

Die von einem Vermögenswert erwirtschafteten Renditen hängen von der Art des Vermögenswerts ab. Beispielsweise zahlen viele Aktien vierteljährliche Dividenden, während Anleihen im Allgemeinen vierteljährlich Zinsen zahlen. In vielen Gerichtsbarkeiten werden verschiedene Einkommensarten mit unterschiedlichen Sätzen besteuert.

Neben regelmäßigen Erträgen, wie Dividenden oder Zinsen, ist die Kurssteigerung ein wichtiger Bestandteil der Rendite. Die Gesamtrendite einer Anlage kann somit als Summe aus Ertrag und Kapitalzuwachs betrachtet werden. Schätzungen von Standard & Poor's zufolge haben Dividenden seit 1926 fast ein Drittel zur Gesamtaktienrendite beigetragen, während Kapitalgewinne zwei Drittel beigesteuert haben. Kapitalgewinne sind daher ein wichtiger Bestandteil der Geldanlage.

Ökonomen betrachten Investieren und Sparen als zwei Seiten derselben Medaille. Denn wenn Sie Geld sparen, indem Sie bei einer Bank einzahlen, verleiht die Bank dieses Geld dann an Einzelpersonen oder Unternehmen, die dieses Geld leihen möchten, um es sinnvoll einzusetzen. Daher sind Ihre Ersparnisse oft die Investition von jemand anderem.

Arten von Investitionen

Heutzutage werden Investitionen hauptsächlich mit Finanzinstrumenten in Verbindung gebracht, die es Einzelpersonen oder Unternehmen ermöglichen, Kapital zu beschaffen und für Unternehmen einzusetzen. Diese Firmen harken dann dieses Kapital und verwenden es für Wachstum oder gewinnbringende Aktivitäten.

Während das Anlageuniversum riesig ist, sind hier die häufigsten Arten von Anlagen:

Vorräte

Ein Käufer der Aktien eines Unternehmens wird Teilhaber dieses Unternehmens. Eigentümer von Aktien eines Unternehmens werden als seine Aktionäre bezeichnet und können an dessen Wachstum und Erfolg durch Wertsteigerungen des Aktienkurses und regelmäßige Dividendenzahlungen aus den Gewinnen des Unternehmens teilhaben.

Fesseln

Anleihen sind Schuldverschreibungen von Unternehmen wie Regierungen, Kommunen und Unternehmen. Der Kauf einer Anleihe impliziert, dass Sie einen Anteil an den Schulden eines Unternehmens halten und Anspruch auf regelmäßige Zinszahlungen und die Rückzahlung des Nennwerts der Anleihe bei Fälligkeit haben.

Mittel

Fonds sind gepoolte Instrumente, die von Anlageverwaltern verwaltet werden und es Anlegern ermöglichen, in Aktien, Anleihen, Vorzugsaktien, Rohstoffe usw. zu investieren. Die beiden häufigsten Arten von Fonds sind Investmentfonds und börsengehandelte Fonds oder ETFs. Investmentfonds werden nicht an einer Börse gehandelt und am Ende des Handelstages bewertet; ETFs werden an Börsen gehandelt und wie Aktien während des gesamten Handelstages ständig bewertet. Investmentfonds und ETFs können Indizes wie den S&P 500 oder den Dow Jones Industrial Average entweder passiv nachbilden oder von Fondsmanagern aktiv verwaltet werden.

Investmentfonds

Trusts sind eine weitere Art von gepoolten Anlagen, wobei Real Estate Investment Trusts (REITs) in dieser Kategorie am beliebtesten sind. REITs investieren in Gewerbe- oder Wohnimmobilien und zahlen ihren Anlegern regelmäßige Ausschüttungen aus den Mieteinnahmen dieser Immobilien. REITs werden an Börsen gehandelt und bieten ihren Anlegern damit den Vorteil der sofortigen Liquidität.

Alternative Investitionen

Alternative Anlagen sind eine Sammelkategorie, die Hedgefonds und Private Equity umfasst. Hedgefonds werden so genannt, weil sie ihre Anlagewetten absichern können, indem sie bei Aktien und anderen Anlagen long und short gehen. Private Equity ermöglicht es Unternehmen, Kapital aufzunehmen, ohne an die Börse zu gehen. Hedgefonds und Private Equity standen in der Regel nur wohlhabenden Anlegern zur Verfügung, die als „ akkreditierte Anleger “ galten und bestimmte Einkommens- und Vermögensanforderungen erfüllten. In den letzten Jahren wurden alternative Investments jedoch in Fondsformaten eingeführt, die für Privatanleger zugänglich sind.

