Tasso di interesse presunto (AIR)
Qual è il tasso di interesse presunto (AIR)?
Il tasso di interesse presunto (AIR) è il tasso di interesse (o tasso di crescita) selezionato da una compagnia di assicurazioni. Il tasso di interesse ipotizzato viene fornito per determinare il valore di un contratto di rendita e, quindi, il pagamento periodico del reddito erogato al renditante.
In combinazione con altri fattori come l'età della rendita al momento della nullità , le opzioni di copertura coniugale e il tipo di copertura della rendita scelta, l'AIR determina la rata mensile che la rendita riceverà. Le compagnie di assicurazione utilizzano l'AIR per calcolare il valore di una rendita.
Molti investitori utilizzano le rendite per generare reddito da pensione e conoscere l'AIR può aiutare tali rendite a pianificare finanziariamente i loro anni di pensionamento perché consente loro di sapere quanto possono aspettarsi di ricevere da una rendita. Il calcolo del valore di una rendita consente inoltre agli investitori di pianificare investimenti aggiuntivi in altri veicoli.
Comprensione del tasso di interesse presunto (AIR)
Il tasso di interesse presunto (AIR) è il tasso di interesse minimo che deve essere guadagnato sugli investimenti nel conto del valore in contanti del contraente per coprire i costi della compagnia di assicurazione e il margine di profitto previsto. Un AIR più ampio si tradurrà in una previsione più solida per i rendimenti di mercato, nonché in un maggiore pagamento mensile del reddito per la rendita.
L'AIR non è un tasso di rendimento garantito. Piuttosto, è un obiettivo di guadagno che la compagnia di assicurazione fissa per il conto di rendita. L'account deve raggiungere questo obiettivo di guadagno per mantenere i livelli di pagamento. Al variare del valore della rendita, il pagamento ricevuto dall'investitore cambia. Se l'account supera l'AIR, un investitore può aspettarsi che i suoi pagamenti aumentino di volume. Se la performance scende al di sotto dell'AIR, i pagamenti diminuiranno di entità. Le prestazioni sono sempre misurate rispetto all'AIR, non alle prestazioni passate.
Su cosa si basa
Il pagamento di una rendita si basa sul numero di quote di rendita possedute dall'investitore, moltiplicato per il valore dell'unità di rendita. Quando la performance è uguale ad AIR, il valore unitario della rendita rimane invariato, così come il pagamento dell'investitore. Pertanto, selezionare un AIR realistico è molto importante.
Se l'AIR è troppo alto, il valore dell'unità di rendita continuerà a diminuire, insieme al pagamento dell'investitore. Se il conto supera l'AIR, il valore dell'unità di rendita continuerà a crescere, così come il pagamento dell'investitore. L'AIR è rilevante solo durante la fase di pagamento del contratto quando l'investitore riceve pagamenti e possiede quote di rendita. L'accumulo di quote durante la fase di accumulazione, o se i benefici sono differiti, è irrilevante per il tasso di interesse ipotizzato.
Esempio di tasso di interesse presunto
A titolo di esempio ipotetico, si assuma una rendita variabile,. in cui il rendita riceve un pagamento periodico minimo garantito che è legato alla performance degli investimenti sottostanti della rendita. Un tasso di interesse presunto del 5% su $ 1 milione di capitale genererebbe quindi pagamenti minimi maggiori per la rendita rispetto a una rendita con rendimento del 2%.
Sebbene la rendita possa ricevere pagamenti aggiuntivi se le attività sottostanti della rendita superano le aspettative, il pagamento minimo garantito è legato al tasso di interesse presunto.
Mette in risalto
Conoscere l'AIR può aiutare i destinatari a pianificare il futuro.
Il tasso di interesse presunto è il tasso di crescita selezionato dalla compagnia di assicurazione.
AIR determina la rata mensile della rendita.
