Gestionnaire d'investissements
Qu'est-ce qu'un gestionnaire de placements ?
Un gestionnaire de placements est une personne ou une organisation qui prend des décisions de placement concernant des portefeuilles de titres pour le compte de clients selon les objectifs et les paramètres de placement que le client a définis. Un gestionnaire de placements peut gérer toutes les activités associées à la gestion des portefeuilles des clients, de l'achat et de la vente quotidiens de titres à la surveillance du portefeuille, au règlement des transactions, à la mesure des performances et aux rapports réglementaires et aux clients.
Comprendre les gestionnaires d'investissement
Les gestionnaires de placements peuvent varier en taille, allant de bureaux d'une ou deux personnes à de grandes entreprises multidisciplinaires ayant des bureaux dans plusieurs pays. Les gestionnaires de placements fondent généralement les frais qu'ils facturent aux clients sur un pourcentage des actifs sous gestion des clients.
Par exemple, une personne avec un portefeuille de 5 millions de dollars géré par un gestionnaire de placements qui facture 1,5 % par an paierait 75 000 dollars de frais par an. Selon Willis Towers Watson, en 2020, les quatre plus grandes sociétés de gestion de placements au monde basées sur l'AUM étaient BlackRock Inc. à 7,4 billions de dollars, The Vanguard Group à 6,2 billions de dollars, State Street Global Advisors à 3,1 billions de dollars et Fidelity Investments à 3 $. mille milliards.
Types de gestionnaires d'investissement
Les investisseurs doivent comprendre les différents types de gestionnaires de placements. Les planificateurs financiers certifiés élaborent généralement un plan financier holistique pour les investisseurs qui prend en compte des informations telles que les revenus, les dépenses et les besoins futurs en liquidités lors de la planification d'un portefeuille. Un conseiller financier, cependant, est souvent un courtier en valeurs mobilières. Les gestionnaires de portefeuille investissent directement le capital des investisseurs pour obtenir des rendements de placement positifs.
Actuellement, l'industrie évolue et les conseillers financiers peuvent désormais être des consultants financiers personnels travaillant avec des courtiers en valeurs mobilières. De plus, les robots -conseillers sont des plates-formes fintech tirant parti de la technologie et des connaissances en investissement pour conseiller les particuliers sur leur argent et leurs investissements et fournir une gestion automatisée des investissements pour le compte d'investisseurs ordinaires.
Facteurs à prendre en compte lors de la sélection d'un gestionnaire de placements
Les investisseurs doivent déterminer le type de gestionnaire de placements dont ils ont besoin. Cela dépendra probablement du stade qu'ils ont atteint dans le processus de planification financière. Par exemple, un investisseur qui commence tout juste à épargner n'a peut-être pas besoin des services d'un gestionnaire de portefeuille. Au lieu de cela, elle serait mieux avec un planificateur financier agréé (CFP), qui peut lui enseigner les bases de la planification de la retraite. À l'opposé, un investisseur qui dispose de revenus après avoir épargné et qui souhaite les investir dans des valeurs mobilières a intérêt à s'adresser à un gestionnaire de portefeuille.
Une vérification des antécédents des qualifications réglementaires professionnelles des gestionnaires d'investissement révélera toute plainte antérieure et garantira que le gestionnaire possède les compétences et l'expérience requises. La plupart des gestionnaires de placements et des fonds décrivent leur philosophie d'investissement sur leurs sites ou brochures. Les investisseurs doivent déterminer si cette philosophie (et le niveau de risque) est approprié à leurs objectifs.
Un gestionnaire de placements doit être facilement joignable et tenir compte des besoins spécifiques du client. Comme les besoins financiers changent continuellement, les investisseurs doivent se sentir à l'aise de contacter leur gestionnaire de placements à court terme pour personnaliser le service.
Performances et frais
Un investisseur doit examiner et évaluer la performance d'un gestionnaire de placements. Il est prudent pour les investisseurs d'examiner au moins cinq années de rendement des placements afin de déterminer la performance des gestionnaires de placements dans divers environnements de marché. Il est également utile de considérer leur performance par rapport à leurs pairs pour déterminer leur écart par rapport à la norme. Certains sites, tels que les classements des fonds communs de placement US News, fournissent ces informations sur leurs sites.
Certains experts sont d'avis qu'un gestionnaire de placements devrait avoir la peau du jeu, ce qui signifie que son salaire devrait être lié à sa performance et à ses rendements. Mais ce n'est peut-être pas toujours la solution optimale, car cela pourrait amplifier le niveau de risque qu'un gestionnaire prend pour obtenir des rendements conformes aux indices de référence.
Les investisseurs doivent tenir compte des structures de frais lorsqu'ils comparent les gestionnaires de placements. Les honoraires du gestionnaire de placements sont fonction de la catégorie d'actifs de placement. Les gestionnaires d'investissement avec des frais plus élevés surperforment souvent ceux qui ont une structure de frais plus faible, et les investisseurs doivent faire preuve de prudence si un gestionnaire d'investissement a une structure de frais excessivement basse. Les frais et dépenses des gestionnaires de placements comprennent généralement les frais de gestion, les frais de performance, les frais de garde et les commissions.
Exemple d'un gestionnaire d'investissement
Sheena et Greg ont tous les deux 30 ans et attendent leur premier enfant. Ils ont accumulé des économies, mais ont également d'autres engagements, comme les versements hypothécaires sur leur nouvelle maison. Ils ne savent pas si l'argent disponible est suffisant pour les aider à planifier l'arrivée du nouvel arrivant. Ils consultent un planificateur financier agréé (CFP) pour les aider à planifier leurs finances. Le CFP propose diverses options, telles que mettre de l'argent de côté dans un fonds d'éducation, pour les aider à planifier pour l'enfant.
Points forts
Le type de gestionnaire de placements requis dépend des besoins particuliers et du stade de planification financière de chacun. Les experts suggèrent d'évaluer un certain nombre de facteurs, tels que la performance et les frais, avant de sélectionner un gestionnaire de placements.
Les gestionnaires de placements sont des personnes ou des organisations qui gèrent toutes les activités liées à la planification financière, à l'investissement et à la gestion d'un portefeuille pour des particuliers ou des organisations.
Les clients des sociétés de gestion peuvent être des investisseurs individuels ou institutionnels.
La gestion des investissements comprend la conception de stratégies et l'exécution de transactions au sein d'un portefeuille financier.
Les quatre plus grandes sociétés de gestion de placements au monde sont BlackRock Inc., Vanguard Group, State Street Global Advisors et Fidelity Investments
