Rapport texan

Qu'est-ce qu'un ratio texan ?

Le ratio du Texas a été développé pour avertir des problèmes de crédit dans des banques particulières ou des banques dans des régions particulières. Le ratio texan prend le montant des actifs non performants d'une banque et divise ce nombre par la somme des fonds propres tangibles de la banque et de ses réserves pour pertes sur prêts . Un ratio supérieur à 100 (ou 1:1) indique que les actifs non performants sont supérieurs aux ressources dont la banque peut avoir besoin pour couvrir les pertes potentielles sur ces actifs.

Comment fonctionne le ratio texan

Le ratio Texas a été développé comme un système d'alerte précoce pour identifier les banques potentiellement problématiques. Il a été initialement appliqué aux banques du Texas dans les années 1980 et s'est avéré utile pour les banques de la Nouvelle-Angleterre au début des années 1990. Le ratio du Texas a été développé par Gerard Cassidy et d'autres analystes de RBC Capital Markets. Cassidy a constaté que les banques avec un ratio texan supérieur à 100 ont tendance à faire faillite.

Au cours des années 1980, le Texas a connu un boom énergétique. Les banques ont financé la flambée, mais bientôt la flambée du pétrole s'est calmée et les banques ont commencé à se débattre. En conséquence, le Texas a connu le plus grand nombre de faillites bancaires de 1986 à 1992 dans le pays.

Dans le cadre du ratio du Texas, les actifs non performants comprennent les prêts en défaut ou les biens immobiliers que la banque a dû saisir. Ceux-ci pourraient devenir des dépenses pour la banque. D'autre part, les capitaux propres corporels n'incluent pas les actifs incorporels qui ne peuvent pas être utilisés pour couvrir les pertes, comme le goodwill.

Considérations particulières

Le ratio Texas est utile pour les investisseurs ainsi que pour les clients. Les clients bancaires évalueront le ratio du Texas pour s'assurer que leur argent est en sécurité. Ceci est particulièrement important si un client a de l'argent en dehors des limites de couverture de la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) - 250 000 $.

Le ratio du Texas, comme de nombreux ratios financiers, est mieux utilisé avec d'autres analyses. Un ratio élevé ne signifie pas que la banque fera faillite, car de nombreuses banques peuvent fonctionner avec des ratios texans élevés.

Exemple du ratio texan

Une banque a 100 milliards de dollars d'actifs non performants. Le total des actions ordinaires de la banque est de 120 milliards de dollars. Le ratio Texas est calculé comme les actifs non performants divisés par les capitaux propres corporels ordinaires. Le ratio est de 0,83 ou 83 %, soit 100 milliards de dollars / 120 milliards de dollars. Bien que ce soit un peu élevé, il est préférable de regarder le ratio dans le contexte historique. Le ratio augmente-t-il ou diminue-t-il ? S'il baisse, la banque peut avoir un plan solide pour contrôler les actifs non performants.

Il existe actuellement (en mars 2020) un certain nombre de banques qui ont des ratios texans supérieurs à 100 %. Cela comprend First City Bank en Floride avec un ratio de 646,6 % au Texas et The Farmers Bank en Oklahoma à 134,0 %. Ces deux banques ont des actifs entre 75 et 150 millions de dollars .

Points forts

• Le ratio correspond aux actifs non performants divisés par la somme des fonds propres tangibles d'une banque et des réserves pour pertes sur prêts.

• Le ratio Texas évalue la situation financière d'une banque.

• Un ratio texan élevé ne signifie cependant pas que la banque fera faillite.

• Plus le ratio du Texas est élevé, plus une banque peut avoir des problèmes financiers.