Divisão de Execução da SEC
O que é a Divisão de Execução da SEC?
A Divisão de Execução da Comissão de Valores Mobiliários (SEC) dos EUA é responsável por investigar possíveis violações de leis e regulamentos de valores mobiliários.
A Divisão de Execução pode ser vista como a força policial da SEC. Como o principal objetivo da SEC é a aplicação da lei de valores mobiliários, a divisão é fundamental para cumprir seu mandato.
Entendendo a Divisão de Execução da SEC
As violações mais comuns da lei de valores mobiliários para 2020, de acordo com o site da SEC, incluem a prevenção de possíveis fraudes relacionadas à pandemia de COVID-19, divulgação de emissores e violações contábeis, suborno estrangeiro, manipulação de preços de mercado, questões de consultoria de investimento, negociação com informações privilegiadas, corretoras. má conduta do negociante e ofertas de valores mobiliários.
Em alguns casos, as investigações da Divisão de Execução resultaram no reembolso aos investidores cujo dinheiro foi desviado. Em um caso particular, encerrado em setembro. Em 2020, um liquidante nomeado pelo tribunal devolveu US$ 1 bilhão a investidores que tiveram seu dinheiro fraudado por um grupo de investimentos extinto.
As evidências de possíveis violações são coletadas por meio de vigilância do mercado, reclamações de investidores, outras divisões da SEC e outras fontes do setor de valores mobiliários.
A SEC também mantém um fundo de denunciantes: a partir de 1º de agosto. 2021, o fundo pagou um total de US$ 956 milhões desde a emissão de seu primeiro prêmio em 2012.
A SEC pode pedir aos infratores suspeitos que entreguem voluntariamente os documentos relevantes e deponham voluntariamente sobre as supostas violações. Mas também pode buscar uma ordem formal de investigação que permita que a equipe da SEC obrigue supostos infratores e testemunhas a produzir provas documentais e testemunhar.
Processo Civil e Administrativo
A Division of Enforcement pode ajuizar ações civis contra infratores regulatórios no Tribunal Distrital dos EUA ou em um processo administrativo presidido por um juiz de direito administrativo independente.
O fundo de denunciantes da SEC pagou um total de US$ 956 milhões desde 2012.
Nem a SEC nem sua Divisão de Execução têm autoridade para apresentar acusações criminais contra supostos infratores, mas ambos podem recomendar que promotores federais ou estaduais apresentem acusações criminais.
A SEC pode buscar ordens, ou liminares,. em ações civis destinadas a proibir um indivíduo de cometer futuras violações regulatórias. Esse indivíduo pode enfrentar prisão ou multas por desacato ao tribunal se a liminar for violada.
A SEC também pode buscar uma ordem judicial para proibir um indivíduo de atuar como diretor ou executivo corporativo.
###Ações disponíveis
Vários processos administrativos estão disponíveis para a SEC, incluindo ordens de cessação e desistência; revogação ou suspensão do registro; suspensão do emprego, ou impedimentos do emprego. A Comissão pode ordenar multas civis ou apreender quaisquer ganhos ilícitos obtidos pelos infratores.
Outras barras estão disponíveis para a SEC com base na conduta específica, indústria ou links associativos dos infratores.
##Destaques
A Divisão de Execução é a força policial da SEC.
A Divisão pode propor ações civis contra infratores ou recomendar acusações criminais.
Persegue investigações de supostos infratores dos regulamentos das leis da SEC.
