Frais de courtage

Qu'est-ce qu'une commission de courtage ?

Des frais de courtage sont des frais ou une commission facturés par un courtier pour exécuter des transactions ou fournir des services spécialisés au nom de clients. Les courtiers facturent des frais de courtage pour des services tels que les achats, les ventes, les consultations, les négociations et la livraison.

Il existe de nombreux cas de frais de courtage facturés dans divers secteurs tels que les services financiers, les assurances, l'immobilier et les services de livraison, entre autres.

Comprendre les frais de courtage

Les frais de courtage, également appelés frais de courtage, sont basés sur un pourcentage de la transaction, sous forme de frais fixes ou d'un hybride des deux. Les frais de courtage varient selon l'industrie et le type de courtier.

Dans le secteur immobilier, les frais de courtage sont généralement des frais fixes ou un pourcentage standard facturé à l'acheteur, au vendeur ou aux deux. Les courtiers en hypothèques aident les emprunteurs potentiels à trouver et à obtenir des prêts hypothécaires ; leurs frais associés sont compris entre 1% et 2% du montant du prêt.

Dans l'industrie de l'assurance, un courtier, contrairement à un agent, représente les intérêts du client et non de l'assureur. Les courtiers trouvent les meilleures polices d'assurance pour répondre aux besoins des clients et facturent des frais pour leurs services. Dans de rares cas, les courtiers peuvent percevoir des frais à la fois de l'assureur et de la personne qui achète la police d'assurance.

Dans le secteur des valeurs mobilières, des frais de courtage sont facturés pour faciliter les transactions ou pour administrer des comptes de placement ou d'autres comptes. Les trois principaux types de courtiers qui facturent des frais de courtage sont le service complet, le rabais et en ligne.

Répartition des frais de courtage d'actions

Frais de courtage à service complet

Les courtiers de plein exercice offrent une vaste gamme de produits et de services tels que la planification successorale, la consultation et la préparation des déclarations de revenus et d'autres services financiers en personne ou par téléphone. En conséquence, ils gagnent les frais de courtage les plus élevés. Il n'y a pas si longtemps, il n'était pas rare qu'un courtier à service complet facture plus de 100 $ par transaction pour les commandes passées avec un courtier humain.

La commission standard pour les courtiers de plein exercice aujourd'hui se situe entre 1% et 2% des actifs gérés d'un client. Par exemple, Tim veut acheter 100 actions de la société A à 40 $ l'action. Le courtier de Tim touche une commission de 80 $ pour avoir facilité la transaction (40 $/action x 100 actions = 4 000 $, 4 000 $ x 0,02 commission = 80 $). Lorsque la commission est ajoutée, le coût total de la transaction est de 4 000 $ + 80 $ = 4 080 $.

Une commission 12B-1 est une commission récurrente qu'un courtier reçoit pour la vente d'un fonds commun de placement. Les frais varient de 0,25% à 0,75% de la valeur totale de la transaction. Les frais de maintenance annuels varient de 0,25% à 1,5% des actifs.

Frais de courtage à escompte

Étant donné que les courtiers à escompte offrent une sélection plus restreinte de produits et ne fournissent aucun conseil en placement, ils facturent des frais moins élevés que les courtiers de plein exercice. Les courtiers à escompte facturent des frais fixes pour chaque transaction commerciale. Les frais fixes par transaction varient de moins de 5 $ à plus de 30 $ par transaction. Les frais de tenue de compte sont généralement d'environ 0,5% par an en fonction des actifs détenus.

Frais de courtage en ligne

Les courtiers en ligne ont les frais de courtage les moins chers. Leur rôle principal est de permettre aux investisseurs d'effectuer des transactions en ligne. Le service client est limité. De nombreux courtiers en ligne ont supprimé les frais de commission spécifiques pour les transactions sur actions, mais les frais de commission pour les transactions sur options ou à terme s'appliquent toujours. Les frais varient et peuvent être basés sur des frais par contrat ou par action. Les frais de tenue de compte varient entre 0 $ et 50 $ par compte et par an.

