СТОКС

Что такое STOXX?

STOXX, дочерняя компания Deutsche-Borse Group (код акций: DBOEF), является ведущим поставщиком рыночных индексов,. представляющих европейские и мировые рынки. Некоторые из наиболее заметных индексов, предоставляемых STOXX, включают Euro Stoxx 50, Stoxx Euro 600, Euro Stoxx 50 ESG и Stoxx Global 1800.

Понимание STOXX

Индексы, предоставляемые STOXX, охватывают широкий спектр сегментов фондового рынка, включая широкий рынок,. « голубые фишки », отдельные секторы и глобальные индексы.

Хотя глобальные индексы также включены, большинство индексов STOXX делают акцент на европейском рынке. Индексы STOXX были созданы в результате совместного предприятия Dow Jones, Deutsche-Borse AG и SIX Group (ранее SWX Group) в 1997 году и выпустили свои первые продукты в 1998 году.

С тех пор индексы STOXX стали довольно популярными и торгуются на рынке фьючерсов и опционов, а также используются в качестве контрольных показателей для фондов, торгующих на европейских и мировых рынках. Индексы лицензированы для более чем 500 компаний по всему миру, включая крупнейших в мире эмитентов финансовых продуктов, владельцев капитала и управляющих активами. Индексы STOXX используются не только в качестве базовых инструментов для финансовых продуктов, таких как ETF,. фьючерсы и опционы, а также структурированные продукты, но также для измерения риска и эффективности.

Кроме того, STOXX Ltd. является маркетинговым агентом индексов DAX в Германии и индекса SIX в Швейцарии. STOXX извлек выгоду из недавнего роста интереса к пассивному инвестированию в индексированные фонды, где несколько их индексов используются в качестве контрольных показателей для тиражирования.

Индекс Euro Stoxx 50

Самым популярным из их многочисленных индексных предложений — и который сейчас может быть самым популярным индексом европейского фондового рынка в целом — является «голубая фишка» Euro Stoxx 50, который дает инвесторам возможность отслеживать и инвестировать в 50 крупнейших акций еврозоны .. Компоненты индекса выбираются путем ранжирования каждой компании в 19 индексах Euro Stoxx «Super-sector» по скорректированной рыночной капитализации , находящейся в свободном обращении.

Индекс Euro Stoxx 50 охватывает акции 8 стран еврозоны: Бельгии, Финляндии, Франции, Германии, Ирландии, Италии, Нидерландов и Испании. Индекс Euro Stoxx 50 лицензирован для финансовых учреждений и служит основой для широкого спектра инвестиций, таких как фьючерсы,. опционы и биржевые фонды (ETF).

40 крупнейших компаний, участвующих в этих 19 индексах, автоматически выбираются в качестве компонентов индекса Euro Stoxx 50. Остальные 10 выбираются комитетом из числа компаний с 41-го по 60-е место, при этом предпочтение отдается существующим компонентам с целью сокращения текучести кадров.

Индекс пересматривается в сентябре каждого года, но есть критерии, которые могут перевернуть компоненты раньше, такие как банкротство, слияние или иное выпадение из рейтинга 75 лучших с точки зрения общей рыночной капитализации.

На основе индекса Euro Stoxx 50 основано несколько субиндексов по отдельным странам. Они включают субиндекс Euro Stoxx 50 во Франции, субиндекс Euro Stoxx 50 в Германии, субиндекс Euro Stoxx 50 в Италии, субиндекс Euro Stoxx 50 в Нидерландах и субиндекс Euro Stoxx 50 в Испании. Каждый из них охватывает компоненты Euro Stoxx 50 из указанной страны.

