Уступка дебиторской задолженности

Что такое уступка дебиторской задолженности?

Уступка дебиторской задолженности представляет собой кредитное соглашение, по которому заемщик уступает дебиторскую задолженность кредитному учреждению. В обмен на эту уступку дебиторской задолженности заемщик получает кредит под процент, который может достигать 100% от дебиторской задолженности.

Заемщик платит проценты, плату за обслуживание по кредиту, а переданная дебиторская задолженность служит обеспечением. Если заемщик не может погасить кредит, соглашение позволяет кредитору взыскать назначенную дебиторскую задолженность.

Понимание присвоения дебиторской задолженности

При уступке дебиторской задолженности заемщик сохраняет право собственности на уступленную дебиторскую задолженность и, следовательно, сохраняет риск того, что часть дебиторской задолженности не будет погашена. В этом случае кредитная организация может потребовать оплаты непосредственно от заемщика. Эта договоренность называется «переуступкой дебиторской задолженности с правом регресса». Переуступку дебиторской задолженности не следует путать с залогом или финансированием дебиторской задолженности.

Переуступка дебиторской задолженности обычно обходится дороже, чем другие формы заимствования. Часто компании, которые его используют, не могут получить менее затратные варианты. Иногда его используют компании, которые быстро растут или по иным причинам имеют слишком мало наличных средств для финансирования своей деятельности.

Новые стартапы в сфере финансовых технологий, такие как C2FO, обращаются к этому сегменту финансирования цепочки поставок, создавая торговые площадки для дебиторской задолженности. Liduidx — еще одна финтех-компания, предлагающая решения путем оцифровки этого процесса и подключения поставщиков финансирования.

Финансисты могут захотеть по-разному структурировать соглашения о финансировании дебиторской задолженности с различными потенциальными положениями.​

Особые соображения

Дебиторская задолженность (AR, или просто «дебиторская задолженность») относится к непогашенным остаткам фирм по счетам, выставленным клиентам, которые еще не были оплачены. Дебиторская задолженность отражается в балансе компании как актив, обычно оборотный актив с оплатой по счетам в течение одного года.

Дебиторская задолженность считается относительно ликвидным активом. Таким образом, эти причитающиеся средства представляют потенциальную ценность для кредиторов и финансистов. Некоторые компании могут рассматривать свою дебиторскую задолженность как бремя, поскольку ожидается, что она будет оплачена, но требует инкассации и не может быть немедленно преобразована в денежные средства. Таким образом, уступка дебиторской задолженности может быть привлекательной для некоторых фирм.

Процесс уступки дебиторской задолженности, наряду с другими формами финансирования, часто называют факторингом, а компании, которые занимаются этим, могут называться факторинговыми компаниями. Факторинговые компании обычно в основном сосредоточены на финансировании дебиторской задолженности, но факторинг в целом является продуктом любого финансиста.

Особенности

• Обычно к этому методу обращаются новые и быстрорастущие фирмы или те, которые не могут найти традиционное финансирование в другом месте.

• Уступка дебиторской задолженности – это метод долгового финансирования, при котором кредитор берет на себя дебиторскую задолженность компании-заемщика.

• Дебиторская задолженность считается ликвидным активом.

• Если заемщик не погашает свой кредит, соглашение о переуступке счетов защищает кредитора.

• Эта форма альтернативного финансирования часто рассматривается как менее желательная, поскольку она может быть весьма дорогостоящей для заемщика, при годовой процентной ставке до 100%.