No-Load Fund

Hvad er en no-load fond?

En no-load fond er en investeringsforening, der sælges direkte af investeringsselskabet uden salgsgebyrer eller provisioner. I modsætning til navnet kan ubelastede midler stadig bære gebyrer.

Dybere definition

No-load midler har ingen frontend, backend eller salgskommissioner forbundet med dem. Selvom fonden annonceres som en ubelastet fond, kan den stadig opkræve gebyrer. Financial Industrial Regulatory Authority (FINRA) tillader gensidige fonde uden belastning at opkræve et gebyr på 12b-1 (som betaler for markedsførings- og reklameudgifter) på op til 0,25 procent af deres gennemsnitlige årlige aktiver. Dette gebyr er inkluderet i fondens omkostningsprocent. No-load midler kan også opkræve indløsningsgebyrer, byttegebyrer og kontogebyrer. No-load fonde har generelt lavere omkostningsprocenter end load funds.

Undersøgelser har vist, at ubelastede midler generelt præsterer det samme som indlæste midler. Hvorfor ville en investor købe indlæste midler? Nogle investorer er mere komfortable med at træffe investeringsbeslutninger kun efter at have rådført sig med en finansiel professionel. Indlæste midler sælges af mæglere, finansielle planlæggere og investeringsrådgivere. Når du køber en fyldt fond, betaler du også for professionel investeringsrådgivning. Det kræver også tid og research at træffe investeringsbeslutninger. Travle investorer har muligvis ikke tid til at dedikere til at udføre investeringsundersøgelser.

Ved at købe ubelastede midler direkte fra investeringsselskabet, giver du afkald på råd fra en finansiel ekspert og forpligter dig til at foretage investeringsundersøgelsen på egen hånd.

Eksempel på en fond uden belastning

Hvis en investor investerer 5.000 USD i en fond uden belastning, investeres alle 5.000 USD i fonden. I modsætning til uindlæste midler opkræver indlæste midler provision eller salgsgebyrer på tidspunktet for fondens salg. Hvis en investor investerer $5.000 i en fyldt fond, der opkræver en front-end-belastning på 4 procent, er det investerede beløb kun $4.800. Hvis fonden har udskudt salgsgebyrer, trækkes provisionen fra provenuet på salgstidspunktet.