Robust
Hva betyr robust?
I investeringsverdenen er robust en egenskap som beskriver en modells, tests eller systems evne til å yte effektivt mens variablene eller forutsetningene endres. Et robust konsept vil fungere uten feil og gi positive resultater under en rekke forhold.
For statistikk er en test robust hvis den fortsatt gir innsikt i et problem til tross for at forutsetningene er endret eller krenket. I økonomi tilskrives robusthet finansmarkeder som fortsetter å prestere til tross for endringer i markedsforholdene. Generelt er et system robust hvis det kan håndtere variasjon og forbli effektivt.
Forstå Robust
Finansielle modeller er en integrert del av å drive et selskap. Fra bedriftslederne i store multinasjonale selskaper til franchiseeieren av den lokale burgerrestauranten, trenger beslutningstakere tidsriktig informasjon presentert for dem i en modellform som best gjenspeiler virksomheten til virksomheten. Investorer bruker også finansielle modeller for å analysere og forutsi verdien av selskaper for å avgjøre om de er levedyktige potensielle investeringer.
Økonomiske forretningsmodeller
Forretningsøkonomiske modeller fokuserer hovedsakelig på det grunnleggende i et selskap eller virksomhet, for eksempel inntekter, kostnader, fortjeneste og andre økonomiske forhold. En modell anses å være robust hvis dens produksjon og prognoser er konsekvent nøyaktige selv om en eller flere av inngangsvariablene eller forutsetningene endres drastisk på grunn av uforutsette omstendigheter. For eksempel kan en spesifikk kostnadsvariabel øke kraftig på grunn av en alvorlig nedgang i tilbudet som følge av en naturkatastrofe.
En annen ofte uforutsett omstendighet er når det bryter ut krig mellom store land. Mange økonomiske variabler kan bli påvirket på grunn av krig, noe som gjør at modeller som ikke er robuste fungerer uberegnelig. En robust modell vil fortsette å gi ledere og ledere effektive beslutningsverktøy, og investorer med nøyaktig informasjon å basere sine investeringsbeslutninger på.
Robuste handelsmodeller
Mens investorer analyserer et selskaps grunnleggende data for å finne verdipapirer som er priset under markedsverdi og derfor oppfattes som en god investering, analyserer tradere et verdipapirs prisdata ved å bruke teknisk analyse for å forutsi prisbevegelser som skyldes ulikheter i verdipapirets tilbud og øyeblikkets etterspørsel.
Traders som bruker datastyrte handelssystemer for å analysere og handle markeder ved hjelp av teknisk analyse, gjør det ved å utvikle, teste og optimalisere statistiske modeller basert på bruk av tekniske indikatorer på prisdataene til et verdipapir. Dette gjøres vanligvis ved å se på historiske eller tidligere prisdata, sammen med markedsindikatorer, og identifisere situasjoner som har høye sannsynligheter for suksess i fremtiden.
En handelsmodell anses som robust hvis den er konsekvent lønnsom uavhengig av markedsretning. Svært ofte vil en handelsmodell fungere godt i en spesifikk markedstilstand eller tidsperiode. Men når markedsforholdene endres, eller modellen brukes på en annen tidsperiode eller fremtiden, svikter modellen fryktelig, og tap blir realisert. Dette er vanligvis et tegn på at en handelsmodell ikke er robust.
Høydepunkter
- I næringslivet brukes modeller ofte for å fokusere på et selskaps grunnleggende ting, som inntekter og inntjening.
– Robuste modeller leverer positive resultater til tross for endrede markedsforhold.
– Finansielle modeller brukes i porteføljestyring, bygging av handelssystemer, og for å beregne verdien av derivatkontrakter.
– Hvis et handelssystem ikke leverer positive resultater over ulike tidsrammer eller under skiftende markedsforhold, er det ikke robust.
