Regtech

Vad är RegTech?

Regtech är hanteringen av regulatoriska processer inom finansbranschen genom teknik. De huvudsakliga funktionerna i regtech inkluderar regulatorisk övervakning, rapportering och efterlevnad.

Förstå RegTech

Regtech är en gemenskap av teknikföretag som löser de utmaningar som uppstår från en teknikdriven ekonomi genom automatisering. Ökningen av digitala produkter har ökat dataintrång, cyberhacker, penningtvätt och andra bedrägliga aktiviteter.

Med användningen av big data och maskininlärningsteknik minskar regtech risken för ett företags efterlevnadsavdelning genom att erbjuda data om penningtvättsaktiviteter som bedrivs online – aktiviteter som ett traditionellt efterlevnadsteam kanske inte är insatt i på grund av ökningen av underjordiska marknadsplatser online .

Regtech-verktyg försöker övervaka transaktioner som sker online i realtid för att identifiera problem eller oegentligheter i den digitala betalningssfären. Eventuella extremvärden vidarebefordras till finansinstitutet för att analysera och avgöra om bedräglig aktivitet äger rum. Institutioner som tidigt identifierar potentiella hot mot finansiell säkerhet kan minimera riskerna och kostnaderna i samband med förlorade pengar och dataintrång.

Regtech, eller RegTech, består av en grupp företag som använder cloud computing -teknik genom software-as-a-service (SaaS) för att hjälpa företag att följa reglerna effektivt och billigare. Regtech är även känd som regulatorisk teknologi.

Regtech-företag samarbetar med finansiella institutioner och tillsynsorgan, använder molnberäkningar och big data för att dela information. Cloud computing är en lågkostnadsteknik där användare kan dela data snabbt och säkert med andra enheter.

En bank som tar emot enorma mängder data kan tycka att det är för komplext, dyrt och tidskrävande att gå igenom. Ett regtech-företag kan kombinera komplex information från en bank med data från tidigare regulatoriska misslyckanden för att förutsäga potentiella riskområden som banken bör fokusera på. Genom att skapa de analysverktyg som behövs för att dessa banker ska kunna följa regleringsorganet, sparar regtech-företaget banken tid och pengar. Banken har också ett effektivt verktyg för att följa regler som fastställs av finansiella myndigheter.

Finansiella institutioner och tillsynsmyndigheter använder båda Regtech för att hantera komplicerade efterlevnadsprocesser.

RegTechs historia

Efter finanskrisen 2008 inledde en ökad reglering av finanssektorn. Det skedde också en ökning av den disruptiva användningen av teknik inom finanssektorn. Teknikgenombrott ledde till en ökning av antalet fintech -företag som skapar teknikdrivna produkter för att förbättra kundupplevelsen och engagemanget med finansiella institutioner.

Beroendet på konsumentdata för att producera digitala produkter har lett till oro bland tillsynsorgan som kräver fler lagar om användning och distribution av datasekretess. Kopplingen av fler regleringsåtgärder och lagar med en sektor som är mer beroende av teknik skapade behovet av regleringsteknik.

Från och med mitten av 2018 har avreglering i USA – vilket kan ses i avvecklingen av Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act (Dodd-Frank)-reglerna – lett till en avmattning i regtech-företagens finansieringsaffärer, även om efterlevnaden börda bör fortfarande underblåsa strävan mot större automatisering.

Egenskaper hos RegTech

Några av de viktiga egenskaperna hos regtech inkluderar smidighet, snabbhet, integration och analys.

Regtech kan snabbt separera och organisera röriga och sammanflätade datamängder genom extrahera och överföra laddningstekniker. Regtech kan också användas för att snabbt generera rapporter. Den kan också användas för integrationsändamål för att få lösningar igång på kort tid. Slutligen använder regtech analytiska verktyg för att bryta stora datamängder och använda dem för olika ändamål.

###RegTech-applikationer

Regtech verkar inom olika sfärer av det finansiella och reglerande området. Ett antal projekt som regtech automatiserar inkluderar övervakning av anställda, hantering av efterlevnadsdata, förebyggande av bedrägerier och funktioner för revisionsspår.

Ett regtech-företag kan inte bara samarbeta med vilken finansiell institution eller tillsynsmyndighet som helst eftersom det kan ha olika mål och strategier som skiljer sig från de andra parterna. Till exempel kan en regtech som försöker identifiera kreditkortsbedrägerier i ekosystemet för digitala betalningar inte utveckla en relation med ett värdepappersföretag som berörs av dess anställdas aktiviteter online eller Securities and Exchange Commission (SEC) vars aktuella problem kan vara en ökning av insiderhandel.

###regtech-företag

Några exempel på anmärkningsvärda regtech-företag och de verktyg de har skapat inkluderar:

• IdentityMind Global: Tillhandahåller antibedrägeri- och riskhanteringstjänster för digitala transaktioner genom att spåra betalningsenheter.

• Trunomi: Hanterar på ett säkert sätt samtycket att använda kundens personuppgifter.

• Suade: Hjälper banker att skicka in obligatoriska regulatoriska rapporter utan störningar i deras arkitektur.

• Silverfinch: Kopplar samman kapitalförvaltare och försäkringsgivare genom ett fonddataverktyg för att uppfylla Solvens II- kraven.

• PassFort: Automatiserar insamling och lagring av kunddue diligence-data.

• Fondrecs: Övervakar hur data hanteras och bearbetas av fondbranschen.

##Höjdpunkter

– RegTech är ledningen av regulatoriska processer inom finansbranschen.

• De huvudsakliga funktionerna för regtech inkluderar regulatorisk övervakning, rapportering och efterlevnad.

– Den består av en grupp företag som hjälper företag att följa regelverk effektivt och billigare.