Zacks Investment Research
Vad är Zacks Investment Research?
Zacks Investment Research är ett amerikanskt företag dedikerat till produktion av oberoende forskning och investeringsrelaterat innehåll. Det grundades 1978 av Len Zacks, baserat på hans insikter när han fortsatte med sin doktorsexamen. vid MIT.
Företaget förser professionella investerare med finansiell data och analys för att hjälpa till att fatta bättre investeringsbeslut för egna konton och kunders investeringskonton. Zacks är förmodligen mest känd för sitt omfattande utbud av uppskattningar av konsensusvinst per aktie (EPS). På senare tid har företaget flyttat till andra relaterade områden, inklusive forskningsrapporter,. rekommendationssammanfattningar om olika aktier,. aktiekurser, fonder, diagram och tabeller, och en mängd andra investeringsverktyg och data.
Förstå Zacks Investment Research
Zacks använder ett kvantitativt aktievärderingssystem som är rent matematiskt, vilket innebär att de inte påverkas av individuella analytikers fördomar eller preferenser. Betygssystemet är starkt beroende av vinst per aktie (EPS) relaterade mätvärden, såsom revideringar av ett företags prognostiserade vinst.
Dessa betyg är baserade på forskning gjord av amerikanska mäklarfirmor. Varje dag samlar företaget in elektroniska dataflöden och tryckt forskning om mer än 8 500 nordamerikanska börsnoterade företag från 185 mäklarfirmor. Genom att kombinera och aggregera åsikter från tusentals analytiker kan företaget identifiera expertkonsensus om vinstpotentialen för vissa aktier.
Zacks rankas
En nyckelkomponent i Zacks forskningsprodukter är Zacks Ranks, en uppsättning investeringsbetyg som grupperar aktieprodukter efter deras intjäningspotential. Zacks Ranks, som ursprungligen lanserades för aktierankningar, är nu tillgängligt för fonder, börshandlade fonder och andra fordon.
Zacks Ranks tilldelar aktier i fem kategorier, från "starkt köp" till "starkt sälj", baserat på den sammanlagda analysen av flera mäklarbedömningar. Enligt företaget har Zacks "Strong Buy"-aktier genererat bättre än 25 % årlig genomsnittlig avkastning och överträffat S&P 500 på 26 år av 30.
Zacks Ranks använder fyra kriterier för att bedöma inkomstpotential:
Avtal: i vilken utsträckning mäklaranalytiker är eniga i att bedöma förändringen i en akties värdering.
Magnitude: storleken på den senaste förändringen i analytikers konsensus.
Uppsida: skillnaden mellan den uppskattade förändringen, beräknad av Zacks, jämfört med konsensusuppskattningen.
Överraskning: förekomsten av positiva resultatöverraskningar under de senaste kvartalen.
Dessa rankningar är baserade på Len Zacks insikt att "revidering av vinstuppskattningar är den mest kraftfulla kraften som påverkar aktiekurserna." När en akties vinstuppskattningar revideras uppåt kommer institutionella köpare vanligtvis att utöka sina positioner och därigenom lyfta upp priserna på det värdepapperet. Eftersom det tar lång tid för stora köpare att utöka sina positioner kan en liten individuell investerare snabbt dra fördel av den förväntade prisuppgången.
#1
Zacks Ranks är ett system som värderar aktier mellan ett och fem. Till skillnad från de flesta klassificeringssystem betyder Zacks Rank nummer 1 "starkt köp".
Zacks mot Morningstar
Zacks Investment Research jämförs ofta med Morningstar Inc.,. ett Chicago-baserat investeringsanalysföretag som sammanställer data om fonder och ETF:er. Liksom Zacks publicerar Morningstar analyser och värderar fonder i en femnivåskala.
