Investissement prudent

Qu'est-ce qu'un investissement prudent ?

Un investissement prudent fait référence à l'utilisation reconnue d'actifs financiers qui conviennent aux buts et objectifs d'un investisseur. Un investissement prudent tient compte du profil risque/rendement et de l'horizon temporel d'un investisseur.

Les fiduciaires (tels que les conseillers financiers, les avocats, les CPA et les promoteurs de régimes de retraite), à qui un investisseur confie des investissements prudents, doivent s'assurer qu'un investissement choisi a du sens dans le portefeuille global de leur client et que les frais ne nuiront pas de manière significative aux rendements de l'investissement .

Comment fonctionne l'investissement prudent

Les bons fiduciaires surveillent la performance des investissements qu'ils ont sélectionnés pour leurs clients afin de s'assurer qu'ils atteignent leurs objectifs déclarés. La règle de l'investisseur prudent précise que les fiduciaires doivent prendre des décisions judicieuses en matière de gestion de l'argent de leurs clients sur la base des informations disponibles. Le résultat de leur décision d'investissement, qu'il soit bon ou mauvais, n'est pas un facteur déterminant si l'investissement est considéré comme prudent.

La règle de la personne prudente (anciennement connue sous le nom de « règle de l'homme prudent ») est une maxime juridique limitant la discrétion permise dans la gestion du compte d'un client aux types de placements qu'une personne prudente recherchant un revenu raisonnable et la préservation du capital pourrait acheter pour son propre portefeuille.

Les investisseurs peuvent augmenter la probabilité de faire un investissement prudent en suivant ces trois recommandations :

• Classes d'actifs diversifiées : Les investisseurs peuvent réduire la volatilité globale de leurs portefeuilles en investissant dans différents types d'actifs. Par exemple, le portefeuille de Mark peut être composé d'actions, d'obligations, de matières premières, de cryptomonnaies et de devises. Si les actions sont dans un marché baissier, les pertes de Mark peuvent être compensées par des gains dans ses avoirs en crypto-monnaie. Il est prudent pour les investisseurs d'allouer une plus petite proportion de leurs portefeuilles à des actifs plus risqués, tels que les actions à petite capitalisation et les matières premières.

• Rééquilibrage : un investissement prudent nécessite que les investisseurs rééquilibrent périodiquement leurs portefeuilles. Par exemple, si la composante actions du portefeuille de Jennifer passe de 40 % à 65 % après une année de gains constants, il est prudent de ramener ses avoirs en actions à 40 % en vendant une partie des rendements excédentaires et en achetant d'autres catégories d'actifs qui sont actuellement en disgrâce.

• Minimiser les frais : Un investissement prudent consiste à réduire les frais et les commissions. Les fonds négociés en bourse (ETF) permettent aux investisseurs d'acheter un portefeuille d'actions sélectionnées sans payer de commission pour chaque transaction.

Exemple de règle d'investisseur prudent

Si un planificateur financier conseillait à un client de 70 ans d'investir tout son argent dans une seule action, cela ne serait pas considéré comme un investissement prudent, même si la valeur de l'action montait en flèche et que l'investisseur vendait juste au bon moment pour faire un bénéfice substantiel. Il s'agit d'un investissement imprudent car placer tout l'argent de l'investisseur dans une seule action est une stratégie risquée, d'autant plus que l'investisseur approche de l'âge de la retraite.

Points forts

• La règle de l'investisseur prudent précise que les fiduciaires doivent prendre des décisions judicieuses en matière de gestion de l'argent de leurs clients sur la base des informations disponibles .

• Les bons fiduciaires surveillent la performance des investissements qu'ils ont sélectionnés pour leurs clients afin de s'assurer qu'ils atteignent leurs objectifs déclarés.

• Un investissement prudent fait référence à l'utilisation reconnue d'actifs financiers qui sont adaptés aux buts et objectifs d'un investisseur.