Optionen und andere Derivate

Derivate sind Finanzinstrumente, die ihren Wert von einem anderen Instrument wie einer Aktie oder einem Index ableiten. Optionskontrakte sind ein beliebtes Derivat, das dem Käufer das Recht, aber nicht die Verpflichtung gibt, ein Wertpapier zu einem festgelegten Preis innerhalb eines bestimmten Zeitraums zu kaufen oder zu verkaufen. Derivate setzen in der Regel eine Hebelwirkung ein, was sie zu einem Angebot mit hohem Risiko und hoher Rendite macht.

Rohstoffe

Rohstoffe umfassen Metalle, Öl, Getreide und tierische Produkte sowie Finanzinstrumente und Währungen. Sie können entweder über Rohstoff-Futures gehandelt werden – das sind Vereinbarungen zum Kauf oder Verkauf einer bestimmten Menge eines Rohstoffs zu einem bestimmten Preis an einem bestimmten zukünftigen Datum – oder ETFs. Rohstoffe können zur Risikoabsicherung oder zu spekulativen Zwecken eingesetzt werden.

Anlagestile vergleichen

Vergleichen wir ein paar der gängigsten Anlagestile:

• Aktives versus passives Investieren: Das Ziel des aktiven Investierens ist es, „den Index zu schlagen“, indem das Anlageportfolio aktiv verwaltet wird. Passives Investieren hingegen befürwortet einen passiven Ansatz, wie z. B. den Kauf eines Indexfonds, in stillschweigender Anerkennung der Tatsache, dass es schwierig ist, den Markt dauerhaft zu schlagen. Obwohl beide Ansätze Vor- und Nachteile haben, schlagen in Wirklichkeit nur wenige Fondsmanager ihre Benchmarks konsequent genug, um die höheren Kosten einer aktiven Verwaltung zu rechtfertigen.

• Wachstum versus Wert: Wachstumsanleger investieren lieber in wachstumsstarke Unternehmen, die in der Regel höhere Bewertungsverhältnisse wie das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) aufweisen als Substanzunternehmen. Value -Investoren suchen nach Unternehmen mit deutlich niedrigeren KGV und höheren Dividendenrenditen als Wachstumsunternehmen, da sie bei Anlegern entweder vorübergehend oder über einen längeren Zeitraum in Ungnade fallen könnten.

Wie man investiert

Do-it-yourself-Investitionen

Die Frage, „wie man investiert“, läuft darauf hinaus, ob Sie ein Do-It-Yourself-Investor (DIY) sind oder Ihr Geld lieber von einem Fachmann verwalten lassen möchten. Viele Anleger, die es vorziehen, ihr Geld selbst zu verwalten, haben aufgrund ihrer niedrigen Provisionen und der einfachen Ausführung von Trades auf ihren Plattformen Konten bei Discount- oder Online-Brokern.

DIY-Investitionen werden manchmal als selbstgesteuertes Investieren bezeichnet und erfordern ein gutes Maß an Bildung, Fähigkeiten, Zeitaufwand und die Fähigkeit, die eigenen Emotionen zu kontrollieren. Wenn diese Eigenschaften Sie nicht gut beschreiben, ist es möglicherweise klüger, Ihre Investitionen von einem Fachmann verwalten zu lassen.

Professionell verwaltetes Investieren

Anleger, die eine professionelle Vermögensverwaltung bevorzugen, lassen ihre Anlagen in der Regel von Vermögensverwaltern betreuen. Vermögensverwalter berechnen ihren Kunden in der Regel einen Prozentsatz des verwalteten Vermögens ( AUM) als Gebühren. Während professionelles Geldmanagement teurer ist als das eigene Geldmanagement, haben solche Anleger nichts dagegen, für die Bequemlichkeit zu zahlen, die Recherche, Anlageentscheidung und den Handel an einen Experten zu delegieren.

Das Office of Investor Education and Advocacy der SEC fordert Anleger dringend auf, zu bestätigen, dass ihr Investmentprofi lizenziert und registriert ist.

