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Comitê de Ativos e Passivos (ALCO)

Comitê de Ativos e Passivos (ALCO)

O que é um Comitê de Ativos e Passivos?

Um comitê de ativos e passivos (ALCO), também conhecido como gestão de excedentes, é um grupo de supervisão que coordena a gestão de ativos e passivos com o objetivo de obter retornos adequados. Ao gerenciar os ativos e passivos de uma empresa, os executivos são capazes de influenciar o lucro líquido,. o que pode se traduzir em aumento dos preços das ações.

Entendendo os Comitês de Ativos e Passivos (ALCO)

Um ALCO no conselho ou nível de gestão fornece importantes sistemas de informação de gestão (MIS) e supervisão para avaliar eficazmente o risco dentro e fora do balanço de uma instituição. Os membros incorporam o risco de taxa de juros e considerações de liquidez no modelo operacional de um banco.

Um dos objetivos do ALCO é garantir a liquidez adequada enquanto administra o spread do banco entre as receitas de juros e as despesas de juros. Os membros também consideram investimentos e risco operacional.

As reuniões do ALCO devem ser realizadas pelo menos trimestralmente. As responsabilidades dos membros geralmente incluem gerenciar as tolerâncias ao risco de mercado, estabelecer o MIS apropriado e revisar e aprovar a política de liquidez e gestão de fundos do banco pelo menos anualmente.

Os membros também desenvolvem e mantêm um plano de financiamento de contingência, analisam as necessidades e fontes de financiamento imediatas e determinam as exposições ao risco de liquidez a cenários adversos com probabilidade e gravidade variáveis.

Considerações Especiais

As estratégias, políticas e procedimentos de um ALCO devem estar relacionados às metas, objetivos e tolerâncias de risco do conselho para os padrões operacionais. As estratégias devem articular as tolerâncias ao risco de liquidez e abordar até que ponto os elementos centrais da gestão de fundos são centralizados ou delegados na instituição.

As estratégias também devem comunicar quanta ênfase é colocada no uso de liquidez de ativos, passivos e fluxos de caixa operacionais para atender às necessidades diárias e de financiamento contingente.

Exemplo de um Comitê de Ativos e Passivos

O ALCO do Alfa Bank é nomeado por deliberação da diretoria executiva do banco e inclui sete ou mais membros com direito a voto por um período de um ano. O ALCO é dirigido pelo presidente do ALCO nomeado pelo conselho executivo do banco. Os membros do ALCO sem direito a voto são nomeados mediante apresentação ao presidente do ALCO por despacho do conselho executivo do banco entre especialistas e gerentes do banco por um período de um ano.

As reuniões do ALCO do banco são normalmente realizadas a cada duas semanas. Reuniões adicionais podem ser agendadas conforme necessário. O ALCO tem autoridade para resolver assuntos submetidos à consideração se mais da metade dos membros com direito a voto estiverem presentes na reunião do comitê. Uma deliberação é aprovada quando mais da metade dos membros com direito a voto estão presentes e votam a favor da deliberação. As resoluções da ALCO são obrigatórias para todos os funcionários do banco.

##Destaques

  • Um ALCO no conselho ou nível de gestão fornece importantes sistemas de informação de gestão (MIS) e supervisão para avaliar eficazmente o risco dentro e fora do balanço de uma instituição.

  • Um dos objetivos do ALCO é assegurar uma liquidez adequada ao gerir o spread do banco entre as receitas de juros e as despesas de juros.

  • As estratégias, políticas e procedimentos de um ALCO devem estar relacionados às metas, objetivos e tolerâncias de risco do conselho para os padrões operacionais.

  • Os comitês de ativos e passivos (ALCOs) são responsáveis por supervisionar a gestão dos ativos e passivos de uma empresa ou banco.