СПК Форма F-6

Что такое форма SEC F-6?

Форма SEC F-6 является нормативным документом, который все инвестиционные фирмы должны зарегистрироваться в Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), если они желают предлагать американские депозитарные расписки (АДР), выпущенные депозитарием в счет депозита ценных бумаг, предлагаемых иностранным эмитентом. .

Понимание формы SEC F-6

Короче говоря, в Форме F-6 перечислены акции иностранных ценных бумаг на бирже США, включая такую информацию, как эмитент квитанции и название иностранных акций, которые она представляет. Важно признать, что профили цены и ликвидности отличаются от профиля иностранного аналога АДР из-за того, что две связанные компании торгуют на разных биржах.

Форма SEC F-6 предусмотрена Законом о ценных бумагах 1933 года. Его часто называют законом «Правда о ценных бумагах», потому что эта форма подробно раскрывает существенные факты о ценных бумагах компании. В более широком смысле эта форма является инструментом, используемым SEC в более широкой кампании по предоставлению инвесторам дополнительной информации и искоренению мошенничества с ценными бумагами.

Форма F-6 почти идентична форме F-6EF,. которая также регистрирует ADR в SEC. Однако «EF» в форме F-6EF означает, что форма «вступает в силу автоматически» после подачи, а это означает, что SEC считает ценные бумаги зарегистрированными после получения.

Квалификационные требования для использования формы F-6

Согласно фактическому языку формы:

F-6 может использоваться для регистрации в соответствии с Законом о ценных бумагах 1933 г. («Закон о ценных бумагах») депозитарных акций, удостоверенных американскими депозитарными расписками («АДР»), выпущенными депозитарием в счет депонирования ценных бумаг иностранного эмитента ( независимо от физического расположения сертификатов) при соблюдении следующих условий:

• Держатель АДР имеет право отозвать депонированные ценные бумаги в любое время при условии, что:

• временные задержки, вызванные закрытием передаточных книг депозитария или эмитента депонированных ценных бумаг или депонированием акций в связи с голосованием на собрании акционеров, либо выплатой дивидендов

• Уплата сборов, налогов и аналогичных сборов

• Соблюдение любых законов или правительственных постановлений, касающихся АДР или отзыва депонированных ценных бумаг.

• Депонированные ценные бумаги предлагаются или продаются в сделках, зарегистрированных в соответствии с Законом о ценных бумагах, или в сделках, которые были бы освобождены от него, если бы они были совершены в Соединенных Штатах.

• На дату подачи настоящего регистрационного заявления эмитент депонированных ценных бумаг отчитывается в соответствии с требованиями к периодической отчетности, изложенными в разделе 13(a) или 15(d) Закона о фондовых биржах 1934 г., или депонированные ценные бумаги освобождены от них. Правилом 12g3-2(b) (§240.12g3-2(b) настоящей главы), если только эмитент депонированных ценных бумаг одновременно не подает регистрационное заявление на другой форме для депонированных ценных бумаг.

Как заполнить форму SEC F-6

Фирмы должны подавать форму F-6 в электронном формате через систему сбора, анализа и поиска электронных данных (EDGAR) Комиссии по ценным бумагам и биржам. Это позволяет инвесторам, регулирующим органам и любым другим заинтересованным сторонам быстро и легко получать доступ к информации, если они того пожелают. Взимаются регистрационные сборы и регистрационные сборы.

3 Условия подачи формы F-6

• держатели АДР, как правило, должны иметь право отозвать базовые ценные бумаги в любое время

• Ценные бумаги, подлежащие депонированию при выпуске АДР, должны быть либо зарегистрированы в соответствии с Законом о ценных бумагах, либо приобретены в рамках освобожденных сделок (например, покупки на вторичном рынке)

• Эмитент базовых ценных бумаг должен быть компанией, отчитывающейся в Законе о биржах, или быть освобожденным от регистрации в соответствии с Законом о биржах по причине Правила 12g3-2(b).

Особенности

• Депозитарные акции, представленные АДР, по сути являются акциями иностранной компании, обращающимися на биржах США.

• Иностранные компании часто размещают свои акции в виде АДР в США, чтобы привлечь больше инвесторов и повысить свой статус в корпоративном мире.

• АДР представляет собой сертификат, выпущенный банком-депозитарием США, который представляет определенное количество акций иностранной компании; АДР торгуются на фондовых рынках США, как и любые внутренние акции.

• Форма F-6 Комиссии по ценным бумагам и биржам США требуется инвестиционным компаниям, если они хотят предложить американские депозитарные расписки (АДР) иностранного эмитента.