Kaupa merki

Hvað er kaupmerki?

Kaupmerki er atburður eða ástand valið af kaupmanni eða fjárfesti sem viðvörun fyrir innkaupapöntun fyrir fjárfestingu. Kaupmerki er annað hvort hægt að fylgjast með með því að greina grafmynstur eða reikna út og sjálfvirk með viðskiptakerfum.

Til dæmis geta skriðþunga fjárfestar borið saman hlutfallslegan styrk nokkurra fjárfestingarvalkosta á síðustu mánuðum og valið þann kost sem best hefur afkastað sem umsækjanda til að bæta við eignasafn sitt á komandi mánuði. Á hinn bóginn geta skammtímakaupmenn notað verkfæri eins og hreyfanleg meðaltöl eða aðrar tæknilegar rannsóknir til að slá inn stöðu á hverjum degi.

Skilningur á kaupmerkjum

Kaupmerki geta verið notuð af skammtímakaupmönnum og langtímafjárfestum. Til dæmis geta andstæðar fjárfestar litið á umtalsverða sölu sem kaupmerki þar sem markaðurinn gæti hafa brugðist of mikið við, eða verðmætafjárfestir gæti litið á verð undir hreinni eignarvirði á hlut sem kaupmerki. Á hinn bóginn getur kaupmaður sem notar sjálfvirkt viðskiptakerfi sjálfkrafa búið til kaup- og sölumerki á grundvelli setts reglna.

Nokkur af algengustu kaupmerkjunum eru:

• Mynstur myndrita: Mörg töflumynstur mynda kaupmerki þegar verðið fer yfir ákveðið mark. Til dæmis myndar hækkandi þríhyrningsmynstur kaupmerki þegar verðið brýtur út úr efri stefnulínuviðnáminu .

• Tæknivísar: Margir tæknivísar gefa frá sér kaupmerki þegar ákveðin skilyrði eru uppfyllt. Til dæmis myndar hlutfallslegur styrkleikavísitalan (RSI) kaupmerki þegar hún fer niður fyrir ofseld skilyrði við 30,0.

• Innra virði: Margir verðmætafjárfestar reikna út innra virði með afslætti sjóðstreymisgreiningu,. hreinni eignavirði eða annarri tækni. Venjulega munu þeir nota eitt eða fleiri ákjósanleg hlutföll til að þróa líkan fyrir fræðilegt gildi fyrirtækisins samanborið við raunvirði þess. Þegar verðið færist verulega undir fræðilegt gildi sem þeir treysta, verður þetta kaupmerki fyrir þá. Verðmætisfjárfestar geta síðan notað aðrar aðferðir til að ákvarða nákvæmari tímasetningu fjárfestingar þeirra.

Þó að margir tæknivísar framkalli kaupmerki, þá er mikilvægt að hafa í huga að jafnvel verktaki þessara vísa mæla ekki með því að einhver ætti að nota þessi merki í blindni til að búa til innkaupapöntun sjálfkrafa. Gagnlegt er að staðfesta frá ýmsum aðilum, þar á meðal tæknilegum og grundvallargögnum, að skilyrði séu hagstæð fyrir fjárfestingu eða viðskipti.

Til dæmis getur hlaupandi meðaltalsskipti framkallað kaupmerki,. en kaupmaðurinn gæti leitað að staðfestingu í formi brots yfir tilteknu verðlagi sem felur í sér tilboð um hækkun.

Sumir hugbúnaðarframleiðendur gefa út og kynna svarta kassaviðskiptakerfi sem búa til kaupmerki fyrir áskrifendur. Til dæmis getur fjárfestingarrannsóknarfyrirtæki búið til flókið taugakerfi sem býr til kaup- og sölumerki sem þeir senda til áskrifenda sem greiða mánaðarlegt gjald. Kaupmenn ættu að nálgast þessi svarta kassalíkön af tortryggni og áreiðanleikakönnun þar sem fyrri frammistaða gæti ekki verið vísbending um framtíðarframmistöðu.

Dæmi um kaupmerki

Myndin hér að neðan sýnir dæmi um kaupmerki sem myndast frá hlaupandi meðaltali yfir í SPDR S&P 500 ETF (NYSE ARCA: SPY).

Í myndinni hér að ofan var kaupmerki myndað þegar 50 daga hlaupandi meðaltal fór yfir 200 daga hlaupandi meðaltal. Þetta er dæmi um hið þekkta gullkrossmerki sem stundum er nefnt í fréttum fjármálamiðla.

Hápunktar

• Sjálfvirk kerfi sem framleiða svarta kassamerki ættu að fá alvarlega athugun.

• Kaupmenn og fjárfestar ættu að rannsaka verðmæti slíkra merkja vandlega.

• Kaupmerki hjálpa fólki að fylgja fyrirfram skilgreindu mynstri viðskipta eða fjárfestinga.