Cessione di crediti
Che cos'è la cessione di crediti?
La cessione di crediti è un contratto di prestito in base al quale il mutuatario cede i crediti all'istituto di credito. In cambio di questa cessione di crediti, il mutuatario riceve un prestito per una percentuale, che potrebbe arrivare fino al 100%, dei crediti.
Il mutuatario paga gli interessi, una tassa di servizio sul prestito e i crediti ceduti fungono da garanzia. Se il mutuatario non riesce a rimborsare il prestito, l'accordo consente al prestatore di riscuotere i crediti ceduti.
Comprensione della cessione dei crediti
Con la cessione di crediti, il mutuatario mantiene la proprietà dei crediti ceduti e pertanto conserva il rischio che alcuni crediti non vengano rimborsati. In questo caso, l'istituto di credito può richiedere il pagamento direttamente al mutuatario. Questa disposizione è chiamata "cessione di crediti pro soluto". La cessione di crediti non va confusa con il pegno o con il finanziamento di crediti.
Una cessione di crediti è stata in genere più costosa di altre forme di prestito. Spesso le aziende che lo utilizzano non sono in grado di ottenere opzioni meno costose. A volte viene utilizzato da aziende che stanno crescendo rapidamente o che hanno troppo poco denaro a disposizione per finanziare le proprie operazioni.
Nuove start-up in Fintech, come C2FO, stanno affrontando questo segmento della finanza della catena di approvvigionamento creando mercati per i crediti contabili. Liduidx è un'altra società Fintech che fornisce soluzioni attraverso la digitalizzazione di questo processo e il collegamento dei fornitori di finanziamenti.
I finanziatori possono essere disposti a strutturare accordi di finanziamento dei crediti in diversi modi con varie potenziali disposizioni.
Considerazioni speciali
I crediti (AR, o semplicemente "crediti") si riferiscono ai saldi in sospeso di un'azienda di fatture fatturate a clienti che non sono state ancora pagate. I crediti contabili sono riportati nel bilancio di una società come un'attività, di solito un'attività corrente con pagamenti delle fatture esigibili entro un anno.
I crediti sono considerati un'attività relativamente liquida. In quanto tali, questi fondi dovuti sono di potenziale valore per prestatori e finanziatori. Alcune aziende potrebbero considerare i propri crediti come un onere poiché dovrebbero essere pagati ma richiedono incassi e non possono essere convertiti immediatamente in contanti. In quanto tale, la cessione di crediti può essere interessante per alcune aziende.
Il processo di cessione dei crediti, insieme ad altre forme di finanziamento, è spesso noto come factoring e le società che si concentrano su di esso possono essere chiamate società di factoring. Le società di factoring di solito si concentreranno sostanzialmente sull'attività di finanziamento dei crediti, ma il factoring, in generale, è un prodotto di qualsiasi finanziatore.
Mette in risalto
Di solito, le imprese nuove e in rapida crescita o quelle che non riescono a trovare finanziamenti tradizionali altrove cercheranno questo metodo.
La cessione di crediti è un metodo di finanziamento del debito in base al quale il prestatore assume i crediti della società mutuante.
I crediti sono considerati attività liquide.
Se un mutuatario non rimborsa il prestito, l'accordo di cessione dei conti protegge il prestatore.
Questa forma di finanziamento alternativo è spesso vista come meno desiderabile, in quanto può essere piuttosto costosa per il mutuatario, con TAEG fino al 100% annualizzato.
