Garanterad minsta uttagsförmån (GMWB)

Vad är en garanterad minsta uttagsförmån (GMWB)?

En garanterad minimiuttagsförmån (GMWB) är en typ av ryttare eller kontrakt kopplat till vissa livräntaförsäkringar. Det garanterar försäkringstagaren en jämn ström av årliga uttag genom återbetalning av alla premier som betalats in i avtalet, oavsett en investerings resultat, genom en serie årliga uttag. En GMWB är till skillnad från en garanterad minimiinkomstförmån (GMIB), där den senare erbjuder en utbetalning av specificerad periodisk minimiinkomst efter en vänteperiod, oavsett den rörliga annuitetens investeringsresultat.

Förstå garanterad minsta uttagsförmån (GMWB)

Ryttare med garanterad lägsta uttagsförmån (GMWB) är tillgängliga för vissa produkter med fast annuitet och rörlig livränta. Under marknadsnedgångar kan försäkringstagaren, eller livräntetagaren, ta ut en maximal procentandel av hela sina investeringar i livräntan. Årliga maximala procentsatser som är tillgängliga för uttag varierar med kontrakt men är vanligtvis mellan 5 % och 10 %. av det ursprungliga investeringsbeloppet. Tills utarmningen av den totala initiala investeringen har uppnåtts, kan livräntetagaren fortsätta att få inkomst under ångerfristen.

En GMWB skyddar livräntetagare mot investeringsförluster utan att förlora fördelen med uppåtvinst. Anta till exempel att Jamies initiala investering var 100 000 USD. Men på grund av nedgångar i ekonomin är den investeringen nu bara värd 85 000 dollar. Eftersom Jamie hade köpt en garanterad lägsta uttagsförmån med en sats på 10 %, kommer hon att kunna aktivera ryttarkontraktet för att dra ut en viss procentsats varje år ($8 500 i det här fallet) tills hon återställer hela $100 000 initialinvesteringen.

I vissa fall inkluderar GMWB-åkare möjligheten att ta ut högre belopp när marknaden blomstrar och livräntefonden växer. Genom att använda dessa ryttare kan livräntetagaren potentiellt ta ut inkomster som är högre än den maximala investeringen. Om du tittar på exemplet ovan, säg att den initiala investeringen nu är värd $150 000. Om Jamies ryttare inkluderar en klausul där hon kan realisera 2% av den intjänade vinsten, kan hon ta ut mer än de årliga $8 500. Detta scenario är tillämpligt om hennes ryttare inkluderade förmågan att anpassa sig till gynnsamma marknadstrender.

Hur beräknas en GMWB?

Det belopp som är tillgängligt för uttag kan också kopplas till en försäkringstagares ålder när de börjar göra uttag.

Till exempel kan ryttaravtalet tillåta dig att ta 4 % av dina investeringar om du börjar ta uttag mellan 60 och 64 år. Inkomsten ökar till 4,5 % om du börjar ta dem mellan 65 och 69 år. Uttag efter 70 års ålder kan vara 5 %. Före 59½ års ålder kan uttag från livränta bli föremål för förtida uttagsstraff på 10 % av Internal Revenue Service.

Villkoren för GMWB-åkare inklusive avgifter varierar beroende på leverantör, som vanligtvis är ett försäkringsbolag. Andra tillgängliga livränta-åkare inkluderar garanterade livstidsuttagsförmåner och garanterade lägsta ackumuleringsförmåner.

##Höjdpunkter

• En garanterad minimiuttagsförmån (GMWB) garanterar en försäkringstagares inkomst genom alla typer av marknadsaktiviteter.

– Dessa typer av ryttare är designade för att skydda försäkringstagarna under nedgångar på marknaden.

– Maximala uttag är vanligtvis mellan 5 % till 10 %.