Vertikale Integration
Was ist vertikale Integration?
Vertikale Integration ist eine Strategie, die es einem Unternehmen ermöglicht, seine Abläufe zu rationalisieren, indem es die direkte Verantwortung für verschiedene Phasen seines Produktionsprozesses übernimmt, anstatt sich auf externe Auftragnehmer oder Lieferanten zu verlassen.
Ein Unternehmen kann eine vertikale Integration erreichen, indem es seine eigenen Lieferanten, Hersteller, Händler oder Einzelhandelsstandorte akquiriert oder gründet, anstatt sie auszulagern.
Die vertikale Integration hat potenzielle Nachteile, einschließlich der erforderlichen erheblichen anfänglichen Kapitalinvestitionen.
- Vertikale Integration erfordert das direkte Eigentum eines Unternehmens an Lieferanten, Händlern oder Einzelhandelsstandorten, um eine größere Kontrolle über seine Lieferkette zu erlangen.
- Zu den Vorteilen können höhere Effizienz und geringere Kosten gehören.
- Zu den Nachteilen gehören hohe Anschaffungskosten.
Vertikale Integration verstehen
Netflix, Inc. ist ein Paradebeispiel für vertikale Integration. Das Unternehmen begann als DVD-Verleih, bevor es sich dem Online-Streaming von Filmen und Filmen zuwandte, die von großen Studios lizenziert wurden.
Dann erkannten die Führungskräfte von Netflix, dass sie ihre Margen verbessern konnten, indem sie einige ihrer eigenen Originalinhalte wie die Erfolgsserien Grace & Frankie und Stranger Things produzierten. Es produzierte auch einige Bomben, wie The Get Down aus dem Jahr 2016, die das Unternehmen angeblich 120 Millionen Dollar gekostet haben.
Heute nutzt Netflix sein Vertriebsmodell, um seine Originalinhalte neben von Studios lizenzierten Programmen zu bewerben.
Dies verdeutlicht auch die potenziellen Gefahren der vertikalen Integration. Eine erfolgreiche Originalserie kann neue Abonnenten gewinnen und aktuelle Abonnenten binden. Eine Originalbombe ist für Netflix weitaus teurer als eine lizenzierte Studiobombe.
Besitz der Lieferkette
Die Lieferkette oder der Verkaufsprozess eines typischen Unternehmens beginnt mit dem Einkauf von Rohstoffen bei einem Lieferanten und endet mit dem Verkauf des Endprodukts an den Kunden.
Vertikale Integration erfordert, dass ein Unternehmen die Kontrolle über zwei oder mehr der Schritte übernimmt, die mit der Erstellung und dem Verkauf eines Produkts oder einer Dienstleistung verbunden sind. Das Unternehmen muss einen Teil des Produktions-, Vertriebs- oder Einzelhandelsverkaufsprozesses, der zuvor ausgelagert war, kaufen oder neu erstellen.
Unternehmen können sich vertikal integrieren, indem sie ihre Lieferanten kaufen, um die Herstellungskosten zu senken. Sie können in das Einzelhandelsende des Prozesses investieren, indem sie Websites und physische Geschäfte eröffnen. Sie können in Lagerhäuser und Lieferwagenflotten investieren, um den Distributionsprozess zu steuern.
Alle diese Schritte erfordern eine beträchtliche Geldinvestition, um Einrichtungen einzurichten und zusätzliche Talente und Führungskräfte einzustellen. Vertikale Integration führt auch dazu, dass die Größe und Komplexität der Geschäftstätigkeit des Unternehmens zunimmt.
Arten der vertikalen Integration
Es gibt eine Reihe von Möglichkeiten, wie ein Unternehmen eine vertikale Integration erreichen kann. Zwei der häufigsten sind die Rückwärts- und die Vorwärtsintegration.
Rückwärtsintegration
Ein Unternehmen, das sich für die Rückwärtsintegration entscheidet, verschiebt die Eigentumsrechte an seinen Produkten an einen früheren Punkt in der Lieferkette oder im Produktionsprozess.
Amazon.com, Inc. begann als Online-Händler für Bücher, die es von etablierten Verlagen kaufte. Das tut es immer noch, aber es ist auch ein Verleger geworden. Das Unternehmen verzweigte sich schließlich in Tausende von Markenprodukten. Dann führte es seine eigene Eigenmarke Amazon Basics ein, um viele davon direkt an Verbraucher zu verkaufen.
Vorwärtsintegration
Ein Unternehmen, das sich für die Vorwärtsintegration entscheidet, expandiert, indem es die Kontrolle über den Vertriebsprozess und den Verkauf seiner fertigen Produkte erlangt.
Ein Bekleidungshersteller kann seine fertigen Produkte an einen Zwischenhändler verkaufen, der sie dann in kleineren Chargen an einzelne Einzelhändler verkauft. Oder der Hersteller kann eigene Läden eröffnen. Das Unternehmen wird mehr Geld pro Produkt einbringen, vorausgesetzt, es kann seinen Einzelhandelszweig effizient betreiben.