De två företagen har dock olika inställning till investeringsanalys. Medan Zacks förlitar sig på kvantitativ analys av fondens resultat, har Morningstar ett större fokus på fundamental analys. Morningstar använder också en egenutvecklad matematisk formel, baserad på tidigare resultat, för att avgöra hur varje fond rankas i sin respektive kategori. Båda företagen erbjuder gratis och betalda produkter, med olika åtkomstnivåer på varje nivå.
Exempel på Zacks Investment Research
Zacks listar flera fall av framgångsrika förutsägelser för att visa framgången för deras investeringsmodell. Ett exempel är LSB Industries (LSX), som fick ett "starkt köp" i juli 2012 i väntan på ett potentiellt utbrott under de kommande tre månaderna.
"Strong Buy"-betyget indikerade att mäklaranalytiker hade reviderat sina vinstberäkningar för LSX och sannolikt kommer att fortsätta att revidera sina prognoser uppåt. Inom tre månader, efter flera uppåtgående revideringar, hade LSX returnerat 36 % vinster till investerare som använde Zacks Research, jämfört med 5 % avkastning av S&P 500.
Poängen
Zacks Investment Research är ett av många företag som publicerar data och analyser av fonder, aktier och andra investeringsinstrument. Zacks sticker dock ut för sitt unika kvantitativa tillvägagångssätt, med fokus på reviderade vinstuppskattningar som nyckeln till att identifiera starka prestationer. Eftersom mäklaranalytiker tenderar att vara extremt konservativa när det gäller att revidera sina uppskattningar, kan dessa revideringar vara indikatorer på stark framtida utveckling.
Höjdpunkter
– Företaget är känt för "Zacks Ranks", aktiebetyg på en skala från ett till fem. En rankning av #1 betyder "starkt köp."
– Zacks Investment Research är ett amerikanskt företag som producerar oberoende forskning och investeringsinnehåll.
– Förutom "Zacks Ranks" för aktiekurser har bolaget även infört betyg för fonder och ETF:er.
- Zacks Research är känt för sitt fokus på revidering av vinstuppskattningar, som Len Zacks beskrev som "den mest kraftfulla kraften som påverkar aktiekurserna."
– Zacks grundades 1978 av Len Zacks, en Ph.D. forskare från MIT.
Vanliga frågor
Hur mycket kostar Zacks Stock Screener?
Zacks Premium-skärmar är tillgängliga med ett premiummedlemskap, prissatt till $249 per år. Denna produkt är också tillgänglig för högre nivåer, med priser som sträcker sig så högt som $2995 per år.
Vad är Zacks ETF-rankning?
Zacks ETF Rank är ett liknande rankningssystem som försöker identifiera börshandlade fonder som har en gynnsam ettårsutsikt. Dessa rankningar är baserade på ett brett utbud av kvantitativa mätvärden, såsom kostnadsförhållande, momentum, avkastning och tillgångarna i varje ETF.
Vad är Zacks branschrankning?
Zacks Industry Rank är den genomsnittliga Zacks Rank för alla företag i en specifik industrisektor. Detta mått kan användas för att identifiera gynnsamma branschövergripande förhållanden som kan gynna liknande företag.
Vad är Zacks Mutual Fund Rank?
Zacks Mutual Fund Rank är ett betyg som tillämpas på fonder, på samma sätt som Zacks Ranks tilldelas enskilda aktier. Varje kvartal beräknar Zacks kvantitativa forskningsavdelning ett betyg för 19 000 olika fonder, baserat på den genomsnittliga Zacks-rankingen av aktierna som innehas av varje fond, såväl som andra kvantitativa faktorer.
Vad är Zacks Stock Screener?
The Stock Screener är en betald produkt av Zacks Investment Research som låter en investerare sortera och söka efter aktier enligt önskvärda mätvärden, såsom prisförändringar, utdelningar eller avkastning på investeringen. I enlighet med deras fokus på vinstuppskattningar tillåter Zacks Stock Screener också investerare att sortera aktier efter deras Zacks Rank och förändringar i deras vinst per aktie.
