Nominale Rendite
Was ist die Nominalrendite?
Die nominale Rendite ist der Geldbetrag, der durch eine Investition erwirtschaftet wird, vor Berücksichtigung von Ausgaben wie Steuern, Anlagegebühren und Inflation. Wenn eine Investition eine Rendite von 10 % erwirtschaftet, entspricht der Nominalzinssatz 10 %. Nach Berücksichtigung der Inflation während des Anlagezeitraums wäre die tatsächliche („ reale “) Rendite wahrscheinlich niedriger.
Nominalrendite hat jedoch ihre Vorzüge, da sie es Anlegern ermöglicht , die Wertentwicklung einer Anlage unabhängig von den unterschiedlichen Steuersätzen zu vergleichen,. die für jede Anlage gelten könnten.
Die Formel für die Nominalrendite lautet
Nominale Rendite=< /span>Ursprünglicher Investitionswert< span class="mord text mtight">Aktueller Marktwert−Originalanlage nt-Wert
So berechnen Sie die Nominalrendite
Subtrahieren Sie den ursprünglichen Anlagebetrag (oder investierten Kapitalbetrag) vom aktuellen Marktwert der Anlage (oder am Ende des Anlagezeitraums).
Nehmen Sie das Ergebnis aus dem Zähler und dividieren Sie es durch den ursprünglichen Investitionsbetrag.
Multiplizieren Sie das Ergebnis mit 100, um die nominale Rendite in Prozent zu erhalten.
Was sagt Ihnen die Nominalrendite?
Die nominale Rendite hilft Anlegern, die Wertentwicklung ihres Portfolios einzuschätzen, unabhängig davon, ob es sich um Aktien, Anleihen oder andere Anlagen handelt. Die nominale Rendite streicht externe Faktoren heraus, die sich auf die Performance auswirken können, wie Steuern und Inflation. Durch die Verwendung der nominalen Rendite können Anleger die Wertentwicklung verschiedener Anlagen über verschiedene Zeiträume mit unterschiedlichen Inflationsraten vergleichen.
Die Nachverfolgung der Nominalrendite für ein Portfolio oder seine Komponenten hilft Anlegern zu sehen, wie sie ihre Investitionen im Laufe der Zeit verwalten.
Nominale vs. Rendite nach Steuern
Die Nachsteuerrendite einer Investition berücksichtigt die Auswirkung der Besteuerung auf die Rendite der Investition. In den meisten Fällen zahlen Anleger unterschiedliche Steuerbeträge auf Investitionen, basierend auf der Investition, der Haltedauer der Investition und der Steuerklasse des Anlegers. Infolgedessen können die beiden Anleger mit unterschiedlichen Renditen nach Steuern auf ihre Anlage konfrontiert werden, selbst wenn es sich um dieselbe Anlage mit derselben Nominalrendite handelt.
Außerdem werden auf verschiedene Anlagen unterschiedliche Steuersätze angewendet. Vergleicht ein Investor eine Kommunalanleihe mit einer Unternehmensanleihe, bei der beide Anleihen die gleiche Nominalrendite aufweisen, unterscheidet sich die Nachsteuerrendite deutlich. In den meisten Fällen sind Kommunalanleihen steuerfrei, während Erträge aus Unternehmensanleihen steuerpflichtig sind. Wenn der IRS die Unternehmensanleihe besteuert, ist die Rendite daher deutlich geringer als die Rendite der Kommunalanleihe, da die Unternehmensanleihe der Kapitalertragssteuer unterliegt.
Beispiel einer Nominalrendite
Nehmen wir an, ein Investor hat 100.000 US-Dollar in einen gebührenfreien Fonds investiert, um dort ein Jahr lang investiert zu werden. Am Ende des Jahres war die Investition angesichts des Marktpreises am Ende desselben Jahres 108.000 $ wert:
- Die Nominalrendite errechnet sich wie folgt:
- Die nominale Rendite = 8 %.
Der Unterschied zwischen der nominalen Rendite und der realen Rendite
Eine reale Rendite ist die jährliche prozentuale Rendite einer Investition, die um Preisänderungen aufgrund von Inflation oder anderen externen Faktoren bereinigt wird. Indem Sie die Nominalrendite anpassen, um Faktoren wie die Inflation auszugleichen, können Sie bestimmen, wie viel Ihrer Nominalrendite eine reale Rendite ist. Umgekehrt streicht die Nominalrendite äußere Faktoren heraus, die sich auf die Performance auswirken können, wie Steuern und Inflation.
Einschränkungen der Nominalrendite
Die nominale Rendite berücksichtigt bei der Berechnung der Wertentwicklung einer Anlage weder Inflation noch Steuern. Wenn eine Investition beispielsweise 10 % über ein Jahr verdient, aber die Inflation im gleichen Zeitraum 2,5 % betrug, würde die tatsächliche Rendite 7,5 % oder 10 % - 2,5 % Inflation betragen. Obwohl die nominale Rendite eine wichtige Kennzahl beim Vergleich der Performance mehrerer Anlagen ist, sollte sie zusammen mit der realen Rendite verwendet werden, um sicherzustellen, dass die Anlagegewinne nicht durch Inflation oder steigende Preise untergraben werden.
Höhepunkte
Die nominale Rendite hilft Anlegern, die Wertentwicklung ihres Portfolios einzuschätzen, indem äußere Faktoren, die sich auf die Wertentwicklung auswirken können, wie Steuern und Inflation, herausgerechnet werden.
Die nominale Rendite ist der Geldbetrag, der durch eine Investition generiert wird, vor Berücksichtigung von Ausgaben wie Steuern, Anlagegebühren und Inflation.
Das Nachverfolgen der nominalen Rendite für ein Portfolio oder seine Komponenten hilft Anlegern zu sehen, wie sie ihre Investitionen im Laufe der Zeit verwalten.
