Að fullu fjármagnað

Hvað er að fullu fjármagnað?

Fullfjármögnuð er lýsing á lífeyrissjóði sem hefur nægar eignir til að standa straum af öllum áföllnum bótum sem hún ber og getur þannig staðið við framtíðarskuldbindingar sínar.

Til að vera að fullu fjármögnuð þarf áætlunin að geta staðið undir öllum væntanlegum greiðslum til bæði núverandi og væntanlegra lífeyrisþega. Stjórnandi áætlunar er fær um að spá fyrir um fjárhæðina sem þarf á ársgrundvelli. Fjármögnunarstaða er almennt ákvörðuð af utanaðkomandi tryggingafræðingum áætlunarinnar. Þetta getur hjálpað til við að ákvarða fjárhagslega heilsu lífeyrissjóðsins. Fullfjármögnuð er hægt að bera saman við vanfjármagnaðan lífeyri, sem á ekki nægar veltufjármunir til að standa straum af skuldbindingum sínum.

Skilningur að fullu fjármagnaður

Fyrirtæki dreifa árlegum bótayfirlitum sem tilgreina hvort lífeyriskerfið sé að fullu fjármagnað eða ekki. Starfsmenn geta notað þetta til að ákvarða fjárhagslegan styrk áætlunarinnar.

Fullfjármögnuð lífeyrisáætlun er áætlun sem hefur fjárhagslegan stöðugleika til að greiða núverandi og framtíðarbætur til lífeyrisþega. Áætlunin er háð eiginfjárframlögum og ávöxtun fjárfestinga til að ná stöðugleika.

staða áætlunar vísar til fjárhæðar uppsafnaðra eigna (af öllum eignum sem þarf til fullrar fjármögnunar) sem hefur verið lagt til hliðar til greiðslu eftirlaunabóta. Jafnan til að ákvarða fjármögnuð stöðu áætlunar er:

Fjármögnuð staða = áætlunareignir - áætluð ávinningsskuldbinding (PBO)

Til dæmis, í júlí 2019, tilkynnti CalPERS (California Public Employees' Retirement System) sjóðurinn fjármögnuð stöðu upp á 70% í lok 30. júní fjárhagsárs. Þetta var minna en eitt prósentustigi frá því fjárhagsári sem lauk 30. júní 2018, samkvæmt skýrslum áætlunarinnar. Í júlí 2019 var stærð CalPERS sjóðsins meira en $370 milljarðar .

Vanfjármögnuð lífeyrir er vaxandi vandamál þar sem þeir geta ekki staðið við sjóðstreymi lífeyris sem lofað er núverandi og eftirlaunafólki. Offjármögnuð áætlun er aftur á móti eftirlaunaáætlun fyrirtækis sem hefur fleiri eignir en skuldir. Með öðrum orðum, það er afgangur af því fé sem þarf til að standa straum af núverandi og framtíðarlífeyristöku. Þrátt fyrir að löglega sé hægt að skrá þennan afgang sem fyrirtækistekjur er ekki hægt að greiða hann út til hluthafa fyrirtækja eins og aðrar tekjur þar sem hann er frátekinn fyrir núverandi og framtíðar eftirlaunaþega.

Að fullu fjármagnað og neðanmálsgrein lífeyris í ársreikningi

Lífeyrisskýrslan í ársreikningi fyrirtækis lýsir þeirri lífeyrisáætlun sem stjórnendur hafa sett fyrir starfsmenn sína, yfirleitt eftir tiltekið ávinnslutímabil. Þetta kemur venjulega á eftir kaflanum um langtímaskuldbindingar þar sem lífeyrissjóðurinn er ákveðin tegund langtímaskuldbindingar sem er ekki oft tekin í efnahagsreikningi. Af þessum sökum er lífeyrir stundum kallaður fjármögnun utan efnahagsreiknings.

Bókhald lífeyrissjóða er flókið og neðanmálsgreinar eru oft hnyttnar. Það eru til ýmis konar lífeyriskerfi, en bótatengd lífeyriskerfi (DB) er ein sú vinsælasta. Með bótatengdri áætlun veit starfsmaður skilmála bótanna sem fást við starfslok. Félagið ber ábyrgð á fjárfestingu í sjóði til að standa við skuldbindingar sínar við starfsmann, þannig að félagið ber fjárfestingaráhættuna.

Á hinn bóginn, í iðgjaldatengdu kerfi,. eins og 401(k),. getur fyrirtækið lagt fram framlög eða samsvarandi framlög en lofar ekki framtíðarávinningi fyrir starfsmanninn. Sem slíkur ber starfsmaðurinn fjárfestingaráhættuna.

##Hápunktar

Fullfjármögnuð lýsir bótatryggðri lífeyrisáætlun sem hefur nægar eignir á hendi til að fullnægja öllum skuldbindingum til núverandi og framtíðar eftirlaunaþega.
Fyrirtæki leitast við að ná fullri fjármögnun, þannig að þau upplifi ekki skort á fé sem launafólki hefur lofað.
Staða fullfjármögnuðs lífeyriskerfis kemur fram í neðanmálsgrein félagsins.