Acheter un signal
Qu'est-ce qu'un signal d'achat ?
Un signal d'achat est un événement ou une condition sélectionné par un trader ou un investisseur comme alerte pour saisir un ordre d'achat pour un investissement. Les signaux d'achat peuvent être soit observés en analysant les modèles de graphique, soit calculés et automatisés par les systèmes de trading.
Par exemple, les investisseurs dynamiques peuvent comparer la force relative de plusieurs choix d'investissement au cours des derniers mois et sélectionner le choix le plus performant comme candidat à ajouter à leur portefeuille au cours du mois à venir. D'autre part, les traders à court terme peuvent utiliser des outils tels que les moyennes mobiles ou d'autres études techniques pour saisir une position un jour donné.
Comprendre les signaux d'achat
Les signaux d'achat peuvent être utilisés par les traders à court terme et les investisseurs à long terme. Par exemple, les investisseurs à contre-courant peuvent considérer une vente importante comme un signal d'achat puisque le marché peut avoir réagi de manière excessive, ou un investisseur axé sur la valeur peut considérer un prix inférieur à la valeur liquidative par action comme un signal d'achat. D'autre part, un trader utilisant un système de trading automatisé peut générer automatiquement des signaux d'achat et de vente basés sur un ensemble de règles.
Certains des signaux d'achat les plus courants incluent :
Modèles graphiques : De nombreux modèles graphiques génèrent un signal d'achat lorsque le prix dépasse un certain niveau. Par exemple, une configuration en triangle ascendant génère un signal d'achat lorsque le prix sort de la résistance de la ligne de tendance supérieure.
Indicateurs techniques : De nombreux indicateurs techniques génèrent un signal d'achat lorsque certaines conditions sont remplies. Par exemple, l' indice de force relative (RSI) génère un signal d'achat lorsqu'il passe en dessous des conditions de survente à 30,0.
Valeur intrinsèque : De nombreux investisseurs axés sur la valeur calculent la valeur intrinsèque à l' aide d'une analyse des flux de trésorerie actualisés,. des valeurs liquidatives ou d'autres techniques. Généralement, ils utiliseront un ou plusieurs ratios privilégiés pour développer un modèle de la valeur théorique de l'entreprise par rapport à sa valeur réelle. Lorsque le prix passe nettement en dessous d'une valeur théorique en laquelle ils ont confiance, cela devient un signal d'achat pour eux. Les investisseurs axés sur la valeur peuvent alors utiliser d'autres méthodes pour déterminer le moment le plus immédiat de leur investissement.
Alors que de nombreux indicateurs techniques génèrent des signaux d'achat, il est important de noter que même les développeurs de ces indicateurs ne préconisent pas que quiconque utilise aveuglément ces signaux pour générer automatiquement un bon de commande. Il est utile de confirmer à partir de diverses sources, y compris des données techniques et fondamentales, que les conditions sont favorables à l'investissement ou à la négociation.
Par exemple, un croisement de moyenne mobile peut générer un signal d'achat, mais le trader peut rechercher une confirmation sous la forme d'une cassure au-dessus d'un niveau de prix désigné qui implique des propositions d'augmentation de valeur.
Certains développeurs de logiciels publient et promeuvent des systèmes de trading en boîte noire qui génèrent des signaux d'achat pour les abonnés. Par exemple, une société de recherche en investissement peut générer un réseau neuronal complexe qui génère des signaux d'achat et de vente qu'elle envoie aux abonnés qui paient des frais mensuels. Les traders doivent aborder ces modèles de boîte noire avec scepticisme et diligence raisonnable, car les performances passées peuvent ne pas être indicatives des performances futures.
Exemple de signal d'achat
Le graphique ci-dessous montre un exemple de signal d'achat généré à partir d'un croisement de moyenne mobile dans le SPDR S&P 500 ETF (NYSE ARCA : SPY).
Dans le graphique ci-dessus, un signal d'achat a été généré lorsque la moyenne mobile à 50 jours a dépassé la moyenne mobile à 200 jours. Ceci est un exemple du célèbre signal Golden Cross qui est parfois mentionné dans les articles des médias financiers.
Points forts
Les systèmes automatisés qui produisent des signaux de boîte noire devraient faire l'objet d'un examen minutieux.
Les commerçants et les investisseurs doivent étudier attentivement la valeur de ces signaux.
Les signaux d'achat aident les gens à suivre un schéma prédéfini de trading ou d'investissement.
