순이익(NI)

순이익이란 무엇입니까?

순이익은 일정 기간 동안 비용과 세금을 납부한 후 회사의 수익 에서 남은 금액입니다. 비즈니스의 재무 건전성을 이해하는 데 중요한 척도입니다. 투자자와 분석가는 회사의 순이익을 보고 수익성 수준을 결정합니다. 예를 들어, 수익 대비 순이익(순이익 마진 또는 순이익 마진으로 알려진 지표)은 회사의 수익 창출 능력을 나타냅니다. 비용이 수익을 초과하면 해당 기간의 순 손실 또는 단순히 손실이 됩니다.

회사의 경영진에게 순이익은 매출 원가, 급여 및 이자 지불과 같은 특정 비용을 줄일 것인지 아니면 수익을 늘리기 위해 생산량을 늘릴 것인지 등 재무 조정 영역을 결정하는 데 도움이 됩니다. 또한 배당금 의 형태로 주주에게 현금을 재분배하는 방법을 이해하는 데 도움이 됩니다.

상장기업의 경우 순이익은 증권거래위원회에 분기 및 연도별로 제출하는 재무제표 의 손익계산서 부분에서 확인할 수 있습니다. 순이익은 순이익, 순이익 또는 이익이라고도 합니다. 수익이 손익 계산서의 최상위 항목(비용 공제 전)이라고 하는 것처럼 순이익은 최종 항목(모든 비용 공제 후)입니다.

순이익은 일반적으로 인정되는 회계 원칙(GAAP)에 따른 측정치입니다. 순이익과 관련되지만 GAAP가 아닌 용어에는 조정 순이익 및 EBIT 및 계산이 회계 규칙을 따르지 않기 때문에 EBITDA 가 포함됩니다.

순이익 계산 방법

순이익을 계산하는 가장 간단한 방법은 회사 수익에서 모든 비용과 세금을 빼는 것입니다. 그러나 수익에서 공제하는 특정 항목이 있습니다. 제거할 첫 번째 항목은 판매된 상품의 비용으로, 이는 총 마진 또는 총 이익으로 이어집니다. 매출총이익에서 영업비용 을 빼면 그 차액이 영업이익 이다. 이자비용(또는 부채금융비용)과 세금납부는 영업이익에서 차감되고 그 차액이 당기순이익으로 이어진다.

순이익 공식

순이익 = 매출 원가 – 운영 비용 – 이자 비용 – 세금 납부

TTT

수치는 변화율, 주식 수, 주당 순이익(달러)을 제외하고 수백만 달러로 표시됩니다. 애플 양식 10-K

순이익 예시: Apple(NASDAQ: AAPL)

2017년부터 2021년까지 Apple의 연간 손익 계산서에 대한 위 표에서 매출의 최상위 항목은 순매출로 표시됩니다. 손익 계산서에서 아래로 이동하면 항목이 줄을 따라 공제되어 순이익에 도달할 때까지 도중에 소계를 형성합니다.

일부 투자자는 추가 비용을 공제하기 전에 기본 생산 비용을 이해하는 데 도움이 되기 때문에 총 마진에 초점을 맞추는 경향이 있습니다.

일부 회사는 순이익을 회사에 귀속되는 순이익과 보통주에 귀속되는 순이익의 두 가지 유형으로 구분합니다. 보통주에 귀속되는 순이익은 별도의 주주에게 지급되는 배당금을 제외하기 때문에 실제 수익입니다.

Apple은 순이익을 기본주와 희석주로 분류하는 주당 순이익으로 분류하며, 두 수치 모두 순이익을 보통주의 수로 나누어 계산합니다. 기본은 발행 보통주 수이며 희석 수치는 스톡옵션 및 전환 사채 와 같이 보통주로 전환할 수 있는 증권 을 포함하기 때문에 선호되는 측정값 입니다.

특별한 경우 회사는 반복되지 않거나 정기 보고의 일부로 포함되지 않는 소득을 포함할 수 있습니다. 이는 비반복 항목 또는 비정상적(일회성) 항목으로 알려져 있으며 순이익 수치를 왜곡합니다. 예를 들어, 손익에 대한 특별 항목은 자산의 매각 또는 취득으로 인한 손익과 연결됩니다.

순이익은 어떻게 사용됩니까?

