Sijoituspäällikkö
Mikä on sijoituspäällikkö?
Salkunhoitaja on henkilö tai organisaatio, joka tekee sijoituspäätöksiä arvopaperisalkuista asiakkaiden puolesta asiakkaan määrittelemien sijoitustavoitteiden ja parametrien mukaisesti. Salkunhoitaja voi hoitaa kaikki asiakassalkkujen hoitoon liittyvät toiminnot päivittäisestä arvopapereiden ostamisesta ja myymisestä salkun seurantaan, transaktioiden selvitykseen, suorituskyvyn mittaamiseen sekä viranomais- ja asiakasraportointiin.
Sijoitusjohtajien ymmärtäminen
Sijoituspäälliköiden koko voi vaihdella yhden tai kahden hengen toimistoista suuriin monialaisiin yrityksiin, joilla on toimistoja useissa maissa. Sijoitustenhoitajat perustavat tyypillisesti asiakkailta veloittamansa palkkiot tiettyyn prosenttiosuuteen asiakkaiden hallinnoitavista varoista.
Esimerkiksi henkilö, jolla on 5 miljoonan dollarin salkku, jota hoitaa sijoituspäällikkö, joka veloittaa 1,5 prosenttia vuodessa, maksaisi 75 000 dollaria vuodessa. Willis Towers Watsonin mukaan vuonna 2020 maailman neljä suurinta AUM-pohjaista sijoitusyhtiötä olivat BlackRock Inc. 7,4 biljoonalla dollarilla, The Vanguard Group 6,2 biljoonalla dollarilla, State Street Global Advisors 3,1 biljoonalla dollarilla ja Fidelity Investments 3 dollarilla. biljoonaa.
Sijoitusjohtajien tyypit
Sijoittajien on ymmärrettävä erilaisia sijoitusjohtajia. Sertifioidut rahoitussuunnittelijat laativat yleensä sijoittajille kokonaisvaltaisen rahoitussuunnitelman, jossa otetaan huomioon tiedot, kuten tulot, kulut ja tulevat kassatarpeet salkun suunnittelussa. Taloudellinen neuvonantaja on kuitenkin usein pörssinvälittäjä. Salkunhoitajat sijoittavat suoraan sijoittajien pääomaa saavuttaakseen positiivisen sijoitustuoton.
Tällä hetkellä toimiala on muuttumassa ja talousneuvojat voivat nyt olla henkilökohtaisia rahoituskonsultteja, jotka työskentelevät pörssivälittäjien kanssa. Robo-neuvojat ovat lisäksi fintech-alustoja, jotka hyödyntävät teknologiaa ja sijoitustietoa neuvoakseen yksilöitä heidän varoistaan ja sijoituksistaan sekä tarjotakseen automatisoitua sijoitushallintaa tavallisten sijoittajien puolesta.
Sijoituspäällikköä valittaessa huomioon otettavat tekijät
Sijoittajien on päätettävä, minkä tyyppistä sijoitushoitajaa he tarvitsevat. Tämä riippuu todennäköisesti siitä, mihin vaiheeseen he ovat päässeet taloussuunnitteluprosessissa. Esimerkiksi säästämismatkaansa vasta aloittava sijoittaja ei välttämättä tarvitse salkunhoitajan palveluita. Sen sijaan hänen olisi parempi hankkia Certified Financial Planner (CFP), joka voi opettaa hänelle eläkesuunnittelun perusteet. Sen sijaan sijoittajalla, jolla on säästämisen jälkeen tuloja yli ja joka haluaa sijoittaa ne arvopapereihin, on parempi käyttää salkunhoitajaa.
Sijoitushoitajien ammatillisen sääntelypätevyyden taustatarkistus paljastaa aiemmat valitukset ja varmistaa, että hoitajalla on vaaditut taidot ja kokemus. Useimmat sijoituspäälliköt ja rahastot esittelevät sijoitusfilosofiansa sivustoilla tai esitteissään. Sijoittajien tulee päättää, onko tämä filosofia (ja riskitaso) heidän tavoitteidensa mukainen.
