Køb Signal
Hvad er et købssignal?
Et købssignal er en begivenhed eller tilstand valgt af en erhvervsdrivende eller investor som en advarsel om at indtaste en købsordre for en investering. Købssignaler kan enten observeres ved at analysere diagrammønstre eller beregnes og automatiseres af handelssystemer.
For eksempel kan momentuminvestorer sammenligne den relative styrke af flere investeringsvalg i løbet af de sidste par måneder og vælge det bedste valg som en kandidat til at tilføje til deres portefølje i den kommende måned. På den anden side kan kortsigtede handlende bruge værktøjer som glidende gennemsnit eller andre tekniske undersøgelser til at indtaste en position på en given dag.
Forstå købssignaler
Købssignaler kan bruges af kortsigtede handlende og langsigtede investorer. For eksempel kan kontrariske investorer se på et betydeligt frasalg som et købssignal, da markedet kan have overreageret, eller en værdiinvestor kan se på en pris under indre værdi pr. aktie som et købssignal. På den anden side kan en erhvervsdrivende, der bruger et automatiseret handelssystem, automatisk generere købs- og salgssignaler baseret på et sæt regler.
Nogle af de mest almindelige købssignaler inkluderer:
Diagrammønstre: Mange diagrammønstre genererer et købssignal, når prisen bevæger sig ud over et vist niveau. For eksempel genererer et stigende trekantmønster et købssignal, når prisen bryder ud fra den øvre trendlinjemodstand.
Tekniske indikatorer: Mange tekniske indikatorer genererer et købssignal, når visse betingelser er opfyldt. For eksempel genererer det relative styrkeindeks (RSI) et købssignal, når det bevæger sig under oversolgte forhold ved 30,0.
Iboende værdi: Mange værdiinvestorer beregner indre værdi med diskonteret pengestrømsanalyse,. nettoaktivværdier eller andre teknikker. Typisk vil de bruge et eller flere foretrukne nøgletal til at udvikle en model for virksomhedens teoretiske værdi sammenlignet med dens faktiske værdi. Når prisen bevæger sig væsentligt under en teoretisk værdi, de stoler på, bliver dette et købssignal for dem. Værdiinvestorer kan derefter bruge andre metoder til at bestemme den mere umiddelbare timing af deres investering.
Mens mange tekniske indikatorer genererer købssignaler, er det vigtigt at bemærke, at selv udviklerne af disse indikatorer ikke går ind for, at nogen blindt skal bruge disse signaler til automatisk at generere en indkøbsordre. Det er nyttigt at bekræfte fra en række forskellige kilder, herunder tekniske og grundlæggende data, at betingelserne er gunstige for investering eller handel.
For eksempel kan en crossover med glidende gennemsnit generere et købssignal, men den erhvervsdrivende kan se efter bekræftelse i form af et breakout over et bestemt prisniveau, der indebærer stigningsværdiforslag.
Nogle softwareudviklere udgiver og promoverer sorte boks-handelssystemer, der genererer købssignaler til abonnenter. For eksempel kan et investeringsanalysefirma generere et komplekst neuralt netværk, der genererer købs- og salgssignaler, de sender til abonnenter, der betaler et månedligt gebyr. Handlende bør henvende sig til disse sorte boks-modeller med skepsis og due diligence, da tidligere resultater muligvis ikke er vejledende for fremtidige resultater.
Eksempel på et købssignal
Diagrammet nedenfor viser et eksempel på et købssignal genereret fra et glidende gennemsnits-crossover i SPDR S&P 500 ETF (NYSE ARCA: SPY).
I diagrammet ovenfor blev der genereret et købssignal, da 50-dages glidende gennemsnit krydsede over 200-dages glidende gennemsnit. Dette er et eksempel på det velkendte Guldkors -signal, der af og til nævnes i finansielle mediers historier.
Højdepunkter
Automatiserede systemer, der producerer black-box-signaler, bør undersøges grundigt.
Handlende og investorer bør undersøge værdien af sådanne signaler omhyggeligt.
Købssignaler hjælper folk med at følge et foruddefineret mønster for handel eller investering.