순이익은 배당금이나 주식 환매의 형태로 주주에게 현금을 재분배하는 데 사용할 수 있습니다. 배당 투자자는 일반적으로 순이익의 대부분을 주주에게 배당하는 데 사용하기 때문에 유틸리티 주식을 선호하는 경향이 있습니다. 일부 회사는 공개 시장에서 주주 가치가 향상될 것이라는 기대에 따라 공개 시장에서 자사주를 자사주 매입하여 주당 순이익을 높일 수도 있습니다. 자사주 매입은 회사가 직원 스톡 옵션을 발행하거나 나중에 재판매하는 데 사용할 수 있는 자사주로 전환됩니다.

주주에게 배당되지 않고 남은 금액은 이익 잉여금 이 되며, 이는 주주 자본 계산서에 보고됩니다. 해당 기간의 순이익은 이익잉여금으로 전환될 수 있습니다.

순이익을 해석하는 방법

투자자와 분석가는 순이익을 사용하여 같은 산업 내 기업의 이익을 비교합니다. 순이익률 과 같은 수익성 비율 은 회사의 이익 창출 능력을 평가하는 널리 사용되는 지표입니다.

위의 표에서 볼 수 있듯이 Apple의 2021년 수익은 제품 및 서비스 매출이 매출 원가보다 빠르게 성장하면서 전년도보다 크게 증가했습니다. 경영진이 성공적으로 운영 비용을 통제하면서 순이익은 2017년 484억 달러에서 2021년 947억 달러로 5년 동안 거의 두 배가 되었습니다.

순이익은 대차 대조표에 어떤 영향을 미칩니까?

당기순이익은 이익잉여금의 형태로 자본으로 유입됩니다. 이익 잉여금은 지급할 배당금을 제외한 직전 기간의 이익과 최근 기간의 순이익을 포함합니다.

순이익과 영업 현금 흐름의 차이점은 무엇입니까?

순이익은 재무 성과의 척도로 사용되지만 현금 흐름은 수익성의 척도가 아닙니다. 현금 흐름은 기간당 회사 현금 유입을 추적하고 당좌 예금 계좌를 추적하는 데 도움이 됩니다. 영업현금흐름은 현금유입에 현금잔액을 더하고 현금유출을 빼서 계산합니다.

영업 현금 흐름 공식

현금 흐름 = 현금 잔액 + 현금 유입 – 현금 유출

##하이라이트

• 회계 방식에 비용이 숨겨져 있거나 수익이 부풀려질 수 있으므로 투자자는 NI 계산에 사용된 수치를 검토해야 합니다.

• 주당순이익은 NI를 사용하여 계산됩니다.

• NI는 또한 총 소득에서 공제 및 세금을 고려한 개인의 총 소득 또는 세전 소득을 나타냅니다.

순이익(NI)은 수익에서 비용, 이자 및 세금을 뺀 값으로 계산됩니다.

##자주하는 질문

마이너스 순이익은 나쁜가요?

일정 기간 동안 마이너스 순이익 또는 손실은 회사가 수익성이 없다는 것을 의미합니다. 그러나 일부 투자자와 분석가는 새로 설립된 회사나 신생 기업의 경우 비즈니스 성장을 위해 돈을 쓰고 있기 때문에 일정 기간 이상의 손실 정도가 정당화될 수 있다고 주장할 수 있습니다.

순이익이 음수일 수 있습니까?

비용이 수익을 초과하는 경우 순이익은 음수가 될 수 있으며 그 수치를 순 손실 또는 간단히 손실이라고 합니다. 순이익도 0이 될 수 있습니다.

좋은 순이익이란 무엇입니까?

이는 경영진, 투자자 및 분석가의 관점에 따라 주관적입니다. 회사가 수익성이 있으면 순이익에 긍정적입니다. 일부 스타트업은 이익을 내기 전에 분기 또는 몇 년 동안 손실을 봅니다.

순이익은 GAAP 기간입니까?

순이익은 일반적으로 인정되는 회계 원칙에 따라 사용되는 용어입니다.

순이익이 수익보다 높을 수 있습니까?

순이익은 수익보다 낮습니다. 수익은 비용이 공제되는 최상위 항목입니다. 그러나 드문 경우지만 비정상적이거나 일회성 항목이 기간에 포함되는 경우 순이익이 수익보다 높을 수 있습니다.

주당 순이익 또는 주당 순이익이란 무엇입니까?

주당 순이익은 순이익을 발행된 보통주 로 나누어 계산합니다.