Salkunhoitajan tulee olla helposti tavoitettavissa ja huomioitava asiakkaan erityistarpeet. Koska taloudelliset tarpeet muuttuvat jatkuvasti, sijoittajien tulee tuntea olonsa mukavaksi ottaa yhteyttä sijoitusjohtajaan lyhyellä varoitusajalla palvelun räätälöimiseksi.
Suorituskyky ja maksut
Sijoittajan tulee tarkastella ja arvioida sijoitusjohtajien toimintaa. Sijoittajien on järkevää tarkastella vähintään viiden vuoden sijoitustuottoa määrittääkseen sijoitusjohtajien suorituskyvyn eri markkinaympäristöissä. On myös hyödyllistä tarkastella heidän suorituskykyään verrattuna muihin, jotta voidaan määrittää heidän poikkeamansa standardista. Jotkut sivustot, kuten US News -sijoitusrahastojen sijoitukset, tarjoavat nämä tiedot sivustoillaan.
Jotkut asiantuntijat ovat sitä mieltä, että sijoituspäällikön pitäisi saada nylkeä peli, mikä tarkoittaa, että hänen palkkansa pitäisi olla sidottu hänen suoritukseensa ja tuottoonsa. Mutta se ei välttämättä aina ole optimaalinen ratkaisu, koska se voi lisätä riskiä, jonka johtaja ottaa saavuttaakseen vertailuarvojen mukaisen tuoton.
Sijoittajien tulee ottaa huomioon palkkiorakenne vertaillessaan sijoitusjohtajia. Salkunhoitajan palkkiot ovat sijoitusomaisuusluokan funktio. Korkeamman palkkion omaavat salkunhoitajat tuottavat usein paremmin kuin matalamman palkkiorakenteen omaavat salkunhoitajat, ja sijoittajien tulee olla varovaisia, jos salkunhoitajan palkkiorakenne on liian alhainen. Sijoitushoitajien palkkiot ja kulut sisältävät tyypillisesti hallinnointipalkkioita, tuottopalkkioita, säilytyspalkkioita ja palkkioita.
Esimerkki sijoitusjohtajasta
Sheena ja Greg ovat molemmat 30-vuotiaita ja odottavat ensimmäistä lastaan. Heillä on joitain säästöjä pinottuina, mutta heillä on myös muita sitoumuksia, kuten asuntolainamaksuja uudessa kodissaan. He eivät ole varmoja, riittääkö käytettävissä oleva käteinen auttamaan heitä suunnittelemaan uutta tuloa. He neuvovat sertifioidun taloussuunnittelijan (CFP) kanssa auttaakseen taloutensa suunnittelussa. YKP ehdottaa erilaisia vaihtoehtoja, kuten käteisen sijoittamista koulutusrahastoon auttaakseen heitä suunnittelemaan lasta.
Kohokohdat
Tarvittava sijoitushoitajan tyyppi riippuu yksilön erityistarpeista ja taloussuunnittelun vaiheesta. Asiantuntijat suosittelevat useiden tekijöiden, kuten suorituskyvyn ja palkkioiden, arvioimista ennen sijoitushoitajan valintaa.
Sijoituspäälliköt ovat ihmisiä tai organisaatioita, jotka hoitavat kaikki taloudelliseen suunnitteluun, sijoittamiseen ja salkun hallintaan liittyvät toiminnot yksityishenkilöille tai organisaatioille.
Salkunhoitajan asiakkaat voivat olla joko yksityisiä tai institutionaalisia sijoittajia.
Sijoitusten hallintaan kuuluu strategioiden suunnittelu ja kauppojen toteuttaminen rahoitussalkun sisällä.
Maailman neljä suurinta sijoitusyhtiötä ovat BlackRock Inc., Vanguard Group, State Street Global Advisors ja Fidelity Investments