Roboadvisor Investieren

Einige Anleger entscheiden sich für eine Investition auf der Grundlage von Vorschlägen von automatisierten Finanzberatern. Angetrieben von Algorithmen und künstlicher Intelligenz sammeln Roboadvisors wichtige Informationen über den Investor und sein Risikoprofil, um geeignete Empfehlungen zu geben. Mit wenig bis gar keinem menschlichen Eingriff bieten Roboadvisors eine kostengünstige Möglichkeit, mit Dienstleistungen zu investieren, die denen eines menschlichen Anlageberaters ähneln. Mit technologischen Fortschritten sind Roboadvisors in der Lage, mehr als nur Anlagen auszuwählen. Sie können Menschen auch dabei helfen, Rentenpläne zu entwickeln und Trusts und andere Rentenkonten wie 401(k)s zu verwalten.

Eine kurze Geschichte des Investierens

Während das Konzept des Investierens schon seit Jahrtausenden existiert, kann das Investieren in seiner heutigen Form seine Wurzeln in der Zeit zwischen dem 17. und 18. Jahrhundert haben, als die Entwicklung der ersten öffentlichen Märkte Investoren mit Anlagemöglichkeiten verband. Die Amsterdam Stock Exchange wurde 1787 gegründet, gefolgt von der New York Stock Exchange (NYSE) im Jahr 1792.

Investieren in die industrielle Revolution

Die industriellen Revolutionen von 1760-1840 und 1860-1914 führten zu größerem Wohlstand, wodurch die Menschen Ersparnisse anhäuften, die investiert werden konnten, und die Entwicklung eines fortschrittlichen Bankensystems förderten. Die meisten der etablierten Banken, die die Anlagewelt dominieren, begannen im 19. Jahrhundert, darunter Goldman Sachs und JP Morgan.

Investieren im 20. Jahrhundert

Im 20. Jahrhundert wurden neue Wege in der Anlagetheorie beschritten, mit der Entwicklung neuer Konzepte in den Bereichen Asset Pricing, Portfoliotheorie und Risikomanagement. In der zweiten Hälfte des 20. Jahrhunderts wurden viele neue Anlagevehikel eingeführt, darunter Hedgefonds, Private Equity, Risikokapital, REITs und ETFs.

In den 1990er Jahren machte die schnelle Verbreitung des Internets den Online-Handel und die Recherchemöglichkeiten für die breite Öffentlichkeit zugänglich und vollendete die Demokratisierung des Investierens, die vor mehr als einem Jahrhundert begonnen hatte.

Investieren im 21. Jahrhundert

Das Platzen der dot.com-Blase – einer Blase, die eine neue Generation von Millionären aus Investitionen in technologiegetriebene und Online-Business-Aktien hervorbrachte – leitete das 21. Jahrhundert ein und bereitete vielleicht den Weg für das, was kommen sollte. Im Jahr 2001 rückte der Zusammenbruch von Enron ins Rampenlicht, mit all seinen Betrügereien, die das Unternehmen und seine Wirtschaftsprüfungsgesellschaft Arthur Andersen sowie viele seiner Investoren in den Bankrott trieben.

Eines der bemerkenswertesten Ereignisse im 21. Jahrhundert oder in der Geschichte ist die Große Rezession (2007-2009), als eine überwältigende Anzahl gescheiterter Investitionen in hypothekenbesicherte Wertpapiere die Volkswirtschaften auf der ganzen Welt lahmlegte. Namhafte Banken und Investmentfirmen gingen unter, Zwangsvollstreckungen wurden überwunden und die Vermögensschere vergrößerte sich.

Das 21. Jahrhundert öffnete auch die Welt des Investierens für Neueinsteiger und unkonventionelle Investoren, indem es den Markt mit Discount-Online-Investmentgesellschaften und kostenlosen Handels-Apps wie Robinhood sättigte.

Investieren vs. Spekulation

Ob der Kauf eines Wertpapiers als Investition oder Spekulation zu qualifizieren ist, hängt von drei Faktoren ab:

• Höhe des eingegangenen Risikos: Investieren ist im Vergleich zur Spekulation in der Regel mit einem geringeren Risiko verbunden.

• Die Haltedauer der Anlage: Eine Anlage beinhaltet typischerweise eine längere Haltedauer, die recht häufig in Jahren gemessen wird; Spekulation beinhaltet viel kürzere Haltefristen.

• Ertragsquelle: Kurssteigerung kann ein relativ weniger wichtiger Teil der Anlagerendite sein, während Dividenden oder Ausschüttungen einen größeren Teil ausmachen können. Bei der Spekulation ist die Preissteigerung im Allgemeinen die Hauptrenditequelle.

