Comitê de Ativos e Passivos (ALCO)
O que é um Comitê de Ativos e Passivos?
Um comitê de ativos e passivos (ALCO), também conhecido como gestão de excedentes, é um grupo de supervisão que coordena a gestão de ativos e passivos com o objetivo de obter retornos adequados. Ao gerenciar os ativos e passivos de uma empresa, os executivos são capazes de influenciar o lucro lÃquido,. o que pode se traduzir em aumento dos preços das ações.
Entendendo os Comitês de Ativos e Passivos (ALCO)
Um ALCO no conselho ou nÃvel de gestão fornece importantes sistemas de informação de gestão (MIS) e supervisão para avaliar eficazmente o risco dentro e fora do balanço de uma instituição. Os membros incorporam o risco de taxa de juros e considerações de liquidez no modelo operacional de um banco.
Um dos objetivos do ALCO é garantir a liquidez adequada enquanto administra o spread do banco entre as receitas de juros e as despesas de juros. Os membros também consideram investimentos e risco operacional.
As reuniões do ALCO devem ser realizadas pelo menos trimestralmente. As responsabilidades dos membros geralmente incluem gerenciar as tolerâncias ao risco de mercado, estabelecer o MIS apropriado e revisar e aprovar a polÃtica de liquidez e gestão de fundos do banco pelo menos anualmente.
Os membros também desenvolvem e mantêm um plano de financiamento de contingência, analisam as necessidades e fontes de financiamento imediatas e determinam as exposições ao risco de liquidez a cenários adversos com probabilidade e gravidade variáveis.
Considerações Especiais
As estratégias, polÃticas e procedimentos de um ALCO devem estar relacionados à s metas, objetivos e tolerâncias de risco do conselho para os padrões operacionais. As estratégias devem articular as tolerâncias ao risco de liquidez e abordar até que ponto os elementos centrais da gestão de fundos são centralizados ou delegados na instituição.
As estratégias também devem comunicar quanta ênfase é colocada no uso de liquidez de ativos, passivos e fluxos de caixa operacionais para atender às necessidades diárias e de financiamento contingente.
Exemplo de um Comitê de Ativos e Passivos
O ALCO do Alfa Bank é nomeado por deliberação da diretoria executiva do banco e inclui sete ou mais membros com direito a voto por um perÃodo de um ano. O ALCO é dirigido pelo presidente do ALCO nomeado pelo conselho executivo do banco. Os membros do ALCO sem direito a voto são nomeados mediante apresentação ao presidente do ALCO por despacho do conselho executivo do banco entre especialistas e gerentes do banco por um perÃodo de um ano.
As reuniões do ALCO do banco são normalmente realizadas a cada duas semanas. Reuniões adicionais podem ser agendadas conforme necessário. O ALCO tem autoridade para resolver assuntos submetidos à consideração se mais da metade dos membros com direito a voto estiverem presentes na reunião do comitê. Uma deliberação é aprovada quando mais da metade dos membros com direito a voto estão presentes e votam a favor da deliberação. As resoluções da ALCO são obrigatórias para todos os funcionários do banco.
##Destaques
Um ALCO no conselho ou nÃvel de gestão fornece importantes sistemas de informação de gestão (MIS) e supervisão para avaliar eficazmente o risco dentro e fora do balanço de uma instituição.
Um dos objetivos do ALCO é assegurar uma liquidez adequada ao gerir o spread do banco entre as receitas de juros e as despesas de juros.
As estratégias, polÃticas e procedimentos de um ALCO devem estar relacionados à s metas, objetivos e tolerâncias de risco do conselho para os padrões operacionais.
Os comitês de ativos e passivos (ALCOs) são responsáveis por supervisionar a gestão dos ativos e passivos de uma empresa ou banco.