Réduction des frais de courtage à zéro

Les investisseurs peuvent réduire les frais de tenue de compte en comparant les courtiers, leurs services fournis et leurs frais. L'achat de fonds communs de placement sans frais ou de placements sans frais peut aider à éviter les frais par transaction. Il est important de lire les petits caractères ou le barème des frais et de poser des questions sur les frais facturés.

Aujourd'hui, de nombreuses plateformes en ligne comme Robinhood proposent des transactions à 0 $ sur de nombreuses actions et ETF (ainsi que sur de nombreux autres qui ont depuis rejoint le mouvement sans commission). La disparition des frais de courtage purs et simples pour les transactions a été le résultat d'une concurrence intense qui a entraîné une compression des frais. Ces services gagnent plutôt de l'argent en vendant votre flux d'ordres ou en prêtant vos positions boursières à des vendeurs à découvert.

Les frais de gestion de l'argent ont également été comprimés grâce à des services en ligne appelés roboadvisors,. qui utilisent des algorithmes pour établir et maintenir automatiquement un portefeuille d'investissement optimal. Ces services facturent beaucoup moins qu'un conseiller humain, souvent seulement 0,25 % à 0,50 % par an en fonction des actifs détenus, certains encore moins.

Points forts

Les trois principaux types de courtiers du secteur des valeurs mobilières qui facturent des frais de courtage sont les courtiers à service complet, à escompte et en ligne.
Aujourd'hui, de nombreuses plateformes de courtage en ligne offrent des frais de courtage de 0 $ pour les actions cotées et les FNB.
Les frais de courtage sont basés sur un pourcentage de la transaction, sous forme de frais fixes ou d'un hybride des deux, et varient selon l'industrie et le type de courtier.
Un courtier ou un agent facture des frais de courtage pour exécuter des transactions ou fournir des services spécialisés.

FAQ

Est-il normal de payer des frais de courtage ?

Traditionnellement, la plupart des investisseurs et des commerçants devaient payer des frais à leurs courtiers pour exécuter des transactions et gérer leurs comptes. Avec l'avènement du trading sur Internet, de la gestion de compte en ligne et de la concurrence féroce entre les sociétés de courtage, les frais actuels sur la plupart des transactions sur actions et ETF sont tombés à zéro sur plusieurs plateformes.

Quels sont les frais de courtage typiques pour une transaction immobilière ?

Les agents immobiliers et les courtiers immobiliers facturent généralement environ 5% à 6% du prix de vente d'une maison. Ceci est souvent partagé entre l'agent du vendeur et l'agent de l'acheteur. Certaines agences de courtage immobilier à escompte peuvent facturer un taux inférieur ou offrir à la place un service à frais fixes.

Qu'est-ce qu'une commission typique pour les transactions sur options ?

De nombreux courtiers facturent une commission fixe plus des frais par contrat pour les transactions sur options. Cela pourrait être quelque chose comme 5,95 $ + 1,00 $ par contrat (ainsi, les frais totaux sur un échange de 10 lots seraient de 5,95 $ + 10 $ = 15,95 $). La structure exacte des commissions variera en fonction de votre courtier et du niveau de négociation que vous effectuez avec lui. Par exemple, E•TRADE facture 0,65 $ par contrat, mais est réduit à 0,50 $ par contrat pour les comptes avec plus de 30 transactions par mois.

Quels courtiers facturent des frais de 0 $ sur les transactions boursières ?

Robinhood a été le premier grand courtier en ligne à proposer le trading gratuit d'actions et d'ETF en 2015 lors du lancement officiel de son application. Depuis lors, de nombreuses maisons de courtage ont emboîté le pas, notamment Charles Schwab, Fidelity, Merrill Edge, E*TRADE, Interactive Brokers, TD Ameritrade, Webull, JP Morgan, Vanguard, SoFi et Ally Invest (entre autres). les plates-formes facturent toujours des commissions pour la négociation d'actions, d'options, de contrats à terme ou d'autres titres non boursiers de gré à gré.