Da die Preisvolatilität ein gängiges Risikomaß ist, liegt es nahe, dass ein seriöser Blue-Chip viel weniger riskant ist als eine Kryptowährung. Daher würde der Kauf eines Dividenden zahlenden Blue Chips mit der Erwartung, ihn mehrere Jahre lang zu halten, als Investition gelten. Auf der anderen Seite spekuliert ein Händler, der eine Kryptowährung kauft, um sie in ein paar Tagen für einen schnellen Gewinn umzudrehen, eindeutig.

Beispiel für die Rendite einer Investition

Angenommen, Sie haben 100 Aktien von XYZ für 310 $ gekauft und sie genau ein Jahr später für 460,20 $ verkauft. Wie hoch war Ihre ungefähre Gesamtrendite, ohne Provisionen? Denken Sie daran, dass XYZ keine Aktiendividenden ausgibt. Der resultierende Kapitalgewinn wäre (($460,20 - $310)/$310) x 100 % = 48,5 %.

Stellen Sie sich nun vor, XYZ hätte während Ihrer Haltedauer Dividenden ausgeschüttet und Sie hätten 5 USD an Dividenden pro Aktie erhalten. Ihre ungefähre Gesamtrendite wäre dann 50,11 % (Kapitalgewinne: 48,5 % + Dividenden: (500/$31.000) x 100 % = 1,61 %).

Das Endergebnis

Investieren ist der Akt der Verteilung von Ressourcen in etwas, um Einkommen zu generieren oder Gewinne zu erzielen. Die Art der Investition, die Sie wählen, hängt wahrscheinlich davon ab, was Sie gewinnen möchten und wie risikoempfindlich Sie sind. Das Eingehen eines geringen Risikos führt im Allgemeinen zu niedrigeren Renditen und umgekehrt zum Eingehen eines hohen Risikos. Investitionen können in Aktien, Anleihen, Immobilien, Edelmetalle und mehr getätigt werden. Investitionen können mit Geld, Vermögenswerten, Kryptowährung oder anderen Tauschmitteln getätigt werden.

Es gibt verschiedene Arten von Anlagevehikeln, wie Aktien, Anleihen, Investmentfonds und Immobilien, die jeweils unterschiedliche Risiken und Chancen mit sich bringen.

Anleger können unabhängig ohne die Hilfe eines Anlageexperten investieren oder die Dienste eines lizenzierten und registrierten Anlageberaters in Anspruch nehmen. Die Technologie bietet Anlegern auch die Möglichkeit, automatisierte Anlagelösungen über Roboadvisors zu erhalten.

Die Höhe der Gegenleistung oder des Geldes, die für die Investition benötigt wird, hängt weitgehend von der Art der Investition und der finanziellen Situation, den Bedürfnissen und Zielen des Investors ab. Viele Vehikel haben jedoch ihre Mindestinvestitionsanforderungen gesenkt, sodass mehr Menschen teilnehmen können.

Unabhängig davon, wie Sie investieren oder in was Sie investieren möchten, recherchieren Sie Ihr Ziel sowie Ihren Investmentmanager oder Ihre Plattform. Eine der vielleicht besten Weisheiten stammt von dem erfahrenen und versierten Investor Warren Buffet: „Investieren Sie niemals in ein Geschäft, das Sie nicht verstehen können.“

Höhepunkte

• Investieren beinhaltet den Einsatz von Kapital (Geld) für Projekte oder Aktivitäten, von denen erwartet wird, dass sie im Laufe der Zeit eine positive Rendite erzielen.

• Die Art der erzielten Erträge hängt von der Art des Projekts oder Vermögenswerts ab; Immobilien können sowohl Mieten als auch Kapitalgewinne generieren; viele Aktien zahlen vierteljährliche Dividenden; Anleihen zahlen in der Regel regelmäßige Zinsen.

• Beim Investieren sind Risiko und Rendite zwei Seiten derselben Medaille; Niedriges Risiko bedeutet im Allgemeinen niedrige erwartete Renditen, während höhere Renditen normalerweise mit einem höheren Risiko einhergehen.

• Anleger können den Do-it-yourself-Ansatz verfolgen oder die Dienste eines professionellen Vermögensverwalters in Anspruch nehmen.

• Ob der Kauf eines Wertpapiers als Investition oder Spekulation zu qualifizieren ist, hängt von drei Faktoren ab: der Höhe des eingegangenen Risikos, der Haltedauer und der Ertragsquelle.