Obwohl vertikale Integration Kosten senken und eine effizientere Lieferkette schaffen kann, können die damit verbundenen Investitionsausgaben erheblich sein.
Vor- und Nachteile der vertikalen Integration
Vertikale Integration kann einem Unternehmen helfen, Kosten zu senken und die Effizienz zu verbessern. Aber die Bemühungen des Unternehmens können nach hinten losgehen.
Vorteile
Geringere Transportkosten und Durchlaufzeiten
Reduzierte Unterbrechungen und Qualitätsprobleme von Lieferanten
Niedrigere Kosten durch Skaleneffekte
Verbesserte Rentabilität
Nachteile
Ein Unternehmen kann die Schwierigkeit und die Kosten des Gesamtprozesses unterschätzen
Die Auslagerung an ein Unternehmen mit überlegenem Fachwissen kann die bessere Wahl sein
Die Anschaffungskosten sind erheblich
Für Investitionsausgaben kann eine erhöhte Verschuldung erforderlich sein
Beispiele aus der Praxis für vertikale Integration
Die Industrie für fossile Brennstoffe ist ein Fallbeispiel für vertikale Integration. British Petroleum, ExxonMobil und Shell haben alle Explorationsabteilungen, die nach neuen Ölquellen suchen, und Tochtergesellschaften, die sich der Gewinnung und Raffination dieses Öls widmen. Ihre Transportabteilungen transportieren das fertige Produkt. Ihre Einzelhandelsabteilungen betreiben die Tankstellen, die ihr Produkt liefern.
Durch die Fusion von Live Nation und Ticketmaster im Jahr 2010 entstand ein vertikal integriertes Unterhaltungsunternehmen, das Künstler verwaltet und vertritt, Shows produziert und Veranstaltungstickets verkauft. Das fusionierte Unternehmen verwaltet und besitzt Konzertstätten und verkauft gleichzeitig Tickets für die Veranstaltungen an diesen Veranstaltungsorten.
Dies ist ein Beispiel für Vorwärtsintegration aus Sicht von Ticketmaster und Rückwärtsintegration aus Sicht von Live Nation.
FAQ
Ist vertikale Integration gut für ein Unternehmen?
Ein Unternehmen, das eine vertikale Integration in Betracht zieht, muss überlegen, was auf lange Sicht besser für das Geschäft ist. Wenn ein Unternehmen Kleidung mit Knöpfen herstellt, kann es die Knöpfe kaufen oder herstellen. Bei ihrer Herstellung entfällt der vom Knopfhersteller erhobene Aufschlag. Es kann dem Unternehmen eine größere Flexibilität geben, Schaltflächenstile oder -farben zu ändern. Es kann die Frustration beseitigen, die mit dem Umgang mit einem Lieferanten einhergeht. Andererseits müsste das Unternehmen einen ganzen separaten Herstellungsprozess für Knöpfe einrichten oder kaufen, die Rohstoffe kaufen, die für die Herstellung und das Anbringen von Knöpfen verwendet werden, und Mitarbeiter für die Herstellung einstellen Schaltflächen und stellen ein Managementteam ein, um die Schaltflächensparte zu leiten. Ein Unternehmen muss die Kosten und die Komplexität der vertikalen Integration sorgfältig abwägen, bevor es diese Kauf- oder Entscheidungsentscheidung trifft.
Wie unterscheidet sich vertikale Integration von horizontaler Integration?
Die horizontale Integration beinhaltet die Übernahme eines Wettbewerbers oder eines verwandten Unternehmens. Ein Unternehmen kann dies tun, um einen Konkurrenten zu eliminieren, sein Kerngeschäft zu verbessern oder zu diversifizieren, in neue Märkte zu expandieren und seinen Gesamtumsatz zu steigern. Vertikale Integration beinhaltet den Erwerb einer Schlüsselkomponente der Lieferkette, für die das Unternehmen zuvor einen Vertrag abgeschlossen hat. Es kann die Kosten des Unternehmens senken und ihm eine bessere Kontrolle über seine Produkte geben. Letztlich kann es den Gewinn des Unternehmens steigern.
Wann gilt eine Übernahme als vertikale Integration?
Eine Übernahme ist ein Beispiel für vertikale Integration, wenn sie dazu führt, dass das Unternehmen die direkte Kontrolle über einen Schlüsselteil seines Produktions- oder Vertriebsprozesses hat, der zuvor ausgelagert wurde. Die Übernahme eines Lieferanten durch ein Unternehmen wird als Rückwärtsintegration bezeichnet. Die Übernahme eines Distributors oder Einzelhändlers wird als Vorwärtsintegration bezeichnet. Im letzteren Fall kauft das Unternehmen häufig einen Kunden, sei es ein Großhändler oder ein Einzelhändler.
