Stock de grande valeur

Que sont les actions à grande capitalisation ? Combien y en a-t-il?

La taille signifie tout à Wall Street : plus l'entreprise est grande, plus elle est perçue comme précieuse par le public. Les sociétés à grande capitalisation ont une capitalisation boursière comprise entre 10 milliards de dollars et 200 milliards de dollars ; ce sont des sociétés comme McDonalds (MCD), T-Mobile (TMUS) et Dow Chemical (DOW), qui sont des noms connus car elles fabriquent les produits et services que nous utilisons tous les jours.

Les actions à grande capitalisation sont également appelées jetons bleus,. car si vous avez déjà joué au poker, vous savez que les jetons de poker bleus sont les plus précieux.

En tant que pierre angulaire de nombreux portefeuilles d'achat et de conservation, les actions à grande capitalisation représentent des sociétés établies avec des opérations mondiales diversifiées et un historique de croissance stable des bénéfices. Ils ont prouvé qu'ils pouvaient résister à la volatilité des marchés,. et beaucoup offrent un dividende,. qui est une partie de leurs bénéfices envoyée directement aux actionnaires.

Les grandes capitalisations n'ont peut-être pas le potentiel explosif des actions à petite capitalisation,. mais elles comportent également moins de risques. Et tandis que les entreprises de toutes formes et tailles négocient à Wall Street, la part du lion des indices boursiers appartient à quelques sociétés à grande capitalisation : 80 % du S&P 500 est composé de grandes capitalisations, tout comme la moitié des composants dans le Dow Jones Industrial Average (l'autre moitié est encore plus grande). Cela rend les grandes capitalisations facilement négociables ainsi qu'un véhicule privilégié de nombreux investisseurs institutionnels.

Qu'est-ce que la capitalisation boursière ? Quelle est la place des grandes capitalisations ?

Les investisseurs utilisent la capitalisation boursière pour évaluer la valeur d'une entreprise, car cela leur donne un moyen facile de comparer des entreprises avec des cours d'actions différents.

Pour calculer la capitalisation boursière d'une entreprise, il vous suffit de multiplier le prix actuel d'une action par le nombre d' actions en circulation.

​​Voici un tableau des actions classées par capitalisation boursière :

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Bien que les sociétés à grande capitalisation ne soient pas aussi grandes que les méga-capitalisations, il y en a beaucoup plus – et certains diront que contrairement aux méga-actions, les grandes capitalisations ont encore de la place pour la croissance.

Pourquoi les actions à grande capitalisation sont-elles moins volatiles ?

Aucune action n'est à l'abri des fluctuations de Wall Street : toutes les actions montent et baissent en fonction des conditions économiques générales, telles que l'inflation ou la récession ; la plupart des actions bénéficieront d'une appréciation à la hausse pendant un marché haussier,. et aucune action n'est à l'abri de ventes massives, si elle devait rester coincée dans une bulle d'actifs.

En général, les investisseurs peuvent se fier à la taille et à la valeur d'une action pour illustrer à quel point elle est risquée en tant qu'investissement. Parce que les grandes capitalisations ont à la fois la taille et la valorisation de leur côté, elles font souvent partie des choix d'investissement les plus sûrs en dehors des titres à revenu fixe comme les titres du Trésor et les obligations.

Les raisons sont triples :

1. Les grandes capitalisations sont généralement des sociétés matures. Ils existent depuis un certain temps – après tout, leur part de marché n'a pas atteint les milliards du jour au lendemain.

2. Les grandes capitalisations offrent une croissance régulière des bénéfices, ce qui signifie que leurs opérations sont financièrement saines et transparentes

3. De plus, de nombreuses grandes capitalisations offrent un dividende, qui peut agir comme une soupape de sécurité dans des marchés turbulents

Et comme les sociétés à grande capitalisation sont un choix d'investissement populaire pour de nombreux investisseurs, elles bénéficient d'une liquidité élevée,. ce qui signifie que les actions peuvent être achetées et vendues facilement.

Toutes ces choses signifient une volatilité plus faible.

Quand les actions à grande capitalisation se portent-elles bien ?

Souvent, investir se résume à une question de risque et de récompense.

Investir dans les petites capitalisations permet aux investisseurs de profiter de la prime de risque, ce qui signifie que plus l'actif est risqué, plus le potentiel de rendement est élevé. Les petites capitalisations ont généralement plus d'opportunités de croissance et d'expansion, et certains investisseurs trouvent que cela surpasse le confort et la prévisibilité d'investir dans de grandes entreprises.

Mais quel risque un investisseur est-il prêt à prendre pour tenter de réaliser un profit démesuré ? Tout comme les petites capitalisations démontrent un potentiel de croissance fulgurante, elles pourraient tout aussi rapidement voir leurs gains s'éroder lorsque le marché se dirigera vers le bas.

Les grandes capitalisations, en revanche, sont des sociétés plus établies qui ont fait preuve d'une croissance stable. Ainsi, même si la récompense n'est peut-être pas aussi juteuse, elles ont généralement des profils de risque beaucoup plus faibles, ce qui en fait un investissement attrayant à presque toutes les étapes du cycle du marché. .

Les grandes capitalisations sont-elles surévaluées ?

Comment savoir si une grande capitalisation est surévaluée ? Toutes les actions n'ont pas plus de marge de manœuvre. Les investisseurs doivent toujours garder un œil sur les fondamentaux des actions et prendre en considération le ratio cours/bénéfice d' une entreprise et la valeur de l'entreprise , qui mesurent tous deux le cours actuel des actions avec les bénéfices.

Comment puis-je acheter des grandes capitalisations ? Quelles sont les actions à grande capitalisation à acheter maintenant ?

Les investisseurs peuvent acheter des actions de sociétés à grande capitalisation par l'intermédiaire d'un courtier en ligne, tel que Charles Schwab, TD Ameritrade ou Robinhood. Les grandes capitalisations peuvent également être achetées dans le cadre d'un fonds commun de placement ou d'un fonds négocié en bourse qui suit un indice boursier.

Quels sont certains des meilleurs trading de grandes capitalisations aujourd'hui ? TheStreet.com vient de publier sa liste des 20 meilleurs fonds communs de placement à grande capitalisation en ce moment.

Et tandis que l'inflation atteint de nouveaux sommets et que les perturbations de la chaîne d'approvisionnement déciment les bénéfices, Dan Weil de TheStreet rappelle aux investisseurs à quel point il est important de se rappeler que les cours des actions ne suivent pas toujours les performances des entreprises.

Points forts

• Comme toutes les actions de valeur, cependant, les investisseurs doivent se méfier des pièges de valeur et de la détérioration des valeurs financières responsables de la sous-évaluation.

• Les actions de grande valeur font référence aux sociétés qui sont à la fois à grande capitalisation (plus de 10 milliards de dollars de capitalisation boursière) et également des actions de valeur.

• Les actions de grande valeur sont souvent des sociétés matures et stables qui versent des dividendes réguliers, attrayantes pour les investisseurs de valeur à faible risque.