По состоянию на 10 июня 2021 г. некоторые компоненты Euro Stoxx 50 включали (также указаны сектор и страна проживания):

• ASML Holding: Technology, Нидерланды

• LVMH Moet Hennessy: Потребительские товары и услуги, Франция

• SAP: Технология, Германия

• Linde: Chemicals, Германия

• Общая энергия: Энергия, Франция

• Siemens: Промышленные товары, Германия

• Sanofi: Здравоохранение, Франция

• Allianz: Страхование, Германия

• Schneider Electric: Промышленные товары и услуги, Франция

• Air Liquide: Chemicals, Франция

• Daimler: Автомобили и запчасти, Германия

• BNP Paribas: Банки, Франция

• Airbus: Промышленные товары и услуги, Франция

• Enel: Коммунальные услуги, Италия

• Iberdrola: Коммунальные услуги, Испания

• BASF: Chemicals, Германия

• Banco Santander: Банки, Испания

• Deutsche Telekom: Телекоммуникации, Германия

Инвестиции в индекс Euro STOXX 50

Биржевые фонды (ETF) — это самый простой способ получить доступ к индексу Euro Stoxx 50. В то время как взаимные фонды обычно имеют высокие комиссии за управление, ETF можно покупать и продавать с относительно низкими комиссиями за управление.

Двумя наиболее популярными ETF Euro Stoxx 50 являются ETF SPDR Euro Stoxx 50 (NYSE: FEZ) и ETF iShares Euro Stoxx 50 (EUE).

Другие популярные способы получить доступ к основным европейским акциям включают в себя:

• Авангард MSCI Europe ETF (VGK)

• Индекс iShares S&P Europe 350 (IEV)

• Индекс iShares MSCI EMU (EZU)

Конечно, инвесторы всегда могут приобрести европейские акции, котирующиеся на биржах США, с помощью американских депозитарных расписок (АДР).

Например, такие компоненты Euro Stoxx 50, как ING Group (ING), SAP (SAP) и Banco Santander (SAN), имеют АДР, зарегистрированные на Нью-Йоркской фондовой бирже.

Индекс Stoxx Europe 600

Индекс Stoxx Europe 600 основан на индексе общего рынка Европы STOXX и является частью популярного индекса Stoxx Global 1800.

Он имеет фиксированное количество 600 компонентов, представляющих компании крупной, средней и малой капитализации из 17 стран Европы: Австрии, Бельгии, Дании, Финляндии, Франции, Германии, Ирландии, Италии, Люксембурга, Нидерландов, Норвегии, Польши, Португалия, Испания, Швеция, Швейцария и Великобритания.

По состоянию на 10 июня 2021 г. некоторые компоненты Euro Stoxx 50 включали (также указаны сектор и страна проживания):

• Nestle: Продукты питания, напитки и табачные изделия, Швейцария

• ASML Holding: Technology, Нидерланды

• Рош Холдинг: Здравоохранение, Швейцария

• Новартис: Здравоохранение, Швейцария

• LVMH Moet Hennessy: потребительские товары и услуги, Франция.

• Unilever: Личная гигиена, аптеки и продуктовые магазины, Великобритания.

• SAP: Технология, Германия

• AstraZeneca: Здравоохранение, Великобритания

• Linde: Chemicals, Германия

• Ново Нордиск: Здравоохранение, Дания

Stoxx Global 1800

Индекс Stoxx Global 1800 состоит из фиксированного количества 1800 компонентов с наиболее развитых рынков мира. Его намерение состоит в том, чтобы обеспечить широкое, но жидкое воздействие.

Индекс Stoxx Global 1800 состоит из акций 600 европейских, 600 американских и 600 акций азиатско-тихоокеанского региона. Фактически, они представлены индексом Stoxx Europe, индексом Stoxx North America 600 и индексом Stoxx Asia/Pacific 600.

По состоянию на 11 июня 2021 г. некоторые компоненты Euro Stoxx 50 включали (также указаны сектор и страна проживания):

• Apple: Технология, США

• Microsoft: Technology, США

• Amazon: Технология, США

• Королевский банк Канады: банки, Канада

• Toyota Motors: Автомобили и запчасти, Япония

• Группа Softbank: Телекоммуникации, Япония

• Mitsui & Co: Промышленные товары и услуги, Япония

• Unilever: магазины средств личной гигиены, аптеки и продуктовые магазины, Великобритания.