FAQ

Wie kann mein Geld durch Investitionen wachsen?

Investieren ist nicht den Reichen vorbehalten. Sie können Nominalbeträge investieren. So können Sie beispielsweise günstig Aktien kaufen, kleine Beträge auf ein verzinsliches Sparkonto einzahlen oder bis zum Erreichen eines Anlageziels sparen. Wenn Ihr Arbeitgeber einen Altersvorsorgeplan anbietet, wie z. B. 401 (k), weisen Sie kleine Beträge von Ihrem Gehalt zu, bis Sie Ihre Investition erhöhen können. Wenn Ihr Arbeitgeber am Matching teilnimmt, stellen Sie möglicherweise fest, dass sich Ihre Investition verdoppelt hat. Sie können damit beginnen, in Aktien, Anleihen und Investmentfonds zu investieren oder sogar ein IRA zu eröffnen. Ab 1.000 $ ist nichts zu verachten. Eine Investition von 1.000 US-Dollar in den Börsengang von Amazon im Jahr 1997 würde heute Millionen einbringen. Dies war größtenteils auf mehrere Aktiensplits zurückzuführen, ändert jedoch nichts am Ergebnis: monumentale Renditen. Sparkonten sind bei den meisten Finanzinstituten erhältlich und erfordern normalerweise keine große Investition. Sparkonten weisen normalerweise keine hohen Zinssätze auf; Schauen Sie sich also um, um eines mit den besten Funktionen und den wettbewerbsfähigsten Preisen zu finden. Ob Sie es glauben oder nicht, Sie können mit 1.000 US-Dollar in Immobilien investieren. Sie können möglicherweise keine einkommensschaffende Immobilie kaufen, aber Sie können in ein Unternehmen investieren, das dies tut. Ein Real Estate Investment Trust (REIT) ist ein Unternehmen, das in Immobilien investiert und diese verwaltet, um Gewinne zu erzielen und Einnahmen zu erzielen. Mit 1.000 $ können Sie in REIT-Aktien, Investmentfonds oder börsengehandelte Fonds investieren.

Ist Investieren dasselbe wie Glücksspiel?

Nein, Glücksspiel und Investieren unterscheiden sich stark. Beim Investieren setzen Sie Ihr Geld in Projekte oder Aktivitäten ein, von denen erwartet wird, dass sie im Laufe der Zeit eine positive Rendite erzielen – sie haben positive erwartete Renditen. Beim Glücksspiel werden Wetten auf die Ergebnisse von Ereignissen oder Spielen platziert. Ihr Geld wird überhaupt nicht eingesetzt. Häufig hat Glücksspiel eine negative erwartete Rendite. Während eine Investition Geld verlieren kann, geschieht dies, weil das betreffende Projekt nicht liefert. Der Ausgang des Glücksspiels hingegen ist rein zufällig.

Was sind einige Arten von Investitionen?

Es gibt viele Arten von Investitionen zur Auswahl. Am gebräuchlichsten sind vielleicht Aktien, Anleihen, Immobilien und ETFs/Investmentfonds. Andere zu berücksichtigende Arten von Investitionen sind Immobilien, CDs, Renten, Kryptowährungen, Rohstoffe, Sammlerstücke und Edelmetalle.

Wie kann ich anfangen zu investieren?

Sie können den Do-it-yourself-Weg wählen, Anlagen basierend auf Ihrem Anlagestil auswählen oder die Hilfe eines Anlageexperten wie eines Beraters oder Maklers in Anspruch nehmen. Bevor Sie investieren, ist es wichtig, Ihre Vorlieben und Ihre Risikotoleranz zu bestimmen. Wenn Sie risikoscheu sind, ist die Wahl von Aktien und Optionen möglicherweise nicht die beste Wahl. Entwickeln Sie eine Strategie, die skizziert, wie viel Sie investieren sollten, wie oft Sie investieren sollten und in was Sie investieren sollten, basierend auf Zielen und Vorlieben. Bevor Sie Ihre Ressourcen zuweisen, recherchieren Sie die Zielinvestition, um sicherzustellen, dass sie mit Ihrer Strategie übereinstimmt und das Potenzial hat, die gewünschten Ergebnisse zu liefern. Denken Sie daran, dass Sie nicht viel Geld brauchen, um anzufangen, und Sie können Änderungen vornehmen, wenn sich Ihre Bedürfnisse ändern.