رسوم السمسرة
ما هي رسوم السمسرة؟
رسوم السمسرة هي رسوم أو عمولة يتقاضاها الوسيط لتنفيذ المعاملات أو تقديم خدمات متخصصة نيابة عن العملاء. يتقاضى الوسطاء رسوم وساطة مقابل خدمات مثل المشتريات والمبيعات والاستشارات والمفاوضات والتسليم.
هناك العديد من حالات رسوم السمسرة المفروضة في مختلف الصناعات مثل الخدمات المالية والتأمين والعقارات وخدمات التوصيل ، من بين أمور أخرى.
فهم رسوم الوساطة
تستند رسوم السمسرة ، والمعروفة أيضًا باسم رسوم الوسيط ، إلى نسبة مئوية من المعاملة ، أو كرسوم ثابتة ، أو مزيج من الاثنين. تختلف رسوم السمسرة حسب الصناعة ونوع الوسيط.
في صناعة العقارات ، عادةً ما تكون رسوم السمسرة رسومًا ثابتة أو نسبة مئوية معيارية تُفرض على المشتري أو البائع أو كليهما. يساعد وسطاء الرهن العقاري المقترضين المحتملين في العثور على قروض الرهن العقاري وتأمينها ؛ تتراوح الرسوم المرتبطة بها بين 1٪ و 2٪ من مبلغ القرض.
في صناعة التأمين ، يمثل الوسيط ، على عكس الوكيل ، مصالح العميل وليس شركة التأمين. يجد السماسرة أفضل بوالص التأمين لتلبية احتياجات العملاء وسوف يفرضون رسومًا على خدماتهم. في حالات نادرة ، قد يقوم السماسرة بتحصيل رسوم من كل من شركة التأمين والفرد الذي يشتري بوليصة التأمين.
في صناعة الأوراق المالية المالية ، يتم فرض رسوم وساطة لتسهيل التداول أو لإدارة حسابات الاستثمار أو الحسابات الأخرى. الأنواع الرئيسية الثلاثة للوسطاء الذين يتقاضون رسومًا هي الخدمة الكاملة والخصم وعبر الإنترنت.
توزيع رسوم السمسرة في الأسهم
رسوم وساطة كاملة الخدمات
وسطاء الخدمات الكاملة مجموعة واسعة من المنتجات والخدمات مثل التخطيط العقاري والاستشارات الضريبية وإعدادها ، والخدمات المالية الأخرى إما شخصيًا أو عبر الهاتف. نتيجة لذلك ، يكسبون أكبر رسوم السمسرة. منذ وقت ليس ببعيد ، لم يكن من غير المألوف أن يتقاضى وسيط كامل الخدمات ما يزيد عن 100 دولار لكل صفقة للأوامر المقدمة مع وسيط بشري.
تتراوح العمولة القياسية للوسطاء ذوي الخدمات الكاملة اليوم بين 1٪ إلى 2٪ من الأصول المُدارة للعميل. على سبيل المثال ، يريد تيم شراء 100 سهم من الشركة "أ" بسعر 40 دولارًا لكل سهم. يحصل وسيط Tim على عمولة قدرها 80 دولارًا أمريكيًا لتسهيل المعاملة (40 دولارًا أمريكيًا / سهم × 100 سهم = 4000 دولار أمريكي ، 4000 دولار أمريكي × 0.02 عمولة = 80 دولار أمريكي). عندما يتم إضافة العمولة ، فإن التكلفة الإجمالية للتجارة هي 4000 دولار + 80 دولار = 4080 دولار.
رسوم 12B-1 هي رسوم متكررة يتقاضاها الوسيط مقابل بيع صندوق استثمار مشترك. تتراوح الرسوم من 0.25٪ إلى 0.75٪ من القيمة الإجمالية للتجارة. تتراوح رسوم الصيانة السنوية من 0.25٪ إلى 1.5٪ من الأصول.
خصم رسوم السمسرة
نظرًا لأن وسطاء الخصم يقدمون مجموعة أضيق من المنتجات ولا يقدمون أي مشورة استثمارية ، فإنهم يفرضون رسومًا أقل من وسطاء الخدمة الكاملة. يتقاضى وسطاء الخصم رسومًا ثابتة لكل معاملة تجارية. تتراوح الرسوم الثابتة لكل صفقة من أقل من 5 دولارات إلى أكثر من 30 دولارًا لكل صفقة. عادة ما تكون رسوم صيانة الحساب حوالي 0.5٪ سنويًا بناءً على الأصول المحتفظ بها.
رسوم الوساطة على الإنترنت
الوسطاء عبر الإنترنت لديهم رسوم السمسرة الأقل تكلفة. يتمثل دورهم الأساسي في السماح للمستثمرين بإجراء التداول عبر الإنترنت. خدمة العملاء محدودة. قام العديد من الوسطاء عبر الإنترنت بإزالة رسوم عمولة محددة للتداولات على أسهم الأسهم ، ولكن لا تزال رسوم العمولة على الخيارات أو تداولات العقود الآجلة سارية. تختلف الرسوم وقد تستند إلى رسوم لكل عقد أو لكل سهم. تختلف رسوم صيانة الحساب بين 0 دولارًا و 50 دولارًا لكل حساب سنويًا.