• Novo Nordisk: Здравоохранение, Дания

Индекс Euro Stoxx 50 ESG

Индекс Euro Stoxx 50 является отражением индекса Euro Stoxx 50, но со стандартизированными экологическими, социальными и зелеными (ESG) экранами, применяемыми к глобальным стандартам, сомнительному оружию, энергетическому углю, военным контрактам и табаку.

Компании из Euro Stoxx 50 удаляются до тех пор, пока не будет исключено 20% исходных компонентов. Затем каждый компонент заменяется компанией Euro Stoxx с более высоким показателем ESG из того же сектора, что и исключенный компонент.

По состоянию на 11 июня 2021 г. некоторые компоненты индекса ESG Euro Stoxx 50 включали (также указаны сектор и страна проживания):

• ENI: Energy, Италия

• Pernod Ricard: Продукты питания, напитки и табачные изделия, Франция

• Worldline: Промышленные товары и услуги, Франция.

• Danone: Продукты питания, напитки и табачные изделия, Франция

• Daimler: Автомобили и запчасти, Германия

• Deutsche Post: Промышленные товары и услуги, Германия

• Vinci: Строительство и материалы, Франция

Индексы устойчивого развития

STOXX предоставляет проверенные ESG версии более 40 своих эталонных тестов. К ним относятся Stoxx Europe 600 ESG-X, Stoxx USA 500 ESG-X и Stoxx Global 1800 ESG-X.

STOXX Часто задаваемые вопросы

Включает ли STOXX британские компании?

Да. Хотя в индекс Euro Stoxx 50 не входят компании из Соединенного Королевства, в него входят некоторые другие индексы STOXX.

Например, британские компании Unilever и AstraZeneca являются двумя компонентами, составляющими индекс Stoxx Euro 600.

Какие аналоги STOXX 50 и STOXX 600 существуют в США?

Поскольку индекс Euro Stoxx 50 является индексом крупных европейских компаний с «голубыми фишками», промышленный индекс Доу-Джонса (DJIA) представляет собой хороший американский эквивалент.

DJIA отслеживает 30 крупнейших публичных акций «голубых фишек», торгуемых на Нью-Йоркской фондовой бирже и NASDAQ. По состоянию на июнь 2021 года в индекс Dow входили такие компании, как Apple, Coca-Cola Company, Goldman Sachs, Walmart и The Walt Disney Company.

Stoxx 600 стремится предложить более широкий доступ к европейским компаниям. Таким образом, его часто называют близкой европейской альтернативой индексу Standard & Poor's 500 (S&P 500).

S&P 500 — широко диверсифицированный индекс, состоящий из 500 крупнейших компаний США.

Имеют ли S&P и MSCI европейские индексы?

Индекс S&P Europe 350 включает в себя 350 крупных компаний «голубых фишек» из 16 развитых европейских рынков. Между тем, индекс MSCI Europe ищет акции с большой и средней капитализацией в 15 развитых странах Европы.

Какие страны составляют самую высокую концентрацию в STOXX 50?

Франция (17 компонентов) и Германия (16 компонентов) — две страны с самой высокой концентрацией в STOXX 50. За ними следуют Нидерланды (6), Испания (4), Италия (3), Ирландия (2). ), Бельгии (1) и Финляндии (1).

Особенности

• Индексы STOXX лицензированы для более чем 500 компаний по всему миру, включая крупнейших в мире эмитентов финансовых продуктов, владельцев капитала и управляющих активами.

• Самым популярным индексом STOXX является Euro Stoxx 50, ведущий европейский индекс голубых фишек, охватывающий 50 акций из 8 стран еврозоны: Бельгии, Финляндии, Франции, Германии, Ирландии, Италии, Нидерландов и Испании.

• STOXX, дочерняя компания Deutsche-Borse Group (код акций: DBOEF), является ведущим поставщиком рыночных индексов, представляющих европейские и мировые рынки.

• Индексы STOXX используются в качестве базового инструмента для финансовых продуктов, таких как ETF, фьючерсы и опционы и структурированные продукты, а также для измерения рисков и результатов.