تخفيض رسوم السمسرة إلى الصفر
يمكن للمستثمرين تخفيض رسوم صيانة الحساب من خلال مقارنة الوسطاء والخدمات المقدمة وأتعابهم. يمكن أن يساعد شراء صناديق الاستثمار غير المحملة أو الاستثمارات الخالية من الرسوم في تجنب الرسوم لكل عملية تداول. من المهم قراءة جدول الرسوم أو الخطوط الدقيقة وطرح الأسئلة حول أي رسوم يتم تحصيلها.
اليوم ، تقدم العديد من المنصات عبر الإنترنت مثل Robinhood تداولًا بقيمة 0 دولار في العديد من الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة (بالإضافة إلى العديد من المنصات الأخرى التي انضمت منذ ذلك الحين إلى الحركة الخالية من العمولات). كان اختفاء رسوم السمسرة المباشرة للصفقات نتيجة المنافسة الشديدة التي أدت إلى ضغط الرسوم. بدلاً من ذلك ، تكسب هذه الخدمات الأموال عن طريق بيع تدفق الطلبات أو إقراض مراكز الأسهم الخاصة بك للبائعين على المكشوف.
تم أيضًا ضغط رسوم إدارة الأموال من خلال الخدمات عبر الإنترنت المسماة roboadvisors ، والتي تستخدم الخوارزميات لإنشاء محفظة استثمارية مثالية والحفاظ عليها تلقائيًا. تتقاضى هذه الخدمات رسومًا أقل بكثير من المستشار البشري ، غالبًا ما تكون 0.25٪ إلى 0.50٪ فقط سنويًا على أساس الأصول المحتفظ بها ، وبعضها أقل.
يسلط الضوء
الأنواع الثلاثة الرئيسية لوسطاء صناعة الأوراق المالية المالية الذين يتقاضون رسومًا هي الخدمة الكاملة والخصم وعبر الإنترنت.
اليوم ، تقدم العديد من منصات الوساطة عبر الإنترنت رسوم وساطة بقيمة 0 دولار أمريكي للأسهم المدرجة وصناديق الاستثمار المتداولة.
تعتمد رسوم السمسرة على نسبة مئوية من المعاملة أو رسم ثابت أو مزيج من الاثنين ، وتختلف حسب الصناعة ونوع الوسيط.
يتقاضى الوسيط أو الوكيل رسوم وساطة لتنفيذ معاملات أو تقديم خدمات متخصصة.
التعليمات
هل من الطبيعي دفع رسوم السمسرة؟
تقليديا ، كان على معظم المستثمرين والمتداولين دفع رسوم للوسطاء لتنفيذ التداولات والحفاظ على حساباتهم. مع ظهور التداول عبر الإنترنت ، وإدارة الحسابات عبر الإنترنت ، والمنافسة الشرسة بين شركات الوساطة ، انخفضت رسوم اليوم على معظم تداولات الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة إلى الصفر في العديد من المنصات.
ما هي رسوم السمسرة النموذجية لصفقة عقارية؟
يتقاضى السماسرة والوسطاء العقاريون حوالي 5٪ إلى 6٪ من سعر بيع المنزل. غالبًا ما يتم تقسيم هذا بين وكيل البائع ووكيل المشتري. قد تتقاضى بعض شركات السمسرة العقارية المخفضة سعرًا أقل أو تقدم بدلاً من ذلك خدمة رسوم ثابتة.
ما هي العمولة النموذجية لتداولات الخيارات؟
يتقاضى العديد من الوسطاء عمولة ثابتة بالإضافة إلى رسوم لكل عقد لتداولات الخيارات. قد يكون هذا ما يعادل 5.95 دولارًا أمريكيًا + 1.00 دولارًا أمريكيًا لكل عقد (لذا ، فإن إجمالي الرسوم على صفقة مكونة من 10 عقود سيكون 5.95 دولارًا + 10 دولارات = 15.95 دولارًا أمريكيًا). سيختلف هيكل العمولة الدقيق بناءً على وسيطك ومستوى التداول الذي تقوم به معهم. على سبيل المثال ، تتقاضى E • TRADE 0.65 دولارًا أمريكيًا لكل عقد ولكن يتم تخفيضها إلى 0.50 دولار أمريكي لكل عقد للحسابات التي تحتوي على أكثر من 30 صفقة في الشهر.
أي الوسطاء يتقاضون رسومًا بقيمة 0 دولار على تداولات الأسهم؟
كانت Robinhood أول وسيط كبير عبر الإنترنت يقدم تداولًا مجانيًا في الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة في عام 2015 عندما تم إطلاق تطبيقه رسميًا. منذ ذلك الحين ، حذت العديد من شركات السمسرة حذوها ، بما في ذلك Charles Schwab و Fidelity و Merrill Edge و E * TRADE و Interactive Brokers و TD Ameritrade و Webull و JP Morgan و Vanguard و SoFi و Ally Invest (من بين آخرين). لا تزال المنصات تتقاضى عمولات للتداول في الأسهم أو الخيارات أو العقود الآجلة أو غيرها من الأوراق المالية خارج البورصة.
